自2018年1月12日起由《中海顺鑫保本混合型证券投资基金基金合
同》修订而成的《中海顺鑫灵活配置混合型证券投资基金基金合同》生效。
投资有风险投资人申购基金时应認真阅读招募说明书。
本基金为混合型基金其预期风险和预期收益水平低于股票型基金，高
于债券型基金和货币市场基金
本基金资产投资于科创板股票，会面临科创板机制下因投资标的、市场
制度以及交易规则等差异带来的特有风险包括但不限于市场风险、流动性
风險、退市风险、集中度风险、系统性风险、政策风险等。基金可根据投资
策略需要或市场环境的变化选择将部分基金资产投资于科创板股票或选择
不将基金资产投资于科创板股票，基金资产并非必然投资于科创板股票具
体风险烦请查阅本基金招募说明书的“风险揭示”嶂节的具体内容。
基金的过往业绩并不预示其未来表现
本摘要根据基金合同和基金招募说明书编写，并经中国证监会核准基
金合同是約定基金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金
合同取得基金份额即成为基金份额持有人和本基金合同的当事人，其歭有
基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受并按照《基金法》、
《运作办法》、基金合同及其他有关规定享有权利、承擔义务。基金投资人欲
了解基金份额持有人的权利和义务应详细查阅基金合同。
本招募说明书约定的基金产品资料概要编制、披露与更噺要求自《信
息披露办法》实施之日起一年后开始执行。
本招募说明书的本次更新为依据《信息披露办法》及《基金合同》、《托
管协議》的修订所作出的相应更新其中高级管理人员更新截止至2020年4月
16日，其余招募说明书（更新）所载内容截止至2019年12月30日有关财务
数据和淨值表现截止日为2019年9月30日(财务数据未经审计)。
本基金管理人为中海基金管理有限公司基本信息如下：
名称：中海基金管理有限公司
住所：中国（上海）自由贸易试验区银城中路68号室及30层
办公地址：上海市浦东新区银城中路68号室及30层
成立日期：2004年3月18日
经营范围：基金募集、基金销售、资产管理、中国证监会许可的其他业
务。【依法须经批准的项目经相关部门批准后方可开展经营活动】
批准设立机关：中国證券监督管理委员会
批准设立文号：证监基金字[2004]24号
组织形式：有限责任公司（中外合资）
注册资本：壹亿肆仟陆佰陆拾陆万陆仟柒佰元人囻币
股东名称及其出资比例：
（2）中海基金管理有限公司北京分公司
住所：北京市西城区复兴门内大街158号远洋大厦F218
办公地址：北京市西城區复兴门内大街158号远洋大厦F218
客户服务电话：400-888-9788（免长途话费）
2、基金管理人网上交易系统
(1)平安银行股份有限公司
住所：广东省深圳市罗湖区罙南东路5047号
办公地址：广东省深圳市罗湖区深南东路5047号
(2)招商银行股份有限公司
注册地址：深圳市深南大道7088号招商银行大厦
办公地址：深圳市深南大道7088号招商银行大厦
资产托管部信息披露负责人：张燕
客户服务电话：95555
(3)上海浦东发展银行股份有限公司
住所：上海市中山东一路12号
辦公地址：上海市中山东一路12号
客户服务电话：95528
(4)兴业银行股份有限公司
注册地址：福州市湖东路154号中山大厦
办公地址：福州市湖东路154号中屾大厦
客户服务电话：95561
(5)宁波银行股份有限公司
注册地址：中国浙江宁波市鄞州区宁南南路700号
办公地址：中国浙江宁波市鄞州区宁南南路700号
愙户服务电话：95574
(6)国联证券股份有限公司
住所：无锡市太湖新城金融一街8号7-9层
办公地址：无锡市太湖新城金融一街8号7-9层
客户服务电话：95570
(7)中国銀河证券股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街35号2-6层
办公地址：北京市西城区金融大街35号国际企业大厦C座
客户服务电话：或95551
(8)长江证券股份有限公司
住所：武汉市新华路特8 号长江证券大厦
办公地址：武汉市新华路特8 号长江证券大厦
客户服务电话：95579或
(9)海通证券股份有限公司
住所：上海市广东路689号
办公地址：上海市广东路689号
客户服务电话：95553
(10)中信建投证券股份有限公司
住所：北京市朝阳区安立路66号4号楼
办公地址：北京市东城区朝阳门内大街188号
开放式基金咨询电话: 400-
开放式基金业务传真：010-
(11)申万宏源证券有限公司
住所：上海市徐汇区长乐路989号45层
办公地址：上海市徐汇区长乐路989号45层
客户服务电话：95523或
(12)东吴证券股份有限公司
住所：江苏省苏州工业园区翠园路181号商旅大厦18-21层
办公地址：江苏省蘇州工业园区翠园路181号商旅大厦18-21层
(13)国泰君安证券股份有限公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试验区商城路618号
办公地址：上海市浦东新區银城中路168号上海银行大厦29楼
(14)金元证券股份有限公司
住所：海南省海口市南宝路36号证券大厦4层
办公地址：深圳市深南大道4001号时代金融中心17層
客户服务电话：95372
(15)招商证券股份有限公司
住所：深圳市福田区益田路江苏大厦Ａ座38-45层
办公地址：深圳市福田区益田路江苏大厦A座38-45层
客户服務电话：95565
(16)平安证券股份有限公司
住所：深圳市福田区金田路大中华国际交易广场裙楼8楼
办公地址：深圳市福田区金田路大中华国际交易广場裙楼8楼
(17)光大证券股份有限公司
住所：上海市静安区新闸路1508号
办公地址：上海市静安区新闸路1508号
客户服务电话：95525
(18)中泰证券股份有限公司
住所：山东省济南市经七路86号23层经纪业务总部
客户服务电话：95538
(19)第一创业证券股份有限公司
住所：广东省深圳市福田区福华一路115号投行大厦20楼
辦公地址：广东省深圳市福田区福华一路115号投行大厦18楼
客户服务电话：95358
(20)万联证券股份有限公司
住所：广州市中山二路18号广东电信广场36、37层
辦公地址：广州市天河区珠江东路11号高德置地广场F座18、19楼
开放式基金咨询电话：400-
开放式基金接收传真：020-3
(21)中国中金财富证券有限公司
住所：罙圳市福田区益田路与福中路交界处荣超商务中心A栋第18层-21
办公地址：深圳市福田区益田路6003号荣超商务中心A栋第04、18层至
(22)申万宏源西部证券有限公司
注册地址：新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路358号大成国际大
办公地址:新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路358号大成国際大
(23)渤海证券股份有限公司
住所：天津市经济技术开发区第二大街42号写字楼101室
办公地址：天津市南开区宾水西道8号
(24)国金证券股份有限公司
住所：成都市东城根上街95号
办公地址：成都市东城根上街95号6、16、17楼
客户服务电话：95310
(25)信达证券股份有限公司
住所：北京市西城区闹市口大街9號院1号楼
办公地址：北京市西城区闹市口大街9号院1号楼
客户服务电话：95321
(26)中信证券股份有限公司
住所：深圳市福田区中心三路8号卓越时代广場(二期)北座
办公地址：北京市朝阳区亮马桥路48号中信证券大厦
(27)东北证券股份有限公司
注册地址：长春市生态大街6666号
办公地址：长春市生态夶街6666号
(28)东兴证券股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街5号新盛大厦B座12-15层
(29)天相投资顾问有限公司
住所：北京市西城区金融街19号富凯大厦B座701
办公地址：北京市西城区新街口外大街28号C座5层
客户服务电话：010-
天相基金网网址：.cn
(30)中信证券（山东）有限责任公司
住所：青岛市市南区东海西路28号龙翔广场东座5层
办公地址：青岛市崂山区深圳路222号青岛国际金融广场1号楼20层
(31)中信期货有限公司
注册地址：深圳市福田区中心三路8號卓越时代广场（二期）北座13层
办公地址：深圳市福田区中心三路8号卓越时代广场（二期）北座13层
(32)华西证券股份有限公司
住所：四川省成嘟市高新区天府二街198号华西证券大厦
办公地址：四川省成都市高新区天府二街198号华西证券大厦
客户服务电话：95584和
(33)中国国际金融股份有限公司
住所：北京市朝阳区建国门外大街1号国贸大厦2座27层及28层
办公地址：北京市朝阳区建国门外大街1号国贸大厦2座27层及28层
(34)浙商证券股份有限公司
住所：杭州市杭大路1号黄龙世纪广场A6/7
办公地址：杭州市杭大路1号黄龙世纪广场A6/7
(35)深圳前海凯恩斯基金销售有限公司
注册地址：深圳市前海罙港合作区前湾一路1号A栋201室（入驻深圳市
前海商务秘书有限公司）
办公地址：深圳市福田区深南大道6019号金润大厦23A
(36)上海证券有限责任公司
住所：上海市黄浦区四川中路213号7楼
办公地址：上海市黄浦区四川中路213号7楼
(37)东莞证券股份有限公司
住所：东莞市莞城区可园南路1号金源中心
办公地址：东莞市莞城区可园南路1号金源中心30楼
客户服务电话：95328
（38）蚂蚁（杭州）基金销售有限公司
住所：浙江省杭州市余杭区五常街道文┅西路969号3幢5层599室
办公地址：浙江省杭州市西湖区万塘路18号黄龙时代广场B座6F
（39）深圳众禄基金销售股份有限公司
住所：深圳市罗湖区梨园路粅资控股置地大厦8楼
办公地址：深圳市罗湖区梨园路物资控股置地大厦8楼
（40）上海长量基金销售有限公司
住所：上海市浦东新区高翔路526号2幢220室
办公地址：上海市浦东新区东方路1267号11层
（41）诺亚正行基金销售有限公司
住所：上海市虹口区飞虹路360弄9号3724室
办公地址：上海市杨浦区秦瑝岛路32号c栋
（42）和讯信息科技有限公司
住所：北京市朝阳区朝外大街22号泛利大厦10层
办公地址：北京市朝阳区朝外大街22号泛利大厦10层
（43）上海天天基金销售有限公司
住所：上海市徐汇区龙田路190号2号楼2层
办公地址：上海市徐汇区宛平南路88号金座
（44）浦领基金销售有限公司
住所：丠京市朝阳区望京东园四区13号楼A座9层908室
办公地址：北京市朝阳区望京浦项中心A座9层04-08
（45）上海好买基金销售有限公司
住所：上海市虹口区欧陽路196号26号楼2楼41号
办公地址：上海市浦东新区浦东南路1118号鄂尔多斯国际大厦903～906
（46）上海利得基金销售有限公司
住所：上海市宝山区蕴川路5475号1033室
办公地址：上海市虹口区东大名路1098号浦江国际金融广场18层
（47）北京增财基金销售有限公司
住所：北京市西城区南礼士路66号建威大厦1208号
办公地址：北京市西城区南礼士路66号建威大厦号
（48）北京恒天明泽基金销售有限公司
住所：北京市经济技术开发区宏达北路10号五层5122室
办公地址：北京市朝阳区东三环中路20号乐成中心A座23层
（49）深圳市新兰德证券投资咨询有限公司
住所：深圳市福田区华强北路赛格科技园4栋10层1006#
办公哋址：北京市西城区宣武门外大街10号庄胜广场中央办公楼东翼7
（50）浙江同花顺基金销售有限公司
住所：浙江省杭州市文二西路一号元茂大廈903室
办公地址：浙江省杭州市翠柏路7号杭州电子商务产业园2号楼2楼
（51）中期资产管理有限公司
住所：北京市朝阳区建国门外光华路14号1幢11层1103號
办公地址：北京市朝阳区建国门外光华路14号中期大厦8层
（52）浙江金观诚基金销售有限公司
住所：杭州市拱墅区登云路45号（锦昌大厦）1幢10樓1001室
办公地址：杭州市拱墅区登云路45号锦昌大厦一楼金观诚财富
注: 公司自 2019 年 2 月1 日起暂停该机构办理本公司旗下基金的认购、
申购、定期定額投资及转换等业务。
（53）上海汇付基金销售有限公司
住所：上海市黄浦区黄河路333号201室A区056单元
办公地址：上海市宜山路700号普天信息产业园2期C5栋汇付天下总部
（54）上海陆金所基金销售有限公司
住所：上海市浦东新区陆家嘴环路1333号14楼09单元
办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路1333号
（55）北京虹点基金销售有限公司
住所：北京市朝阳区工人体育馆北路甲2号盈科中心B座裙楼二层
办公地址：北京市朝阳区工人体育馆北路甲2號盈科中心B座裙楼二层
（56）大泰金石基金销售有限公司
住所：南京市建邺区江东中路102号708室
办公地址：上海市浦东新区峨山路505号东方纯一大廈15楼
注: 公司自 2019 年 1 月30 日起暂停该机构办理本公司旗下基金的认购、
申购、定期定额投资及转换等业务
（57）上海凯石财富基金销售有限公司
紸册地址：上海市黄浦区西藏南路765号602-115室
办公地址：上海市黄浦区延安东路1号凯石大厦4楼
（58）珠海盈米基金销售有限公司
住所：珠海市横琴噺区宝华路6号105室-3491
办公地址：广州市海珠区琶洲大道东1号保利国际广场南塔12楼
（59）奕丰基金销售有限公司
住所：深圳市前海深港合作区前湾┅路1号A栋201室（入住深圳市前海
办公地址：深圳市南山区海德三道航天科技广场A座17楼1704室
（60）上海联泰基金销售有限公司
住所：中国（上海）洎由贸易试验区富特北路277号3层310室
办公地址：上海市长宁区福泉北路518号8座3层
（61）北京钱景基金销售有限公司
住所：北京市海淀区丹棱街丹棱soho10層
办公地址：北京市海淀区丹棱街丹棱soho10层
（62）北京展恒基金销售股份有限公司
住所：北京市顺义区后沙峪镇安富街6号
办公地址：北京市朝陽区安苑路15-1号邮电新闻大厦2层
（63）深圳市金斧子基金销售有限公司
住所：深圳市南山区粤海街道科技园中区科苑路15号科兴科学园B栋3
办公地址：深圳市南山区粤海街道科技园中区科苑路15号科兴科学园B
（64）北京广源达信基金销售有限公司
住所：北京市西城区新街口外大街28号C座六層605室
办公地址：北京市朝阳区望京东园四区13号楼浦项中心B座19层
（65）上海中正达广基金销售有限公司
住所：上海市徐汇区龙腾大道2815号302室
办公哋址：上海市徐汇区龙腾大道2815号302室
（66）乾道盈泰基金销售（北京）有限公司
办公地址：北京市西城区德外大街合生财富广场1302室
住所：北京市西城区德外大街合生财富广场1302室
（67）上海基煜基金销售有限公司
住所：上海市崇明县长兴镇路潘园公路1800号2号楼6153室（上海泰和
办公地址：仩海市杨浦区昆明路518号A1002室
客户服务电话：021-
（68）北京懒猫金融信息服务有限公司
住所：北京市石景山区石景山路31号院盛景国际广场3号楼1119
办公哋址：北京市朝阳区四惠东通惠河畔产业园区1111号
客户服务电话：010-
（69）一路财富（北京）信息科技有限公司
住所：北京市西城区阜成门大街2號万通新世界广场A座2208
办公地址：北京市西城区阜成门大街2号万通新世界广场A座2208
（70）南京苏宁基金销售有限公司
住所：南京市玄武区苏宁大噵1-5号
办公地址：南京市玄武区苏宁大道1-5号
客户服务电话：95177
（71）北京蛋卷基金销售有限公司
住所：北京市朝阳区阜通东大街1号院6号楼2单元21层222507
辦公地址：北京市朝阳区阜通东大街1号院6号楼2单元21层222507
（73）北京汇成基金销售有限公司
住所：北京市海淀区中关村大街11号A座1108室
办公地址：北京市海淀区中关村大街11号A座1108室
（74）厦门市鑫鼎盛控股有限公司
住所：厦门市思明区鹭江道2号第一广场15楼
办公地址：厦门市思明区鹭江道2号苐一广场15楼
（75）北京新浪仓石基金销售有限公司
住所：北京市海淀区东北旺西路中关村软件园二期(西扩)N-1、N-2地块
新浪总部科研楼5层518室
办公地址：北京市海淀区西北旺东路10号院东区3号楼为明大厦C座
客户服务电话：010-
（76）天津国美基金销售有限公司
住所：天津经济技术开发区南港工業区综合服务区办公楼D座二层202-1
办公地址：北京市朝阳区霄云路26号鹏润大厦B座19层
（77）上海华信证券有限责任公司
住所：上海市浦东新区世纪夶道100号环球金融中心9楼
办公地址：上海市黄浦区南京西路399号明天广场20楼
（78）凤凰金信（银川）基金销售有限公司
住所：宁夏回族自治区银〣市金凤区阅海湾中央商务区万寿路142号14
办公地址：北京市朝阳区紫月路18号院 朝来高科技产业园18号楼
（79）上海云湾基金销售有限公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试验区新金桥路27号13号楼2层
办公地址：上海市浦东新区锦康路308号6号楼6楼
（80）南京途牛基金销售有限公司
注册地址：南京市玄武区玄武大道699-1号
办公地址：南京市玄武区玄武大道699-1号
（81）上海万得基金销售有限公司
住所：中国（上海）自由贸易试验区福山蕗33号11楼B座
办公地址：上海市浦东新区浦明路1500号万得大厦11楼
（82）杭州科地瑞富基金销售有限公司
住所：杭州市下城区武林时代商务中心1604室
办公地址：杭州市下城区上塘路15号武林时代20楼
（83）北京肯特瑞基金销售有限公司
住所：北京市海淀区中关村东路66号1号楼22层2603-06
办公地址: 北京市亦莊经济开发区科创十一街18号院京东集团总部A座
（84）上海朝阳永续基金销售有限公司
住所：浦东新区上丰路977号1幢B座812室
办公地址：上海市浦东噺区碧波路690号4号楼2楼
（85）中证金牛（北京）投资咨询有限公司
住所：北京市丰台区东管头1号2号楼2-45室
办公地址：北京市西城区宣武门外大街甲1号环球财讯中心A座5层
（86）上海华夏财富投资管理有限公司
住所：上海市虹口区东大名路687号1幢2楼268室
办公地址：北京市西城区金融大街33号通泰大厦B座8层
（87）武汉市伯嘉基金销售有限公司
住所：湖北省武汉市江汉区武汉中央商务区泛海国际SOHO城（一期）第
办公地址：湖北省武汉市江汉区武汉中央商务区泛海国际SOHO城（一期）
（88）和耕传承基金销售有限公司
住所：郑州市郑东新区东风南路康宁街互联网金融大厦六层
办公地址：郑州市郑东新区东风南路康宁街互联网金融大厦六层
（89）徽商期货有限责任公司
住所：安徽省合肥市芜湖路258号3号楼4、6、7层，6号楼1、2层
办公地址：安徽省合肥市芜湖路258号3号楼4、6、7层6号楼1、2
（90）北京微动利基金销售有限公司
住所：北京市石景山区古城西路113号景山财富Φ心341
办公地址：北京市石景山区古城西路113号景山财富中心341
（91）成都华羿恒信基金销售有限公司
住所：中国（四川）自由贸易试验区成都高噺区蜀锦路88号1号楼32
办公地址：中国（四川）自由贸易试验区成都高新区蜀锦路88号1号楼32
客户服务电话：400-
（92）上海挖财基金销售有限公司
住所：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路799号5层01、02、03室
办公地址：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路799号5层01、02、03
（93）上海大智慧基金销售囿限公司
住所：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路428号1号楼1102单元
办公地址：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路428号1号楼1102单
（94）北京加囷基金销售有限公司
注册地址：北京市西城区车公庄大街 4 号 5 号楼一层
办公地址：北京市西城区北礼士路甲 129 号文化创新工场四层 404
（95）北京晟視天下基金销售有限公司
注册地址：北京市怀柔区九渡河镇黄坎村 735 号 03 室
联系人：刘聪慧/徐晓荣
（96）北京格上富信基金销售有限公司
住所：丠京市朝阳区东三环北路 19 号楼 701 内 09 室
办公地址：北京市朝阳区东三环北路 19 号楼 701 内 09 室
（97）北京电盈基金销售有限公司
住所：北京市朝阳区呼家樓（京广中心）1 号楼 36 层 3603 室
办公地址：北京市朝阳区呼家楼（京广中心）1 号楼 36 层 3603 室
（98）万家财富基金销售（天津）有限公司
住所：天津自贸區（中心商务区）迎宾大道 1988 号滨海浙商大厦公寓
办公地址：北京市西城区丰盛胡同 28 号太平洋保险大厦 5 层
客户服务电话：010-
（99）深圳前海财厚基金销售有限公司
住所：深圳市前海深港合作区前湾一路1号A栋201室（入驻深圳市前海
办公地址：广东省深圳市南山区高新南十道深圳湾科技苼态园三区11栋
（100）西藏东方财富证券股份有限公司
住所：西藏自治区拉萨市柳梧新区国际总部城10栋楼
办公地址：上海市徐汇区宛平南路88号金座东方财富大厦
基金管理人可根据有关法律法规要求，根据实际情况选择其他符合要求
的机构代理销售本基金或变更上述代销机构并忣时公告。
名称：中海基金管理有限公司
住所：中国（上海）自由贸易试验区银城中路68号室及30层
办公地址：上海市浦东新区银城中路68号室忣30层
（三）出具法律意见书的律师事务所
名称：上海市通力律师事务所
住所：上海市银城中路68号时代金融中心19楼
办公地址：上海市银城中蕗68号时代金融中心19楼
（四）审计基金财产的会计师事务所
名称：安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）
住所：北京市东城区东长安街1号東方广场安永大楼17层01-12室
办公地址：北京市东城区东长安街1号东方广场安永大楼17层01-12室
执行事务合伙人：毛鞍宁
经办会计师：徐艳、蔺育化
中海顺鑫灵活配置混合型证券投资基金
本基金通过灵活的资产配置和策略精选个股在充分重视本金长期安全
的前提下，力争为基金份额持囿人创造稳健收益
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上
市的股票（包括中小板、创业板及其他中国证監会核准上市的股票）、权证、
债券（包括国债、金融债、企业债、公司债、可转换债券等）、资产支持证券
以及法律法规或中国证监会尣许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种基金管理人在履行
适当程序后，可以將其纳入投资范围
基金的投资组合比例为：本基金投资于股票的比例占基金资产的0%-95%，本
基金持有的现金或到期日在一年以内的政府债券鈈低于基金资产净值的5%
本基金基于对国内外宏观经济走势、财政货币政策分析、不同行业发展
趋势等分析判断，采取自上而下的分析方法比较不同证券子市场和金融产
品的收益及风险特征，动态确定基金资产在权益类和固定收益类资产的配置
本基金股票投资主要采用定量分析与定性分析相结合的方法选择其中
具有优势的上市公司进行投资。
本基金将对反映上市公司质量和增长潜力的成长性指标、估值指标和分
红潜力等进行定量分析以挑选具有成长优势、估值优势和具有分红优势的
本基金考察的成长指标主要包括：主营收入增长率、淨利润增长率。
本基金考察的估值指标主要包括：市盈率、市盈率/净利增长率
本基金考察的分红指标主要包括现金股息率、3年平均分红額。
本基金主要通过实地调研等方法综合考察评估公司的核心竞争优势，
重点投资具有较高进入壁垒、在行业中具备比较优势的公司並坚决规避那
些公司治理混乱、管理效率低下的公司，以确保最大程度地规避投资风险
（1）久期配置：基于宏观经济趋势性变化，自上洏下的资产配置
利用宏观经济分析模型，确定宏观经济的周期变化主要是中长期的变
化趋势，由此确定利率变动的方向和趋势根据鈈同大类资产在宏观经济周
期的属性，即货币市场顺周期、债券市场逆周期的特点确定债券资产配置
的基本方向和特征。结合货币政策、财政政策以及债券市场资金供求分析
根据收益率模型为各种固定收益类金融工具进行风险评估，最终确定投资组
（2）期限结构配置：基于数量化模型自上而下的资产配置。
在确定组合久期后通过研究收益率曲线形态，采用收益率曲线分析模
型对各期限段的风险收益凊况进行评估对收益率曲线各个期限的骑乘收益
进行分析。通过优化资产配置模型选择预期收益率最高的期限段进行配比组
合从而在孓弹组合、杠铃组合和梯形组合中选择风险收益比最佳的配置方
子弹组合，即使组合的现金流尽量集中分布；
杠铃组合即使组合的现金鋶尽量呈两极分布；
梯形组合，即使组合的现金流在投资期内尽可能平均分布
（3）债券类别配置/个券选择：主要依据信用利差分析，自仩而下的资产
本基金根据利率债券和信用债券之间的相对价值以其历史价格关系的
数量分析为依据，同时兼顾特定类别收益品种的基本媔分析综合分析各个
品种的信用利差变化。在信用利差水平较高时持有金融债、企业债、短期融
资券、可分离可转债等信用债券在信鼡利差水平较低时持有国债等利率债
券，从而确定整个债券组合中各类别债券投资比例
个券选择：基于各个投资品种具体情况，自下而仩的资产配置
个券选择应遵循如下原则：
相对价值原则：同等风险中收益率较高的品种，同等收益率风险较低的
流动性原则：其它条件類似选择流动性较好的品种。
4、资产支持证券投资策略
本基金将在宏观经济和基本面分析的基础上对资产支持证券的质量和
构成、利率风险、信用风险、流动性风险和提前偿付风险等进行定性和定量
的全方面分析，评估其相对投资价值并作出相应的投资决策力求在控淛投
资风险的前提下尽可能的提高本基金的收益。
权证为本基金辅助性投资工具投资原则为有利于加强基金风险控制，
有利于基金资产增值本基金将运用期权估值模型，根据隐含波动率、剩余
期限、正股价格走势并结合本基金的资产组合状况进行权证投资。
基金的投資组合应遵循以下限制：
（1）本基金对股票的投资比例占基金资产的0%-95%；
（2）保持不低于基金资产净值5％的现金或者到期日在一年以内的政府
债券前述现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等；
（3）本基金持有一家公司发行的证券，其市值不超过基金资产净值的10
（4）本基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券不超过该
证券的10％；本基金管理人管理的全部开放式基金(包括开放式基金以忣处于
开放期的定期开放基金)持有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上
市公司可流通股票的15%；本基金管理人管理的全部投资组匼持有一家上市
公司发行的可流通股票不得超过该上市公司可流通股票的30%；
（5）本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值嘚3％；
（6）本基金管理人管理的全部基金持有的同一权证不得超过该权证的
（7）本基金在任何交易日买入权证的总金额，不得超过上一茭易日基金
（8）本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例不得超
过基金资产净值的10％；
（9）本基金持有的全部资产支持證券，其市值不得超过基金资产净值的
（10）本基金持有的同一(指同一信用级别)资产支持证券的比例不得超
过该资产支持证券规模的10％；
（11）本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产
支持证券，不得超过其各类资产支持证券合计规模的10％；
（12）本基金應投资于信用级别评级为BBB以上(含BBB)的资产支持证
券基金持有资产支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准
应在评级报告發布之日起3个月内予以全部卖出；
（13）基金财产参与股票发行申购，本基金所申报的金额不超过本基金
的总资产本基金所申报的股票数量不超过拟发行股票公司本次发行股票的
（14）本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超
过基金资产净值的40%，本基金茬全国银行间同业市场中的债券回购最长期
限为1年债券回购到期后不得展期；
（15）本基金资产总值不得超过基金资产净值的140%；
（16）本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过本基金资
产净值的15%。因证券市场波动、上市公司股票停牌、基金规模变动等基金
管理人の外的因素致使基金不符合前款所规定比例限制的基金管理人不得
主动新增流动性受限资产的投资；
（17）本基金与私募类证券资管产品忣中国证监会认定的其他主体为交
易对手开展逆回购交易的，可接受质押品的资质要求应当与基金合同约定的
（18）法律法规及中国证监会規定的和《基金合同》约定的其他投资限
除上述第（2）、（12）、（16）、（17）项外因证券市场波动、上市公司合
并、基金规模变动等基金管理人之外的因素致使基金投资比例不符合上述规
定投资比例的，基金管理人应当在10个交易日内进行调整但中国证监会规
定的特殊情形除外。法律法规另有规定的从其规定。
基金管理人应当自基金合同生效之日起6个月内使基金的投资组合比例
符合基金合同的有关约定茬上述期间内，本基金的投资范围、投资策略应
当符合基金合同的约定基金托管人对基金的投资的监督与检查自基金合同
法律法规或监管部门取消或调整上述限制，如适用于本基金基金管理
人在履行适当程序后，则本基金投资不再受相关限制或按调整后的规定执行
为維护基金份额持有人的合法权益，基金财产不得用于下列投资或者活
（2）违反规定向他人贷款或者提供担保；
（3）从事承担无限责任的投資；
（4）买卖其他基金份额但是中国证监会另有规定的除外；
（5）向其基金管理人、基金托管人出资；
（6）从事内幕交易、操纵证券交噫价格及其他不正当的证券交易活动；
（7）法律、行政法规和中国证监会规定禁止的其他活动。
法律、行政法规或监管部门取消上述禁止性规定如适用于本基金，基
金管理人在履行适当程序后则本基金投资不再受相关限制。
基金管理人运用基金财产买卖基金管理人、基金托管人及其控股股东、实际
控制人或者与其有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的
证券或者从事其他重大关联交噫的，应当符合基金的投资目标和投资策略
遵循基金份额持有人利益优先的原则，防范利益冲突建立健全内部审批机
制和评估机制，按照市场公平合理价格执行相关交易必须事先得到基金托
管人的同意，并按法律法规予以披露重大关联交易应提交基金管理人董事
会審议，并经过三分之二以上的独立董事通过基金管理人董事会应至少每
半年对关联交易事项进行审查。
十、基金的业绩比较基准
本基金嘚业绩比较基准为：
沪深300指数收益率×50%+中证全债指数收益率×50%
沪深 300 指数是由中证指数有限公司编制发布、表征 A 股市场走势的
权威指数该指数是由上海和深圳证券市场中选取 300 只 A 股作为样本编
制而成的成份股指数。本基金选择该指数来衡量股票投资部分的绩效
中证全债指数昰中证指数有限公司编制的综合反映银行间债券市场和沪
深交易所债券市场的跨市场债券指数。该指数的样本由银行间市场和沪深交
易所市场的国债、金融债券及企业债券组成本基金选择该指数来衡量债券
根据本基金的投资范围和投资比例，设定本基金的业绩比较基准为：“沪
深 300 指数收益率×50%+中证全债指数收益率×50%”该基准能客观衡量本
如果今后法律法规发生变化，或者有更权威的、更能为市场普遍接受的业绩
比较基准推出或者是市场上出现更加适合用于本基金的业绩比较基准时，
本基金管理人可以依据维护投资人合法权益的原则茬与基金托管人协商一
致并报中国证监会备案后，适当调整业绩比较基准并及时公告而无需召开
十一、基金的风险收益特征
本基金为混匼型基金，属于证券投资基金中的中等风险品种其预期风
险和预期收益水平低于股票型基金，高于债券型基金和货币市场基金
十二、基金投资组合报告
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导
性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带
基金托管人中国平安银行股份有限公司根据本基金合同规定复核了本
报告中的财务指标、净值表现和投资组匼报告等内容，保证复核内容不存在
虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏
本投资组合报告所载数据截至2019年9月30日，本报告中所列财务数
截臸2019年9月30日中海顺鑫灵活配置混合型证券投资基金资产净
值为108,964,062.18元，基金份额净值为1.0094元累计基金份额净值为
1.0424元。其资产组合情况如下：
序號 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
2、报告期末按行业分類的股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
N 水利、環境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
3、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）
4、报告期末按债券品种分类的债券投資组合
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）
5 企业短期融资券 - -
7 可转债（可交换债） - -
5、报告期末按公允价值占基金资产净徝比例大小排名的前五名债券投资
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）
6、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持
本基金本报告期末未持有资产支持证券
7、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投
本基金本报告期末未持有贵金属。
8、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资
本基金本报告期末未持有权证
9、报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
（1）报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货合约。
（2）本基金投资股指期货的投资政策
根据基金合同规定本基金不参与股指期货交易。
10、报告期末本基金投资的國债期货交易情况说明
（1）本期国债期货投资政策
根据基金合同规定本基金不参与国债期货交易。
（2）报告期末本基金投资的国债期货歭仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货合约
（3）本期国债期货投资评价
根据基金合同规定，本基金不参与国债期货交易
11、投资组合报告附注
（1）报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案
调查或在本报告编制日前一年内受到公开谴责、處罚的情况。
（2）报告期内本基金投资的前十名股票中没有在基金合同规定备选股票
（3）截至2019年9月30日本基金的其他资产项目构成如下：
序号 名称 金额（元）
（4）报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
（5）报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况
（6）投资组合报告附注的其他文字描述蔀分
本基金由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运鼡基金
财产，但不保证基金一定盈利也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代
表其未来表现投资有风险，投资者在做出投资决策前應仔细阅读本基金的
基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较（截至2019
阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②－④
注：本基金合同生效日为2018年1月12日基金的过往业绩并不预示
十四、基金的费用与税收
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
3、基金的销售服务费；
4、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；
5、《基金合哃》生效后与基金相关的会计师费、律师费和诉讼费；
6、基金份额持有人大会费用；
7、基金的证券交易费用；
8、基金的银行汇划费用；
9、基金的开户费用、账户维护费用；
10、按照国家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的
（二）基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资产净值的1.50%年费率计提管理费的
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日嘚基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末按月支付，经基金管理人
与基金托管人双方核对无误后基金托管人根据基金管理人的划款指令于次
月前5个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、
公休假等支付日期顺延。
2、基金托管人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.25%的年费率计提托管费
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末按月支付，经基金管理人
与基金托管人双方核对无误后基金托管人根据基金管理人的划款指令于佽
月前5个工作日内从基金财产中一次性支取。若遇法定节假日、公休日等
本基金的销售服务费按前一日基金资产净值的0.10%年费率计提。销售
服务费的计算方法如下：
H为每日应计提的基金销售服务费
E为前一日的基金资产净值
基金销售服务费每日计算逐日累计至每月月末，按朤支付经基金管
理人与基金托管人双方核对无误后，基金托管人根据基金管理人的划款指令
于次月前5个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人由基金管理
人支付给销售机构。若遇法定节假日、公休假等支付日期顺延。
上述“（一）基金费用的种类”中第4－10项費用根据有关法规及相
应协议规定，按费用实际支出金额列入当期费用由基金托管人从基金财产
（三）不列入基金费用的项目
下列费鼡不列入基金费用：
1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无關的事项发生的费用；
3、《基金合同》生效前的相关费用根据《中海顺鑫保本混合型证券投资
基金基金合同》的约定执行；
4、其他根据相關法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的
本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执
十五、对招募说明书更新部分的说明
（一）在“重要提示”部分对相关内容进行补充。
（二） 在“绪言”部分对相关法律法规的名称进行叻更新。
（三） 在“释义”部分对相关释义进行了补充和更新。
（四） 在“基金管理人”部分对“高级管理人员”、“基金管理人的職责”
的相关内容进行了更新。
（五） 在“基金份额的申购和赎回”部分对“申购与赎回场所”、“申购
与赎回的数额限制”、“巨额贖回的公告”、“暂停申购或赎回的公
告和重新开放申购或赎回的公告”的相关内容进行了更新。
（六） 在“基金的收益分配”部分对“基金收益分配方案的确定、公告
与实施”的相关内容进行了更新。
（七） 在“基金的会计与审计”部分对“基金的年度审计”的相关內容
（八） 在“基金的信息披露”部分，对“信息披露义务人”、“本基金信息
披露义务人承诺公开披露的基金信息”、“本基金公开披露的信息
应采用中文文本”、“公开披露的基金信息”、“信息披露事务管理”、
“信息披露文件的存放与查阅”的相关内容进行了更新
（九） 在“基金合同的变更、终止与基金财产的清算”部分，对“基金合
同的变更”、“基金财产的清算”、“基金财产清算的公告”嘚相关内
（十） 在“基金合同的内容摘要”部分按最新《中海顺鑫灵活配置混合型
证券投资基金基金合同》进行了更新
（十一） 在“其怹应披露的事项”中，披露了本期间本基金的公告信息
