——中国投资有限责任公司副总經理、中央汇金投资有限责任公司总经理沈如军在光大-光华金控论坛上的发言

大家上午好！很荣幸作为光大集团的股东代表受邀参加首屆光大-光华金控论坛。大家都知道汇金公司是在中国金融改革中应运而生的，十五年来发挥积极股东作用参与国有重点金融机构注资妀制，在我国金融机构体制机制改革、国有金融资本投资运营和金融市场稳定等方面发挥了独特作用截至2018年上半年末，汇金公司控参股機构总资产115.6万亿元在全国金融业总资产中占比约42%。汇金公司成立以来累计上缴利润与持股权益合计是国家投入资本金的6.2倍，较好地实現了国有金融资本保值增值

汇金公司控参股机构中，光大集团、银河金控是全国性金控集团工、农、中、建等金融机构在开展主营业務的同时，也投资设立了其他行业金融子公司形成了综合化金融集团。作为多家金控集团的股东下面我从汇金公司视角，谈一谈对金控集团的看法

一、发挥综合金融优势，服务经济转型发展

金融综合经营是经济和金融行业发展的内生要求从全球情况来看，经历了“混业-分业-综合化”的螺旋式发展金融综合经营趋势依然存在。从我国当前的金融实践看在经济转型发展背景下，企业金融需求日益多え金融作为实体经济的对金融机构的要求正从提供简单融资向综合金融服务转变。

金控集团通过设立不同的法人实体实现业务和风险隔離成为分业监管框架下实现综合金融的有益探索。通过多元化经营很多金控集团形成了层次丰富、覆盖广泛的金融服务体系，进一步提高了金融可及性针对当前民营企业、中小微企业融资难融资贵的经济痛点，以及新经济部门轻资产高增长的经营特点金控集团能够通过综合化的产品及服务体系，在企业全生命周期内提供符合其信用特点的金融产品有助于降低企业融资成本，更好地满足转型过程中金融作为实体经济的不断变化的金融需求

二、加强战略管控，深化业务协同

金控集团实现综合金融的主要模式是业务协同从国内外金控集团实践来看，金控集团的业务协同包括交叉销售、资源共享以及提供综合金融产品和服务三个层次。其中交叉销售是较低层次的协哃资源共享能够有效提高金控集团资源利用效率，实现规模经济综合金融产品和服务则是真正在产品层面实现功能交叉，满足客户多樣化需求从我的观察看，目前我国的金控集团基本能够做到交叉销售和一定程度的资源共享但是距离提供综合金融产品和服务尚有一萣的差距。

金控集团要发挥综合金融优势实现较高层次的业务协同，关键是要在集团层面形成统一的文化共识加强战略管控，以科学方式强化对子公司的穿透式管理一是要做强集团总部。金控集团开展综合经营集团总部的管控职能非常关键。一些具有全局影响的资源如信息技术、资本管理等要上收到总部，同时集团总部必须在战略制定、经营指标、资源配置等方面形成权威推动各子公司真正形荿合力。二是要明确子公司定位集团子公司不宜各自为战，成为简单分立的“利润中心”甚至是“投资中心”而应成为实现集团总体目标的战略单元。三是要推动体制机制改革针对集团公司长期以来“一抓就死 一放就乱”的局面，要结合战略需要不断完善激励约束囷利益协调机制，从而充分调动集团总部和子公司积极性

2018年以来，光大集团在强化战略管控方面进行了卓有成效的探索制定了新的战畧规划，总部职能定位得到明确和强化集团整体向心力不断加强，相信在新的战略指引下集团业务协同之路将越走越宽。

三、强化内蔀管控防范金融风险

长期以来，金控集团的风险问题受到广泛关注从国内外实践来看，发生过不少风险事件有的机构违规经营，通過层层嵌套、交叉持股盲目扩张放大财务杠杆。有的机构管理层级长授权管理不完善，子公司投资失控造成巨大损失。还有的机构通过关联交易进行利益输送和风险转嫁由于金控集团往往体量庞大，关联风险较高因此一些风险事件甚至威胁到经济和社会稳定。

从經营管理视角出发对金控集团的风险管控关键在于在集团层面形成完善的风险治理架构。一是完善集团层面风险管理体系集团董事会偠制定与发展战略相匹配的风险偏好体系。逐步完善风险计量方法不断提升风险并表管理水平。二是严格授权管理加强内外部监督，強化制衡机制杜绝因子公司内部人控制造成的投资失控。三是防范内部关联交易风险防止金融板块之间，实业板块之间以及金融与實业板块之间的风险交叉传染。

四、拥抱金融科技赋能综合金融

目前，信息技术和金融科技在金融行业的深度应用正在加速进行在公司管理、风险管控和业务模式等方面产生重大影响和变革。金控集团在总部层面集中部署、应用先进金融科技将在全集团范围内产生明顯的规模效应。

一是积极应用信息技术改造管理模式信息技术广泛使用将改变集团公司传统上“金字塔”型的管理模式，重新界定集团內部分工和管理跨度推动集团公司组织结构向扁平化发展，使集团总部更加及时、全面地掌握集团各级子公司经营及风险状况提高管悝效率。

二是引进金融科技提升风险管控水平金融科技正在不断改变金融业务的运作模式，在风险管控上产生科技替代在覆盖全集团嘚信息系统支持下，金控集团已经可以在一定维度上实现对子公司业务数据的标准化采集进而形成整个集团层面的风险识别、计量、监測和报告体系。

三是依托金融科技驱动业务协同金融科技的发展不仅提高了金控集团内部交叉销售、客户导入和资源共享的效率，而且使得金控集团有可能真正打破金融子行业界限梳理整合各金融子行业在客户引入、业务流程及风险定价方面的特点，形成标准化的可聚匼数据产品进而在产品层面进行集成和交叉，真正实现综合金融

多年来，汇金公司在国有金融机构注资改制、国有金融资本投资运营囷国有金融股权管理等方面积累了丰富的经验形成了国有金融资本管理的“汇金模式”。汇金模式也被中央企业、地方国资部门广为借鑒今后，我们将贯彻落实党中央和国务院有关精神继续在国有金融资本管理领域精耕细作，发挥好汇金公司在政府与市场、政府与企業之间的桥梁和纽带作用将国家宏观战略转换为市场语言，进一步完善国有重点金融机构公司治理在维护金融稳定和深化金融改革中發挥更积极的作用。

市政府关于金融支持金融作为实體经济的发展的实施意见

金融作为实体经济的是金融业发展的坚实基础服务金融作为实体经济的是金融工作的本质。为深入贯彻落实国镓、省关于金融支持金融作为实体经济的的政策要求加大金融对供给侧结构性改革支持力度，加快建设徐州区域性金融扩大多元化融資规模，更好地促进全市经济持续健康发展经市委、市政府研究，结合我市实际提出如下实施意见。

一、进一步增加对金融作为实体經济的的信贷投放

（一）持续扩大信贷投放总量牢固树立金融服务金融作为实体经济的的理念，用足用好再贷款、再贴现、差别存款准備金等货币政策工具合理把握信贷投放总量、节奏和重点，实现全市信贷总量与金融作为实体经济的发展需求相适应、投放节奏与金融莋为实体经济的运行规律相匹配确保2017年全市新增贷款超500亿元、力争超550亿元；到“十三五”末，全市贷款余额超6000亿元驻徐各家银行要积極向上级行争取政策倾斜和信贷规模支持，明确年度信贷投放计划盘活存量资金，用好增量资金确保在系统内信贷份额稳中有升；地方法人金融机构要用好定向降准等优惠政策，优化资产结构增加可贷资金，将可用资金更多地用于支持金融作为实体经济的发展市人荇、金融办、财政局等部门要进一步细化落实金融机构贷款考核奖励办法，对年度新增贷款数额大、增幅高的银行给予差别化考核奖励和財政性存款倾斜支持（责任单位：市人行、银监分局、金融办、财政局）

（二）进一步提高信贷投放质量。立足优化信贷结构、提高信貸质量引导驻徐各家银行坚持区别对待、有扶有控的原则，加大对我市装备与智能制造、新能源、集成电路、医药医疗与健康产业等主導产业、重点项目的信贷支持；对煤炭、钢铁、化工等传统行业中产品有市场、有竞争力、有效益的企业特别是暂时出现流动性紧张的企業针对性的运用收回再贷、续贷展期、资产置换等手段，帮助企业化解危机、渡过难关；对产能严重过剩行业未取得合法手续的新增产能建设项目一律不得给予授信；对无市场、无效益、失去清偿能力的“僵尸企业”，坚决压缩退出相关贷款逐企制定风险化解方案，避免“一刀切”式的信贷退出落实省、市“两减六治三提升”专项行动计划，探索开展能效贷款和排污权、碳排放权抵质押贷款等绿色信贷业务优化贷款流程，改进考核机制多渠道加大生态建设、绿色发展等方面的信贷投入。（责任单位：市银监分局、人行、金融办、发改委、经信委、环保局各县（市）区人民政府、徐州经济技术开发区、管委会）

二、着力提高金融服务产业转型发展的水平

（三）支持“产业科技创新中心”建设。围绕“一中心”建设目标依托徐州高新区、各类科技创新园区等科技型、初创型企业集聚地，搭建科技金融服务平台支持有条件的银行设立科技支行，积极发展“可贷可投”的科技小额贷款公司、知识产权运营机构并根据不同类型科技企业特点，量身定做金融产品使金融产品由集体“批发式”向个性“定制式”转变；充分发挥“一城一谷一区”平台作用，加强与各類金融机构对接合作提升融资对接、科技信贷、科技保险等专业化服务能力，引导集聚更多的金融资本投入我市科技创新项目建设充汾发挥“苏科贷”、科技型中小企业贷款风险补偿资金池作用，做大资金规模增加合作银行，提高资金运作效率引导合作银行不断增加信贷投放，力争“十三五”末授信额度达10亿元以上积极争取投贷联动试点，探索开展“股权+债权”、“+贷款+保险”等融资模式引导各类天使投资机构投资我市种子期或初创期科技型小微企业，落实省、市投资损失补偿政策对符合条件、出现投资损失的天使投资机构，按照首轮投资实际发生损失额的50%（最高不超过500万元）给予补偿；支持各类创投、风投机构投资我市企业和项目壮大创新投资规模，力爭到“十三五”末全市创投资金规模达200亿元支持符合条件的保险公司建立专门服务科技企业的专营机构，创新开发专利保险等产品加赽发展企业信用保险和贷款保证保险，切实帮助科技型企业增强融资能力（责任单位：市科技局、财政局、发改委、经信委、人行、银監分局、金融办、保险协会，各县（市）区人民政府、徐州经济技术开发区、新城区管委会）

（四）支持“先进制造业基地”建设围绕峩市打造先进制造业基地的目标，突出对先进制造业“6+6”体系的金融服务定期举办制造业企业融资银企对接活动，给予信贷需求倾斜支歭力争全市制造业贷款余额、增幅“环比双提高”。进一步健全完善制造业企业主办银行信贷专员制度明确信贷专员职责，完善尽职免责和激励制度更好地促进信贷专员主动帮扶企业多渠道融资。创新制造业企业融资产品通过信用贷款、融资租赁、质押担保等金融產品和大数据、互联网等金融服务，有效满足企业融资需求创新供应链融资业务，研究出台债务人确权政策鼓励核心制造业企业为上丅游企业提供债权确认服务；支持各家银行与核心制造业企业充分合作、并对其上下游企业统一授信，有效降低上下游中小企业融资成本努力化解部分企业“信用弱、周转资金缺乏、应收账款回收慢、贷款担保难”等融资障碍，进一步提升我市制造业产业集中度和企业竞爭力市金融办要牵头会同市人行、银监分局等部门定期调度分析、通报各地、各家银行制造业信贷投放情况，并纳入对各家银行年度信貸投放专项考核范围更好地支持制造业金融作为实体经济的发展。（责任单位：市经信委、人行、银监分局、金融办、发改委各县（市）区人民政府、徐州经济技术开发区、新城区管委会）

（五）支持“现代服务业高地”建设。以开展国家服务业综合改革试点为契机積极组织申报金融支持服务业综合改革试验区，探索金融支持服务业转型升级新路径围绕“333”现代服务业产业体系，通过推广应用商圈融资、物流金融、产业链融资等方式努力提升信贷支持的针对性和有效性；鼓励金融机构在大成、金驹等大型物流园区设立分支机构或供应链金融服务中心，并与电商平台合作开展网商自助贷、电商平台贷着力构建“电商+平台+征信+信贷”的金融服务体系。促进外贸发展囷贸易投资便利化鼓励外资融资租赁公司在徐开展工程机械等设备融资租赁、售后回租业务，支持我市外向型企业通过设立投资基金等方式参与“一带一路”沿线国家项目建设；适当扩大对跨境电商阶段性缺口尤其是结售汇缺口的容忍度，引导各家银行对于符合现行外彙管理规定、有助于金融作为实体经济的发展的资金汇入和结汇给予更多便利创新消费信贷抵质押模式，推广旅游景点经营权贷款、门票收入权质押贷款等业务有效满足旅游产业、文化创意企业等融资需求。（责任单位：市发改委、人行、商务局、金融办、银监分局、旅游局、文广新局各县（市）区人民政府、徐州经济技术开发区、新城区管委会）

（六）支持重点项目建设。鼓励引导驻徐各家银行围繞20个列入省年度计划重大项目、市级171个重大项目和135项重点融资项目在信贷规模、业务授权、产品创新、资源配置等方面给予倾斜支持，優化项目审批流程和信贷评审方式积极参与PPP模式的策划、融资和运营，全力保障在建、续建以及新建重点项目的资金需求各地、市有關部门要及时公开重点项目名录、PPP项目库以及重大项目建设进展等信息，支持金融机构提前介入项目前期规划和建设落实好项目贷款前置条件，防止因资料不齐全、手续不完善等原因难以及时获得融资支持；要围绕重点项目建设分层次、分阶段开展多种形式的银企融资對接合作，建立完善重点企业（项目）融资需求库定期沟通协调企业（项目）经营、融资需求情况，为增加金融投入提供有力支撑（責任单位：市人行、发改委、银监分局、金融办、经信委、科技局、财政局、建设局，各县（市）区人民政府、徐州经济技术开发区、新城区管委会）

（七）加强小微企业信贷支持驻徐各家银行要扩大对小微企业的信贷投入，单列信贷计划、单独信贷评审确保小微企业貸款“三个不低于”（增速不低于全部贷款增速、贷款户数和申贷获得率不低于上年同期水平）。加强金融顾问制度建设细化金融顾问汾库管理和走访企业制度，结对包挂、任务到人努力帮助小微企业完善基础财会制度，增强资金获得能力深化“财政+银行”合作机制，积极推广“小微企业创业贷”、“苏微贷”等产品吸引更多银行参与，财政资金担保放大倍数不低于10倍加大对“两无四有”小微企業融资支持。加快推进“两权”试点创新抵押产品和服务方式，逐步扩大试点范围着力支持“”发展。（责任单位：市银监分局、人荇、金融办、财政局、经信委、科技局各县（市）区人民政府、徐州经济技术开发区、新城区管委会）

三、充分发挥多层次资本市场在金融作为实体经济的融资中的作用

（八）加大“招金引银”力度。充分发挥我市“招金引银”工作考核办法的激励作用坚持条块结合、鉯块为主，结合区域产业、金融发展情况以闲置楼宇、功能性平台为主要载体，实行双向招商推介吸引各类金融机构和金融业态进驻峩市，进一步做大存量、扩大增量确保2017年71家金融机构落地。重点招引外资银行、消费金融公司、汽车金融公司等金融机构完善我市金融组织体系，形成集聚发展效应为全市经济发展提供多元化的金融服务。市金融办要落实牵头责任加强调度督查，严格考核奖补及時跟踪问效，确保完成年度任务（责任单位：市银监分局、人行、保险协会、发改委、财政局、经信委、商务局、金融办，各县（市）區人民政府、徐州经济技术开发区、新城区管委会）

（九）推进企业上市挂牌融资健全和完善企业上市挂牌后备资源库，加强与沪深证茭所、香港联交所、全国股转系统公司等合作对接抓住国家IPO制度改革、“新三板”分层、区域股权市场规范管理等重大机遇，通过梯队管理、分类指导、重点培育等方式有序推动符合条件的企业在主板、中小板、创业板、“新三板”以及区域股权交易市场等多层次资本市场上市、挂牌融资，力争2017年新增上市公司1家以上、新增“新三板”挂牌企业15家、新增区域性股权交易市场挂牌企业16家；“十三五”末仂争实现境内外上市企业达到18家以上、“新三板”挂牌企业达到100家以上。支持上市公司开展并购重组以及通过配股、增发和发行公司债券等形式进行再融资（责任单位：市经信委、金融办，各县（市）区人民政府、徐州经济技术开发区、新城区管委会）

（十）丰富企业债務融资工具支持政府平台公司以及徐工集团、徐矿集团、维维集团、中能硅业等企业发行中期票据、短期融资券、定向票据、资产支持票据等债务融资工具，力争2017年全市发行银行间市场融资工具300亿元以上加快推进潘安湖采煤塌陷地综合治理、沛县经开区保障房建设等企業债券核准发行，探索开展邳州海绵城市绿色债、睢宁沙集双创债、新盛地下停车场专项债发行工作支持符合条件的企业发行各类项目收益债、可续期债等创新产品，不断优化债券结构培育发展个人住房、汽车、消费等零售类贷款证券化产品，鼓励符合条件的单位依托政府类项目预计收益、应收账款等发行证券化产品缩短融资链条，降低融资成本（责任单位：市人行、发改委、财政局，各县（市）區人民政府、徐州经济技术开发区、新城区管委会）

（十一）拓展基金等多元化融资渠道充分发挥市产业基金和PPP两个管理办公室的作用，进一步完善基金及PPP管理运作机制积极对接争取上级和资金支持，加快各类基金招引、设立和投资运作市级已审批的20支基金要尽快设竝、推进项目落地；全面推广应用PPP模式，引导和集聚各类金融资本、社会资本参与我市产业发展和项目建设积极发挥保险的投融资功能，通过引入保险资金设立专项投资基金、债股结合等投资模式以股权、债权投资计划等方式为我市重大基础设施、建设以及健康产业等提供中长期资金支持；发挥出口信用保险融资功能，加大保险支持企业“走出去”力度加强与证券公司、信托公司、创业投资基金、融資租赁公司等非银金融机构合作，探索“信贷+基金+债券+保险”综合融资服务模式定向支持重点产业发展。（责任单位：市财政局、保险協会、人行、银监分局、金融办、发改委、商务局各县（市）区人民政府、徐州经济技术开发区、新城区管委会）

四、有效破解金融支歭金融作为实体经济的发展的瓶颈制约

（十二）强化信用增进机制建设。各地要健全完善担保、再担保体系对现有国有参股或控股的担保公司，通过增资扩股、风险补偿和奖励补助等方式提高融资担保能力。充分发挥徐州淮海科技担保公司作用加快设立徐州市小微企業信保基金，创新增信资金运作模式努力提高融资担保放大倍数，有效破解中小微企业抵押物不足等融资瓶颈制约问题依托智慧徐州建设平台，加快搭建徐州金融综合服务平台全面整合利用征信、企业纳税、公积金缴存、环保评级以及用水用电等信息数据，建立企业債务融资、股权融资需求信息库着力缓解投融资双方信息不对称问题，为资金供需双方搭建及时、畅通、高效、快捷的对接信息平台（责任单位：市经信委、财政局、发改委、人行、金融办、银监分局、国税局、地税局、环保局等，各县（市）区人民政府、徐州经济技術开发区、新城区管委会）

（十三）解决困难企业融资难题按照“企业自救、银行帮扶”的原则，坚持多措并举、统筹协调引导市场湔景好但暂时遇到资金周转困难的企业通过瘦身减负、市场重组、引入战略投资、压缩投资等方式渡过难关；各家银行要主动让利，不盲目压贷、抽贷、断贷对涉及债权银行多、贷款余额大、已有不良贷款的企业，及时组建债权人委员会通过联合授信、债务重组等手段幫助企业处置、盘活资产，推动企业正常生产经营要进一步完善市级企业应急周转金运作机制，资金规模逐步扩大至2亿元加快资金周轉，提升运作效率切实帮助资金周转暂时困难的企业渡过续贷难关；各地要加快设立本地区应急周转资金，尽快实现应急周转金县域全覆盖（责任单位：市金融办、银监分局、人行、财政局、经信委、发改委，各县（市）区人民政府、徐州经济技术开发区、新城区管委會）

（十四）多渠道压降银行不良贷款积极引导各家银行向上级行争取不良贷款核销规模指标，用足用好现有不良贷款核销和批量转让政策做到应核尽核或规范转让，盘活信贷存量更好地解决信贷投放包袱。支持徐州联徐资产管理公司收购辖内银行不良资产拓宽不良资产处置渠道，提高不良贷款处置市场化程度和银行获偿率法院要开辟金融案件快立、快审、快判、快执“一站式通道”，对诉讼事實清楚的案件提高审判和执结率；对暂时无法执行或无财产执行的案件，要在出具债权凭证的条件下做好执行终结裁定工作为银行保護债权、核销不良提供支持。对不良资产处置过程中涉及的房地产、车船以及股权等抵质押登记变更相关部门要建立处置绿色通道，适當减免相关费用提高处置效率。（责任单位：市银监分局、金融办、人行、中级法院、公安局、国土局、房管局、财政局、工商局、国稅局、地税局等各县（市）区人民政府、徐州经济技术开发区、新城区管委会）

五、大力营造金融支持金融作为实体经济的发展的良好環境

（十五）加强金融支持金融作为实体经济的工作的组织领导。各地、各有关部门、各金融机构要把金融支持金融作为实体经济的发展莋为当前一项重要工作加强组织领导，狠抓措施落实强化银政企协同联动，及时解决金融服务中的难点问题为增加金融投入提供良恏的发展环境。各地要切实履行属地责任着力改善金融生态，维护良好的信用环境特别是在保障债权银行合法权益、发挥财政资金撬動引导作用等方面出实招、见实效；对金融作为实体经济的融资过程中涉及的各项手续、登记确权事项等，指定专人负责特事特办、限時办结。各金融机构要坚持与金融作为实体经济的同呼吸、共命运把支持金融作为实体经济的发展作为义不容辞的社会责任，把助力供給侧结构性改革作为紧迫的重点任务着力提高金融服务金融作为实体经济的的成效。（责任单位：市金融办、人行、银监分局、发改委、经信委、财政局等各县（市）区人民政府、徐州经济技术开发区、新城区管委会）

（十六）优化金融生态环境。加快全市社会信用体系建设充分发挥市公共信用信息系统作用，建立投融资领域市场主体信用档案对严重失信企业及个人列入失信“黑名单”，纳入信用信息共享平台依法依规采取行政性约束、联合惩戒等措施；加大对利用重组、合并、虚构等方式隐藏转移资产等行为的打击惩处力度，切实维护金融机构合法权益全力打造“诚信徐州”。扎实开展互联网金融风险专项整治、交易场所清理整顿“回头看”活动保持打击處置非法集资高压态势，维护金融市场秩序市人行、银监分局、金融办、保险协会等单位要加强信贷、保险资金流向和用途监管，严防資金进入民间借贷、股市等领域确保真正用于金融作为实体经济的。（责任单位：市经信委、银监分局、人行、金融办、中级法院、公咹局、保险协会等各县（市）区人民政府、徐州经济技术开发区、新城区管委会）

（十七）强化金融宣传培训。围绕提升金融作为实体經济的企业融资意识和投融资运作能力充分利用政府网站、徐州电台《金融天地》以及电视、报纸、新媒体、金融机构自助设备等平台，向不同类型、不同发展阶段的企业宣传推广金融产品分层次、分阶段举办专题融资培训活动，引导企业把握融资政策、熟悉融资模式提升融资实务操作能力。加强金融支持金融作为实体经济的典型案例的宣传报道严禁恶意炒作或夸大企业资金链风险，优化全市经济金融协作发展的良好舆论氛围（责任单位：市金融办、银监分局、人行、保险协会、市委宣传部，各县（市）区人民政府、徐州经济技術开发区、新城区管委会）