原标题:易方达瑞富混合I : 易方达瑞富灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金2019年年度报告
易方达瑞富灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金
易方达基金管理有限公司
上海浦东发展银行股份有限公司
二〇二〇年三月三十一日
广东省珠海市横琴新区宝华路6
号105室－42891（集中办公区）
上海市中山东一路12号
广州市天河区珠江新城珠江东路
30号广州银行大厦40-43楼
上海市北京东路689号
广州市天河区珠江新城珠江东路
普华永道中天会计师事务所
易方达基金管理有限公司
广州市天河区珠江新城珠江东路
主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
注：1.所述基金业绩指標不包括持有人认购或交易基金的各项费用计入费用后实际收益水平
2.本期已实现收益指基金本期利息收入、某投资项目预计5年后收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除
相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益
3.期末可供分配利润，为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数
4.本基金合同于2017年5月12日生效，合同生效当期的相关数据和指标按实際存续期计算
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
3.2.2 自基金合同生效以来
基金份额累计净值增长率变动及其与同期業绩比较基准收益率变动的比
易方达瑞富灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走勢对比图
注：自基金合同生效至报告期末，I类基金份额净值增长率为22.54%E类基金份额净值增长
率为22.63%，同期业绩比较基准收益率为16.82%
基金每年淨值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
易方达瑞富灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金
基金净值增长率与业绩比较基准历年收益率对比
注：本基金合同生效日为2017年5月12日，合同生效当年期间的相关数据和指标按实际存续
过去三年基金的利润分配情况
4.1 基金管悝人及基金经理情况
4.1.1基金管理人及其管理基金的经验
经中国证监会证监基金字
号文批准易方达基金管理有限公司（简称
日，总部设在广州在北京、上海、广州、成都、大连等地设有分公司，并全
资拥有易方达资产管理有限公司与易方达国际控股有限公司两家子公司易方达始终专注于资产管
理业务，通过市场化、专业化的运作为境内外某投资项目预计5年后者提供专业的资产管理解决方案，成为国内领
先的综合性资产管理机构易方达拥有公募、社保、年金、特定客户资产管理、
险基金某投资项目预计5年后等业务资格，在主动权益、固萣收益、指数某投资项目预计5年后、量化某投资项目预计5年后、混合资产
多资产某投资项目预计5年后等领域全面布局
4.1.2基金经理（或基金經理小组）及基金经理助理简介
报定期开放式混合型发起式证券投
硕士研究生，具有基金从业资格曾
任易方达基金管理有限公司固定收
資基金的基金经理、易方达信用债
债券型证券某投资项目预计5年后基金的基金经理、
易方达稳健收益债券型证券某投资项目预计5年后基
券型证券某投资项目预计5年后基金的基金经理、易
方达瑞祺灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后
达瑞智灵活配置混合型证券某投资项目預计5年后基
瑞兴灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金
祥灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金的
灵活配置混合型证券某投資项目预计5年后基金的基
定期开放债券型发起式证券某投资项目预计5年后基
定期开放混合型发起式证券某投资项目预计5年后基
定期开放债券型发起式证券某投资项目预计5年后基
金的基金经理、易方达高等级信用
债债券型证券某投资项目预计5年后基金的基金经理
型证券某投资項目预计5年后基金的基金经理、易方
达丰惠混合型证券某投资项目预计5年后基金的基金
售灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金
）嘚基金经理、固定收益研
究部总经理、固定收益某投资项目预计5年后部总经
益部债券研究员、基金经理助理兼债
固定收益总部总经理助理、易方达中
债新综合债券指数发起式证券某投资项目预计5年后
）基金经理、易方达纯债
年定期开放债券型证券某投资项目预计5年后基金基
券型证券某投资项目预计5年后基金基金经理、易方达
纯债债券型证券某投资项目预计5年后基金基金经理、
型证券某投资项目预计5年后基金基金经理。
本基金的基金经理助理、易方达安
源中短债债券型证券某投资项目预计5年后基金的基
型证券某投资项目预计5年后基金的基金经悝、易方
达永旭添利定期开放债券型证券投
资基金的基金经理、易方达新享灵
活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金的基金
硕士研究苼具有基金从业资格。曾
任瑞银证券有限公司研究员中国国
际金融有限公司研究员，易方达基
活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金基金经
理助理、易方达新享灵活配置混合型
证券某投资项目预计5年后基金基金经理助理、易方达
裕如灵活配置混合型证券某投资项目預计5年后基金
置混合型证券某投资项目预计5年后基金的基金经理
混合型证券某投资项目预计5年后基金的基金经理
日）、易方达年年恒夏纯債
一年定期开放债券型发起式证
资基金的基金经理、易方达年年恒
秋纯债一年定期开放债券型发起式
证券某投资项目预计5年后基金的基金經理、易方达
聚盈分级债券型发起式证券某投资项目预计5年后基
恒益定期开放债券型发起式证券投
期开放债券型发起式证券某投资项目预計5年后基金
债券型发起式证券某投资项目预计5年后基金的基金
某投资项目预计5年后基金的基金经理（自
券某投资项目预计5年后基金的基金經理、易方达瑞
活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金的
富惠纯债债券型证券某投资项目预计5年后基金的基
期开放债券型发起式证券某投资项目预计5年后基金
开放债券型发起式证券某投资项目预计5年后基金的
裕惠回报定期开放式混合型发起式
证券某投资项目预计5年后基金的基金经理助理、易
方达信用债债券型证券某投资项目预计5年后基金的
基金经理助理、易方达稳健收益债
券型证券某投资项目预计5年后基金的基金经理助
资基金的基金经理助理、易方达瑞
智灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金的
瑞兴灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金
达瑞祺灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基
本基金的基金经理助理、易方达年
年恒秋纯债一年定期开放债券型发
起式证券某投资项目预计5年后基金的基金经理助
资基金的基金经理助理、易方达裕
个月定期开放债券型证券
某投资项目预计5年后基金的基金經理助理、易方达
年年恒夏纯债一年定期开放债券型
发起式证券某投资项目预计5年后基金的基金经理助
理、易方达安源中短债债券型证券
某投资项目预计5年后基金的基金经理助理、易方达
个月定期开放债券型发起式
证券某投资项目预计5年后基金的基金经理助理、易
方达恒惠萣期开放债券型发起式证
券某投资项目预计5年后基金的基金经理助理、易方
达恒信定期开放债券型发起式证券
某投资项目预计5年后基金的基金经理助理、易方达
恒益定期开放债券型发起式证券投
资基金的基金经理助理、易方达富
惠纯债债券型证券某投资项目预计5年后基金的基金
经理助理、易方达聚盈分级债券型
发起式证券某投资项目预计5年后基金的基金经理助
日）、易方达高等级信用
债债券型证券某投资项目预计5年后基金的基金经理
券型证券某投资项目预计5年后基金的基金经理助
理、易方达信用债债券型
新综合债券指数发起式证券某投资项目预计5年后基
的基金经理助理、易方达永
旭添利定期开放债券型证券某投资项目预计5年后基
金的基金经理助理、易方达鑫转招
利混合型证券某投资项目预计5年后基金的基金经理
日）、易方达双债增强债
券型证券某投资项目预计5年后基金的基金经理助
理、易方达鑫转增利混合型证券投
资基金的基金经理助理（自
硕士研究生具有基金从业资格。曾
任易方达基金管理有限公司固定收
易方达瑞信灵活配置混合型证券投
资基金的基金经理助理、易方达瑞
和灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金的
基金经理助理、易方达安
合型证券某投资项目预計5年后基金的基金经理助
理、易方达鑫转添利混合型证券投
资基金的基金经理助理、易方达瑞
祺灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金的
瑞祥灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金
达瑞兴灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基
方达瑞智灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后
基金的基金经理助理（自
惠混合型证券某投资项目预计5年后基金的
基金经理助理、易方达瑞财灵活配
置混合型证券某投资项目预计5年后基金的基金经理
证券某投资项目预计5年后基金的基金经理助理（自
日）、易方达新享灵活配置混合
型证券某投资项目预計5年后基金的基金经理助理
混合型证券某投资项目预计5年后基金的基金经理助
置混合型证券某投资项目预计5年后基金的基金经理
混合型发起式证券某投资项目预计5年后基金的基金
理、易方达稳健收益债券型
证券某投资项目预计5年后基金的基金经理助理
注：1.对基金的首任基金經理其“任职日期”为基金合同生效日，“离任日期”为根据公司决定确
定的解聘日期；对此后的非首任基金经理/基金经理助理“任職日期”和“离任日期”分别指根据公司
决定确定的聘任日期和解聘日期。
2.证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关規定
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券某投资项目预计5年后基金法》等有关法律法规及基金合同、基金招
募说明书等有关基金法律文件的规定以取信于市场、取信于社会某投资项目预计5年后公众为宗旨，本着诚實信用、
勤勉尽责的原则管理和运用基金资产在控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益在
本报告期内，基金运作合法合規无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1公平交易制度和控制方法
公司根据《证券某投资项目預计5年后基金管理公司公平交易制度指导意见》等法规制定了《公平交易制度》内
容主要包括公平交易的适用范围、公平交易的原则和內容、公平交易的实现措施和交易执行程序、
反向交易控制、公平交易效果评估及报告等。
公平交易制度所规范的范围涵盖旗下各类资产組合围绕境内上市股票、债券的一级市场申购、
二级市场交易（含银行间市场）等某投资项目预计5年后管理活动，贯穿某投资项目预计5姩后授权、研究分析、某投资项目预计5年后决策、交易执行、
业绩评估等各个环节公平交易的原则包括：集中交易原则、机制公平原则、公平协调原则、及时
平交易的实现措施和执行程序主要包括：通过建立规范的某投资项目预计5年后决策机制、共享研究资源和投
资品种備选库为某投资项目预计5年后人员提供公平的某投资项目预计5年后机会；某投资项目预计5年后人员应公平对待其管理的不同某投资项目预計5年后组合，控制
其所管理不同组合对同一证券的同日同向交易价差；建立集中交易制度交易系统具备公平交易功
能，对于满足公平交噫执行条件的同向指令系统将自动启用公平交易功能，按照交易公平的原则
合理分配各某投资项目预计5年后指令的执行；根据交易所场內竞价交易和非公开竞价交易的不同特点分别设定合理
的交易执行程序和分配机制通过系统与人工控制相结合的方式，力求确保所有某投资项目预计5年后组合在交易机
上得到公平、合理对待；建立事中和事后的同向交易、异常交易监控分析机制对于发现的异常
问题进行提示，并要求某投资项目预计5年后组合经理解释说明
公司严格按照法律法规的要求禁止旗下管理的不同某投资项目预计5年后组合之间各種可能导致不公平交易和利
益输送的反向交易行为。对于旗下某投资项目预计5年后组合之间（纯被动指数组合和量化某投资项目预计5年后組合除外）确因某投资项目预计5年后
策略或流动性管理等需要而进行的反向交易某投资项目预计5年后人员须提供充分的某投资项目预计5姩后决策依据，并经审核确认
公司通过定期或不定期的公平交易效果评估报告机制并借助相关技术系统，使某投资项目预计5年后和交易囚
员能及时了解各组合的公平交易执行状况
持续督促公平交易制度的落实执行，并不断在实践中检
验和完善公平交易制度
4.3.2公平交易制喥的执行情况
本报告期内，上述公平交易制度和控制方法总体执行情况良好未发现旗下某投资项目预计5年后组合之间存在
4.3.3异常交易行为嘚专项说明
本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易
本报告期内，本公司旗下所有某投资项目预计5年后組合参与的交易所公开竞价交易中同日反向交易成交较少
的单边交易量超过该证券当日成交量的
次为旗下指数及量化组合因
某投资项目預计5年后策略需要和其他组合发生反
次为不同基金经理管理的组合间因某投资项目预计5年后策略不同而发生的
反向交易，有关基金经理按規定履行了审批程序
4.4 管理人对报告期内基金的某投资项目预计5年后策略和业绩表现的说明
报告期内基金某投资项目预计5年后策略和运作汾析
年一季度我国宏观经济中曾出现了一些积极信号。信贷和社融数据不断改善季度环比增
速明显出现反弹。此外固定资产某投资项目预计5年后同比增速也有所提高，其中尤其是房地产某投资项目预计5年后增速受施工分
项带动而大幅增长二季度宏观经济的下行压力则楿对一季度有所加大。
月单月增速同比也由此前的
季调后连续两个月下滑。二季度基建某投资项目预计5年后同样维持在相对偏低水平對冲经济回落的效果并
月份有所改善，但市场仍对其可持续性存疑在上述经济增速仍
然乏力、中美贸易谈判不确定性增加的背景下，央荇上半年保持了相对较为宽松的货币政策同时
强调降低风险溢价，债券市场整体面临较好的某投资项目预计5年后环境虽然
月份较为正媔的经济数据带动收益
月一度走高，但随后呈现下行态势
年三季度宏观经济继续维持弱势。在经历了
月份超预期的增长数据后
济指标均有所回落，低于市场此前的预计水平在宏观基本面不确定性上升的背景下，货币政策宽
松的预期增加且海外债券市场收益率不断回落，共同带动三季度我国债券市场收益率总体呈现下
月份以来随着央行全面下调金融机构存款准备金率的政策落地，债券市场收益率开
始出现回升尤其是长端品种调整较为明显。随后公布的
月份经济数据再度出现积极迹象社会
零售总额增速也有所恢复，食品价格带动通胀水平预期明显提升；在上述因素的影响之下债券收
月份经济数据重新回落，工业增加值单月增速降低至
现了较大幅度的下滑在经濟下行压力加大的背景下，
逆回购利率带动债券市场收益率重新下行。
月市场整体保持平稳随着中美就第一阶段经贸协
议达成一致，鉯及基建增速回升的预期增加债市收益率一度小幅走高，但由于市场中配置需求仍
然旺盛且年末银行间流动性保持充裕状态，收益率沖高回落
年权益市场震荡上行，海外资金不断流入
。此外转债资产估值提升，全年也获得了
操作上组合债券部分维持了较高的流動性，权益部分持仓以盈利基本面较好的价值型股票为
主同时对转债资产进行了积极配置。全年看组合产生了较好的绝对回报
报告期內基金的业绩表现
元，本报告期份额净值增长率为
元本报告期份额净值增长率为
；同期业绩比较基准收益率为
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
年中国宏观经济的走势总体持乐观态度，其中基
建某投资项目预计5年后的回升可能是大概率事件
日，李克强總理在国务院常务会议上就曾要求：
要加快发行使用地方政府专项债券
带动有效某投资项目预计5年后支持补短板扩内需。
在相关政策的帶动下预计
年专项债的发行额度将出现明
年的情形不同的是，未来专项债募集资金将不得用于土地储备和房地产相关
领域、置换债务以忣可完全商业化运作的产业项目这使得专项债发行后对于基建某投资项目预计5年后的支持效果
年基建某投资项目预计5年后增速维持在低位水平，
年基建某投资项目预计5年后如果出现回升将成为宏观经
济走势的主要支撑因素。
年出现反弹的因素还来自于制造业某投资项目預计5年后受中美贸易纠纷的影响，过去一年出
口相关行业的某投资项目预计5年后整体疲软几乎已经处于历史上的最低水平。随着中美達成第一阶段经贸协议
不确定性的消除使得相关行业某投资项目预计5年后有望在今年重新恢复。目前工业企业库存处于历史低位未来需
求回升可能将会出现补库存周期的启动。
月以来的新型冠状病毒肺炎疫情对经济活动带来的扰动也不可忽视但这一冲
击很可能主要体現在短期。只要经济主体结构本身并没有太大的失衡后续需求的释放会对未来几
个季度经济反弹构成有力的支撑。此外政府将同时通過
货币政策与财政政策采取应对措施，这有
助于熨平疫情对于宏观经济波动的不利影响
对于债券市场而言，预计上半年货币政策将保持Φ性宽松状态从而提供较好的某投资项目预计5年后环境。但
随着疫情的影响消退我国经济的内生韧性也将逐步体现，全年来看债券收益率仍存在上行的风险
在组合的久期配置上不应过于激进。而中短端信用品种的杠杆策略仍具备一定的有效性我们将积
极获取息差收益。目前股票估值相对债券有一定比较优势中长期对权益市场保持乐观。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
本报告期内基金管理人根据法规、市场、监管要求的变化和业务发展的实际需要，继续重点
围绕严守合规底线、履行合规义务、防控重大风险等进一步完善公司内控持续完善制度、强化对
制度执行情况的监督检查，有效保障了旗下基金及公司各项业务合法合规、稳健有序运作开展
本年喥，主要监察稽核工作及措施如下：
）根据《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》《证券基金经营机构信息技术管理办
法》以及科创板发行交易、转融通交易等方面的最新法规、监管要求以及公司业务发展实际不断
推动相关制度流程的建立、健全和完善，加强各項政策
法规和制度措施的落实执行适应公司产品
与业务发展的需要，保持公司良好的内控环境
）培育合规文化体系、严守合规底线、防控重大合规风险是监察稽核工作的重中之重。围绕
这个工作重点加大力度开展员工合规风控教育培训，进一步树立、强化
诚信、规范、专业、稳健
的信义义务意识促进公司合规文化建设；持续完善
制度流程和系统工具，重点规范和监控公平交易、异常交易、关联交易严格防控内幕交易、市场
操纵和利益输送等违法违规行为。
的思路紧密跟踪监管政
策动向、资本市场变化以及业务发展的实
际需要，歭续完善某投资项目预计5年后合规风控制度流程和系统工具加强对某投资项目预计5年后范围、某投资项目预计5年后比例等各种某投资项目预计5年后限制
的监控和提示，认真贯彻落实法律法规的各项控制要求加强对某投资项目预计5年后、研究、交易等业务运作的监
控检查囷反馈提示，有效确保旗下基金资产严格按照法律法规、基金合同和公司制度的要求稳健、
）有计划、有重点地对投研交易、销售、运营、人员规范、反洗钱等业务领域开展例行或专
项监察检查坚持以法律法规、基金合同以及公司规章制度为依据，不断查缺补漏、防微杜漸推
动公司合规、内控体系的健全完善。
）积极参与新产品设计、新业务拓展工作就相关问题提供合规咨询建议，严格进行合规审
）罙入贯彻落实《证券期货某投资项目预计5年后者适当性管理办法》《关于进一步规范金融营销宣传行为的
通知》等法律法规和监管政策結合《全国法院民商事审判工作会议纪要》关于金融消费者权益保
护的精神，持续优化某投资项目预计5年后者适当性管理机制流程认真履行
了解客户、了解产品，将适当产品销售
的职责义务切实保障某投资项目预计5年后者合法权益。
）提高认识主动作为，积极践行
的反洗钱工作方法贯彻落实《法人金融机构
洗钱和恐怖融资风险管理指引（试
行）》等最新法规和监管要求，进一步完善洗钱风险管理体系全
面开展洗钱风险评估，深入推进洗钱风险识别与防控能力建设切实保障资源投入，夯实制度基础
做好队伍建设、系统支持、宣傳培训、内部审计、信息报送等各项工作，稳步推动反洗钱工作提质
）全面推动落实《公开募集证券某投资项目预计5年后基金信息披露管悝办法》及其配套规则持续健全信息
披露管理工作机制，做好公司及旗下各基金的信息披露工作确保信息披露真实、准确、完整、及
）不断完善合规管控框架和机制，促进监察稽核自身工具手段和流程的完善持续提升监察
稽核工作的独立性、规范性、针对性与有效性。
（全球某投资项目预计5年后业绩标准）验证获得
验证项目，促进公司进一步夯实运营
及内控基础提升核心竞争力。
本基金管理人承諾将一如既往地本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产不断提
高监察稽核工作的规范性和有效性，努力防范和控制重大风險充分保障基金份额持有人的合法权
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人按照企业会计
准则、中国证监会相关规萣、中国证券某投资项目预计5年后基金业协会相关指引和
基金合同关于估值的约定，对基金所持有的某投资项目预计5年后品种进行估值夲基金托管人根据法律法规要求履
行估值及净值计算的复核责任。
本基金管理人设有估值委员会估值委员会负责组织制定和适时修订基金估值政策和程序，指
导和监督整个估值流程估值委员会成员具有多年的证券、基金从业经验，熟悉相关法律法规具
备某投资项目预計5年后、研究、风险管理、法律合规或基金估值运作等方面的专业胜任能力。基金经理可参与估值
原则和方法的讨论但不参与估值原则囷方法的最终决策和日常估值的执行。
参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。
本基金管理人已与中债金融估值中心有限公司忣中证指数有限公司签署服务协议由中债金融
估值中心有限公司按约定提供银行间同业市场的估值数据，由中证指数有限公司按约定提供交易所
交易的债券品种的估值数据和流通受限股票的折扣率数据
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本报告期内实施的利润分配金额为
本报告期内实施的利润分配金额为
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，上海浦东发展银行股份有限公司（以下簡称
）在对易方达瑞富灵活配
置混合型证券某投资项目预计5年后基金的托管过程中严格遵守《中华人民共和国证券某投资项目预计5年后基金法》及其他有关法
律法规、基金合同、托管协议的规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为完全尽职尽责地履
行了基金托管人應尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金某投资项目预计5年后运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内本托管人依照《中华人民共和国证券某投资项目预计5年后基金法》及其他有关法律法规、基金合
同、托管协议的规定，对易方达
瑞富灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金的某投资项目预计5年后运作进行了监督对基金
资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用開支等方面进行了认真的复核，未发
现基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为该基金本报告期内进行了
5.3 托管人对本年度报告中財务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本报告期内，由易方达基金管理有限公司编制本托管人复核的本报告中的财务指标、净值表現、
收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的
内）、某投资项目预计5年后组合报告等内容真实、准确、完整
易方达瑞富灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金全体基金份额持有人：
我们审计了易方达瑞富灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金的財务报表，包括2019年12月31日的资
产负债表2019年度的利润表和所有者权益(基金净值)变动表以及财务报表附注。
我们认为后附的财务报表在所有偅大方面按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中
国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)、中国证券某投资项目预计5年後基金业协会(以下简称“中国基金业协
会”)发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公允反映了易方达瑞富灵活配置混合型证券
某投资项目预计5年后基金2019年12月31日的财务状况以及2019年度的经营成果和基金净值变动情况
6.2 形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报
表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任我们相信，峩们获取的审计证据是充
分、适当的为发表审计意见提供了基础。
按照中国注册会计师职业道德守则我们独立于易方达瑞富灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金，并
履行了职业道德方面的其他责任
6.3 管理层和治理层对财务报表的责任
易方达瑞富灵活配置混合型證券某投资项目预计5年后基金的基金管理人易方达基金管理有限公司
管理层负责按照企业会计准则和中国证监会、中国基金业协会发布的囿关规定及允许的
基金行业实务操作编制财务报表，使其实现公允反映并设计、执行和维护必要的内部控制，以使
财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报
在编制财务报表时，基金管理人管理层负责评估易方达瑞富灵
活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金的歭
续经营能力披露与持续经营相关的事项
，并运用持续经营假设除非基金管理人管理层计
划清算易方达瑞富灵活配置混合型证券某投資项目预计5年后基金、终止运营或别无其他现实的选择。
基金管理人治理层负责监督易方达瑞富灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金的财务报告过程
6.4 注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合悝保证，并出
具包含审计意见的审计报告合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在
某一重大错报存在时总能發现错报
可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来
可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策则通常認为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中我们运用职业判断，并保持职业怀疑同时，我们也
识别和评估由于舞弊或錯误导致的财务报表重大错报风险；设计和实施审计程
些风险并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础由于舞弊可能涉及串通、伪造、
故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发
现由于错误导致的重夶错报的风险
了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序但目的并非对内部控制的有效性发
评价基金管理人管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。
对基金管理人管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论同时，根据获取的审计证據
就可能导致对易方达瑞富灵活配
置混合型证券某投资项目预计5年后基金持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是
否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性审计准则要求我们在审
计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意
见我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而未来的事项或情况可能导致易方达瑞富
灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金不能持续经营。
评价财务报表的总体列报
、结构和内容并评价财务报表是否公允反映相關交
我们与基金管理人治理层就计划的审计范围、时间安排和重大
审计发现等事项进行沟通，包括
沟通我们在审计中识别出的值得关注的內部控制缺陷
普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙) 中国注册会计师
上海市湖滨路202号普华永道中心11楼
会计主体：易方达瑞富灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金
注：报告截止日2019年12月31日，I类基金份额净值1.129元E类基金份额净值1.130元；
基金份额总额260,023,647.71份，下属分级基金的份额总额分别为：I类基金份额总额260,014,566.00
份E类基金份额总额9,081.71份。
易方达瑞富灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金
公允价值变动收益（損失以
4.汇兑收益（损失以“－”号填列）
其中：卖出回购金融资产支出
三、利润总额（亏损总额以
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
易方达瑞富灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金
一、期初所有者权益（基
五、期末所有者权益（基
一、期初所有者权益（基
五、期末所囿者权益（基
报表附注为财务报表的组成部分
，财务报表由下列负责人签署：
负责人：刘晓艳主管会计工作负责人：陈荣，会计机构負责人：邱毅华
7.4.1基金基本情况
易方达瑞富灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金
根据中国证券监督管理委员会
号《关于准予易方达瑞富灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金
注册的批复》和证券基金机构监管部函
号《关于同意易方达瑞富灵活配置混合型证券投
資基金延期募集备案的回函》进行募集由易方达基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投
资基金法》和《易方达瑞富灵活配置混匼型证券某投资项目预计5年后基金基金合同》公开募集。经向中国证监会备
案《易方达瑞富灵活配置混合型证券某投资项目预计5年后基金基金合同》于
生效日的基金份额总额为
份基金份额，其中认购资金利息折合
本基金为契约型开放式基金存续期限不定。本基金的基金管理人为易方达基金管理有限公司基
为上海浦东发展银行股份有限公司。
7.4.2会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于
日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准
则》、各项具体会计准则及相关规定
、中国证监会颁布的《证券某投资项目预计5年后基金
》、中国证券某投资项目预计5年后基金业协会
颁布的《证券某投资项目预计5年后基金会计核算业务指引》、《易方达瑞富灵活配置混合型证券某投资項目预计5年后基金基
金合同》和财务报表附注所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业
本财务报表以持续經营为基础编制
7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金本报告期末嘚财务状况以及
本报告期间的经营成果和基金净值变动情况等有关信息
7.4.4重要会计政策和会计估计
本基金财务报表所载财务信息根据下列依照企业会计准则、《证券某投资项目预计5年后基金会计核算业务指
和其他相关规定所制定的重要会计政策和会计估计编制。
本基金记账夲位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币除有特别说明外，均以人民币
7.4.4.3金融资产和金融负债的分类
金融资产于初始确认时分类為：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款项、
可供出售金融资产及持有至到期某投资项目预计5年后金融资产的分類取决于本基金对金融资产的持有意图和持有
能力。本基金目前暂无金融资
产分类为可供出售金融资产及持有至到期某投资项目预计5年后
本基金持有的股票某投资项目预计5年后、债券某投资项目预计5年后、资产支持证券某投资项目预计5年后和衍生工具
允价值计量且其变动計入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产在资产负债表中以衍
生金融资产列示外以公允价值计量且其变动计入当期损益嘚金融资产在资产负债表中以交易性金
本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和其他各类应
收款項等应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。
债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变動计入当期损益的金融负债及其他金融
负债本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金
歭有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和
7.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时按公允价值在资产负债表内确认。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产取得时发生的相关交易费鼡计入当期损益；对
于支付的价款中包含的债券或资产支持证券起息日或上次除息日至购买日止的利息，单独确认为应
收项目应收款项囷其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产按照公允价值进行后续计量；对于应
收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量
金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：
取该金融资產现金流量的合同权利终止；
该金融资产已转移且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；或者
该金融资产已轉移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬
但是放弃了对该金融资产控制。
金融资产终止确认时其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的蔀分终
止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益
7.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则
融工具按如下原则确定公允价徝并进行估值：
）存在活跃市场且能够获取相同资产或负债报价的金融工具，按其估值日不加调整的报价确
定公允价值；估值日无报价且朂近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的采用最近交易
日的报价确定公允价值。有充足证据表明估值日或最近交易日的报价鈈能真实反映公允价值的对
报价进行调整，确定公允价值
与上述某投资项目预计5年后品种相同，但具有不同特征的以相同资产或负債的公允价值为基础，并在估值技
术中考虑不同特征因素的影响特征是指对资产出售或使用的限制等，如果该限制是针对资产持有
技术Φ不将该限制作为特征考虑基金管理人不考虑因大量持有相关资产或负债
）不存在活跃市场的金融工具，采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支
持的估值技术确定公允价值采用估值技术确定公允价值时，优先使用可观察输入值只有在无法
取得相关資产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才使用不可观察输入值；
）如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映金融工具公允价值的基金管理人可
根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的方法估值
7.4.4.6金融资产和金融负债的抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金
的法定权利且该种法定权利现在是可执行的；且
交易双方准备按净额结算时金融资产与金融负
债按抵销后的净额在资产负债表中列示。
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部汾后的余额由于申购
和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和赎回分别包
括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少
损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时申
购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金额。未实现平准金指在
申购或赎回基金份额时申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占基金净值比例计算的金额。
损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列并于期末全额转入未分配利润
股票某投资项目预计5年后在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确认为
某投資项目预计5年后收益。债券某投资项目预计5年后在持有期间应
取得的按票面利率或者发行价计算的利息扣除在适用情况下由债
券发行企业玳扣代缴的个人所得税及由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为利息收入资产支
持证券在持有期间收到的款项，根据资产支持证券嘚预计收益率区分属于资产支持证券某投资项目预计5年后本金部
分和某投资项目预计5年后收益部分将本金部分冲减资产支持证券某投资項目预计5年后成本，并将某投资项目预计5年后收益部分扣除在适用情况下
由基金管理人缴纳的增值税后的净额确认为利息收入
以公允价徝计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允价值
变动损益；处置时其处置价格与初始确认金额之间的差额扣除在适用情况下
值税后的净额确认为某投资项目预计5年后收益，其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额
转出借業务，是指基金以一定的费率通过证券交易所综合业务平台向中国证券金融股
出借证券证金公司到期归还所借证券及相应权益补偿并支付费用
的业务。由于基金参与转
出借业务不属于实质性证券转让行为基金保留了出借证券所有
权上几乎所有的风险和报酬，故不终止确認该出借证券仍按原金融资产类别进行后续计量，并将
出借证券获得的利息和因借入人未能按期归还产生的罚息确认为利息收入
将出借证券发生除送股、
转增股份外其他权益事项时产生的权益补偿收入和采取现金清偿方式下产生的差价收入确认为某投资项目预计5年后
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的也可
针对基金合同约定费率和计算方法的费用本基金在费用涵盖期间按合同约定进行确认。
其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算实际利率法与直线法差异较小的
7.4.4.11基金的收益分配政策
本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再某投资项目预计5年后，某投资项目预计5年后者可选择现金红利或将现金红利
自动转为基金份额进行再某投资项目预计5年后；若某投资项目预计5年后者不选择本基金默认的收益分配方式是现金分红；
基金收益分配后基金份额净值不能低于面值；即基金收益分配基准日的基金份额净值减去每
单位基金份额收益分配金额后不能低于面值；
本基金各基金份额类别在费用收取上不同，其对应的可分配收益可能有所不同同一类别的
每一基金份额享有同等分配权；
在对基金份额持有人利益无实质不利影响且符合法律法规的前提下，基金管理人可调整基金
方式不需召开基金份额持有人大会审议；
法律法规或监管机关另囿规定的，从其规定
7.4.4.12其他重要的会计政策和会计估计
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金确定以丅类别股票
某投资项目预计5年后、债券某投资项目预计5年后和基金某投资项目预计5年后的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：
）对于证券交易所上市的股票若出现重大事项停牌或交易不活跃
等情况，本基金根据中国证监会公告
号《中国证监会关于证券某投资项目预计5年后基金估值业务的指
导意见》根据具体情况采用《关于发布中基协
基金行业股票估值指数的通知》提供的指数
收益法、市盈率法等估值技术进行估值。
）对于在锁定期内的非公开发行股票、首次公开发行股票时公司股东公开发售股份、通过大
宗交易取得的带限售期的股票等流通受限股票根据中国证券某投资项目预计5年后基金业协会中基协发
证券某投资项目预计5年后基金某投资项目预计5年后流通受限股票估值指引
的通知》之附件《证券某投资项目预计5年后基金某投资项目预计5年后
》，按估值日在证券交易所上市交易的同一股票的公允价值扣除中证指
数有限公司根据指引所独立提供的该流通受限股票剩余限售期对应的流动性折扣后
）对于在证券交易所上市或挂牌转讓的固定收益品种
交易的固定收益品种根据中国证监会公告
号《中国证监会关于证券某投资项目预计5年后基金估值业务的
指导意见》及《中国证券某投资项目预计5年后基金业协会估值核算工作小组关于
季度固定收益品种的估值
处理标准》采用估值技术确定公允价值。本基金持有的证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种
按照中证指数有限公司所独立提供的估值结果确定公允价值。本基金持有的银行
间哃业市场固定收益品种按照中债金融估值中心有限公
司所独立提供的估值结果确定公允价值
7.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说奣
7.4.5.1会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
7.4.5.2会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更
本基金本报告期無会计差错更正。
根据财政部、国家税务总局财税
号《关于开放式证券某投资项目预计5年后基金有关税收问题的通知》、
号《关于企业所嘚税若干优惠政策的通知》、财税
号《关于实施上市公司股息
红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税
号《关于上市公司股息紅利差别化个
人所得税政策有关问题的通知》、财税
号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、
号《关于进一步明确全面推开营妀增试点金融业有关政策的通知》、财税
于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》、财税
号《关于明确金融房地产开发教育
辅助服務等增值税政策的通知》、财税
号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》
号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税
号《关于租入固定资产进项
税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作主要税项列示如下：
资管产品运营过程中发生嘚增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人资管产品
管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法按照
日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的不再
缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应
对证券某投资项目预计5年后基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税对国债、地方政府债
以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务以
日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。资管产品管理人運营资管产品转让
日前取得的基金、非货物期货可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以
一个交易日的基金份额净值、非货物期货結算价格作为买入价计算销售额
对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入股票的股息、红利收入，
债券的利息收入及其他收入暂不征收企业所得税。
对基金取得的企业债券利息收入应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴
个人所得稅。对基金从上市公司取得的股息红利所得持股期限在
红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在
税所得额；持股期限超过
年的，暂免征收个人所得税对基金持有的上市公司限售股，解禁后取
得的股息、红利收入按照上述
规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红
计入应纳税所得额上述所得统一适用
的税率计征个人所得税。
的税率缴纳股票交易印花税买入股票不征收股票茭易印花税。
本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加等税费按照实际缴纳增值税额的适用
7.4.7重要财务报表项目的说明
其中：存款期限1个月以内
本基金本报告期末及上年度末无衍生金融资产
7.4.7.4买入返售金融资产
7.4.7.4.1各项买入返售金融资产期末余额
本基金本报告期末及上姩度末无买入返售金融资产
7.4.7.4.2期末买断式逆回购交易中取得的债券
本基金本报告期末及上年度末无买断式逆回购交易中取得的债券。
本基金本报告期末及上年度末无其他资产
交易所市场应付交易费用
银行间市场应付交易费用
应付券商交易单元保证金
注：申购含红利再投、轉换入份额，赎回含转换出份额
本期基金份额交易产生的
本期基金份额交易产生的
卖出债券（、债转股及债券到期兑付）
卖出债券（、債转股及债券到期
本基金本报告期及上年度可比期间无衍生工具收益。
股票某投资项目预计5年后产生的股利收益
其中：证券出借权益补偿收入
基金某投资项目预计5年后产生的股利收益
减：应税金融商品公允价值变
7.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明
截至资产负债表日本基金无须作披露的或有事项。
7.4.8.2资产负债表日后事项
截至本会计报表批准报出日本基金无须作披露的资产负债表日后事项。
易方达基金管悝有限公司
基金管理人、注册登记机构、基金销售
上海浦东发展银行股份有限公司（以下简称
广东省广晟资产经营有限公司
广州市广永国囿资产经营有限公司
珠海祺荣宝股权某投资项目预计5年后合伙企业（有限合伙）
珠海祺泰宝股权某投资项目预计5年后合伙企业（有限合伙）
珠海祺丰宝股权某投资项目预计5年后合伙企业（有限合伙）
珠海聚莱康股权某投资项目预计5年后合伙企业（有限合伙）
珠海聚宁康股权某投资项目预计5年后合伙企业（有限合伙）
珠海聚弘康股权某投资项目预计5年后合伙企业（有限合伙）
易方达资产管理有限公司
注：以下關联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立
7.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易
本基金本报告期及上年度可比期间未发生通过关联方交易单元进行的股票交易。
本基金本报告期及上年度可比期间未发生通过关联方交易单元进行的權证交易
本基金本报告期及上年度可比期间无应支付关联方的佣金。
当期发生的基金应支付的管理费
其中：支付销售机构的客户维护费
紸：本基金的管理费按前一日基金资产净值的0.6%年费率计提管理费的计算方法如下：
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金
管理费划付指令经基金托管人复核后于次朤首日起3个工作日内从基金资产中一次性支付给基金
管理人。若遇法定节假日、休息日或不可抗力致使无法按时支付的顺延至最近可支付日支付。
当期发生的基金应支付的托管费
注：本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.1%的年费率计提托管费的计算方法如下：
H为每日應计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金
托管费划付指令经基金托管人复核后于次月首日起3个工作日内从基金资产中一次性支付给基金
托管人。若遇法定节假日、休息日或不鈳抗力致使无法按时支付的顺延至最近可支付日支付。
当期发生的基金应支付的销售服务费
当期发生的基金应支付的销售服务费
注：本基金I类基金份额不收取销售服务费E类基金份额的销售服务费年费率为0.2%，按前
一日E类基金资产净值的0.2%年费率计提
销售服务费的计算方法洳下：
H 为E类基金份额每日应计提的销售服务费
E 为E类基金份额前一日基金资产净值
基金销售服务费每日计算，逐日累计至每月月末按月支付。由基金管理人向基金托管人发送
销售服务费划付指令经基金托管人复核后于次月首日起3个工作日内从基金资产中一次性支付。
若遇法定节假日、休息日或不可抗力致使无法按时支付的顺延至最近可支付日支付。
7.4.10.3与关联方进行银行间同业市场的债券
本基金本报告期及仩年度可比期间未与关联方进行银行间同业市场债券（含回购）交易
7.4.10.4报告期内转出借业务发生重大关联交易事项的说明
7.4.10.4.1与关联方通过约萣申报方式进行的适用固定期限费率的证券出借业务的情况
本基金本报告期及上年度可比期间未发生与关联方通过约定申报方式进行的适鼡固定期限费率
7.4.10.4.2与关联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费率的证券出借业务的情况
本基金本报告期及上年度可比期间未发生与關联方通过约定申报方式进行的适用市场化期限费
7.4.10.5各关联方某投资项目预计5年后本基金的情况
7.4.10.5.1报告期内基金管理人运用固有资金某投资项目预计5年后本基金的情况
注：基金管理人某投资项目预计5年后本基金相关的费用按基金合同及相关法律文件有关规定支付。
7.4.10.5.2报告期末除基
