已审财务报表 2014年度、2015年度 及截至2016年3月31日止三个月会计期间 目录 页次 一、 审计报告 1-2 二、 已审财务报表 合并资产负债表 3-4 合并利润表 5-6 合并所有者权益变动表 7-9 合并现金流量表 10-11 公司资产负债表 12 公司利润表 13 公司所有者权益变动表 14-16 公司现金流量表 17 财务报表附注 8,364,986,673.78 1,695,292,388.08 10,060,279,061.86 载于第18页至第126页的附注为本财务报表的组成部分 上海陆家嘴金融发展有限公司 合并所有者权益变动表(续) 2015年度 人民币元 归属于母公司所有者权益 实收资本 其他综合收益 盈余公积 一般风险准备 未分配利润 小计 少数股东权益 所有者权益合计 5,917,325,780.68 载于第18页至第126页的附注为本财务报表的组成部分 上海陆家嘴金融发展有限公司 利润表 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 附注十四 2016年1-3月 2015年度 2014年度 营业收入 手续费及佣金净收入 7 - 5,257,120.55 - 其中：投资咨询业务净收入 - 本公司基本情况 上海陆家嘴金融发展有限公司（以下简称“本公司”）原名“上海浦发永达投资 担保有限公司”、“上海浦发担保有限公司”，是一家在中华人民共和国上海市 注册的有限责任公司，于2004年11月28日由上海浦东发展（集团）有限公司和 上海永达控股（集团）有限公司共同投资组建，原注册资本为人民币10,000万元， 业经上海沪中会计师事务所验证，并出具沪会中事（2004）验字第1647号《验 资报告》。 2009年1月19日，上海市浦东新区国有资产监督管理委员会以浦国资联【2009】 第3号工作联系单《关于上海陆家嘴金融发展有限公司增资预案的意见》告知本 公司变更公司名称、股权结构和经营范围：本公司更名为“上海陆家嘴金融发展 有限公司”。 本公司于2015年12月3日换取了上海市工商行政管理局自由贸易试验区分局核 发的号《营业执照》。公司法定代表人：黎作强。公 司类型：有限责任公司（国内合资）。注册资本人民币80亿元。住所：中国（上 海）自由贸易试验区世纪大道1600号2506室。 本公司及子公司，统称“本集团”。本公司的经营范围为：金融产业、工业、商 业、城市基础设施等项目的投资、管理，投资咨询，企业收购、兼并。（依法须 经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。本公司子公司的经营范 围参见附注五、1。 本集团的母公司为于中华人民共和国上海市注册成立的上海陆家嘴（集团）有限 公司，母公司地址：上海市浦东新区峨山路101号。 二、 财务报表的编制基础 本财务报表按照财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订 的具体会计准则、应用指南、解释以及其他相关规定(统称“企业会计准则”)编 制。 本财务报表以持续经营为基础列报。 编制本财务报表时，除某些金融工具外，均以历史成本为计价原则。资产如果发 生减值，则按照相关规定计提相应的减值准备。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 二、 财务报表的编制基础(续) 遵循企业会计准则的声明 本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本公司及本集团于 2014年12月31日、2015年12月31日和2016年3月31日的财务状况以及 2014年度、2015年度以及自2016年1月1日至2016年3月31日止3个月 会计期间（“2016期间”）的经营成果和现金流量。 三、 重要会计政策和会计估计 1. 会计期间 本公司及子公司会计年度采用公历年度，即每年自1月1日起至12月31日止， 惟2016期间为1月1日至3月31日止。 2. 记账本位币 本集团记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。除有特别说明 外，均以人民币元为单位表示。 3. 企业合并 企业合并，是指将两个或两个以上单独的企业合并形成一个报告主体的交易或事 项。企业合并分为同一控制下企业合并和非同一控制下企业合并。 同一控制下的企业合并 参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制，且该控制并非暂 时性的，为同一控制下的企业合并。同一控制下的企业合并，在合并日取得对其 他参与合并企业控制权的一方为合并方，参与合并的其他企业为被合并方。合并 日，是指合并方实际取得对被合并方控制权的日期。 合并方在同一控制下企业合并中取得的资产和负债(包括最终控制方收购被合并 方而形成的商誉)，按合并日在最终控制方财务报表中的账面价值为基础进行相 关会计处理。合并方取得的净资产账面价值与支付的合并对价的账面价值(或发 行股份面值总额)的差额，调整资本公积中的股本溢价，不足冲减的则调整留存 收益。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 3. 企业合并(续) 非同一控制下的企业合并 参与合并的企业在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的，为非同一控制 下的企业合并。非同一控制下的企业合并，在购买日取得对其他参与合并企业控 制权的一方为购买方，参与合并的其他企业为被购买方。购买日，是指购买方实 际取得对被购买方控制权的日期。 非同一控制下企业合并中所取得的被购买方可辨认资产、负债及或有负债在收购 日以公允价值计量。 支付的合并对价的公允价值(或发行的权益性证券的公允价值)与购买日之前持 有的被购买方的股权的公允价值之和大于合并中取得的被购买方于购买日可辨 认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉，并以成本减去累计减值损失进行后 续计量。支付的合并对价的公允价值(或发行的权益性证券的公允价值)与购买日 之前持有的被购买方的股权的公允价值之和小于合并中取得的被购买方可辨认 净资产公允价值份额的，首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负 债的公允价值以及支付的合并对价的公允价值(或发行的权益性证券的公允价值) 及购买日之前持有的被购买方的股权的公允价值的计量进行复核，复核后支付的 合并对价的公允价值(或发行的权益性证券的公允价值)与购买日之前持有的被 购买方的股权的公允价值之和仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允 价值份额的，其差额计入当期损益。 4. 合并财务报表 合并财务报表的合并范围以控制为基础确定，包括本公司及全部子公司截至 2014年度、2015年度及自2016年1月1日至2016年3月31日止期间的财 务报表。子公司，是指被本公司控制的主体(含企业、被投资单位中可分割的部 分，以及本公司所控制的结构化主体等)。 编制合并财务报表时，子公司采用与本公司一致的会计年度和会计政策。合并范 围内部各公司之间的所有交易产生的资产、负债、权益、收入、费用和现金流量 于合并时全额抵销。 子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初股东权益中所 享有的份额的，其余额仍冲减少数股东权益。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 4. 合并财务报表(续) 对于通过非同一控制下企业合并取得的子公司，被购买方的经营成果和现金流量 自本集团取得控制权之日起纳入合并财务报表，直至本集团对其控制权终止。在 编制合并财务报表时，以购买日确定的各项可辨认资产、负债及或有负债的公允 价值为基础对其个别财务报表进行调整。 对于通过同一控制下企业合并取得的子公司，被合并方的经营成果和现金流量自 合并当期期初纳入合并财务报表。编制比较合并财务报表时，对前期财务报表的 相关项目进行调整，视同合并后形成的报告主体自最终控制方开始实施控制时一 直存在。 如果相关事实和情况的变化导致对控制要素中的一项或多项发生变化的，本集团 重新评估是否控制被投资方。 不丧失控制权情况下，少数股东权益发生变化作为权益性交易。 5. 合营安排分类及共同经营 合营安排分为共同经营和合营企业。共同经营，是指合营方享有该安排相关资产 且承担该安排相关负债的合营安排。合营企业，是指合营方仅对该安排的净资产 享有权利的合营安排。 合营方确认其与共同经营中利益份额相关的下列项目：确认单独所持有的资产， 以及按其份额确认共同持有的资产；确认单独所承担的负债，以及按其份额确认 共同承担的负债；确认出售其享有的共同经营产出份额所产生的收入；按其份额 确认共同经营因出售产出所产生的收入；确认单独所发生的费用，以及按其份额 确认共同经营发生的费用。 6. 现金及现金等价物 现金，是指本集团的库存现金及可随时用于支付的存款；现金等价物，是指本集 团持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投 资。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 7. 外币业务 本集团对于发生的外币交易，将外币金额折算为记账本位币金额。 外币交易在初始确认时，采用交易发生日的即期汇率将外币金额折算为记账本位 币金额。于资产负债表日，对于外币货币性项目采用资产负债表日的即期汇率折 算，由此产生的结算和货币性项目折算差额，除属于与购建符合资本化条件的资 产相关的外币专门借款产生的差额按照借款费用资本化的原则处理之外，均计入 当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率 折算，不改变其记账本位币金额。以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公 允价值确定日的即期汇率折算，由此产生的差额根据货币性项目的性质计入当期 损益或其他综合收益。 外币现金流量，采用现金流量发生日的即期汇率折算。汇率变动对现金的影响额 作为调节项目，在现金流量表中单独列报。 8. 金融工具 金融工具，是指形成一个企业的金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工 具的合同。 金融工具的确认和终止确认 本集团于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。 满足下列条件的，终止确认金融资产(或金融资产的一部分，或一组类似金融资 产的一部分)，即从其账户和资产负债表内予以转销： (1) 收取金融资产现金流量的权利届满； (2) 转移了收取金融资产现金流量的权利，或在“过手协议”下承担了及时将 收取的现金流量全额支付给第三方的义务；并且(a)实质上转让了金融资产 所有权上几乎所有的风险和报酬，或(b)虽然实质上既没有转移也没有保留 金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但放弃了对该金融资产的控 制。 如果金融负债的责任已履行、撤销或届满，则对金融负债进行终止确认。如果现 有金融负债被同一债权人以实质上几乎完全不同条款的另一金融负债所取代，或 现有负债的条款几乎全部被实质性修改，则此类替换或修改作为终止确认原负债 和确认新负债处理，差额计入当期损益。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 8. 金融工具(续) 金融工具的确认和终止确认(续) 以常规方式买卖金融资产，按交易日会计进行确认和终止确认。常规方式买卖金 融资产，是指按照合同条款的约定，在法规或通行惯例规定的期限内收取或交付 金融资产。交易日，是指本集团承诺买入或卖出金融资产的日期。 金融资产的分类和计量 本集团的金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益 的金融资产、持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产、被指定为 有效套期工具的衍生工具。金融资产在初始确认时以公允价值计量。对于以公允 价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，相关交易费用直接计入当期损益， 其他类别的金融资产相关交易费用计入其初始确认金额。 金融资产的后续计量取决于其分类： 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，包括交易性金融资产和初始 确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。交易性金融资 产，是指满足下列条件之一的金融资产：取得该金融资产的目的是为了在短期内 出售；属于进行集中管理的可辨认金融工具组合的一部分，且有客观证据表明企 业近期采用短期获利方式对该组合进行管理；属于衍生工具，但是，被指定且为 有效套期工具的衍生工具、属于财务担保合同的衍生工具、与在活跃市场中没有 报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资挂钩并须通过交付该权益工具 结算的衍生工具除外。对于此类金融资产，采用公允价值进行后续计量，所有已 实现和未实现的损益均计入当期损益。与以公允价值计量且其变动计入当期损益 的金融资产相关的股利或利息收入，计入当期损益。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 8. 金融工具(续) 金融资产的分类和计量(续) 只有符合以下条件之一，金融资产才可在初始计量时指定为以公允价值计量且变 动计入当期损益的金融资产： (1)该项指定可以消除或明显减少由于金融工具计量基础不同所导致的相关利 得或损失在确认或计量方面不一致的情况。 (2)风险管理或投资策略的正式书面文件已载明，该金融工具组合以公允价值 为基础进行管理、评价并向关键管理人员报告。 (3)包含一项或多项嵌入衍生工具的混合工具，除非嵌入衍生工具对混合工具 的现金流量没有重大改变，或所嵌入的衍生工具明显不应当从相关混合工 具中分拆。 (4)包含需要分拆但无法在取得时或后续的资产负债表日对其进行单独计量的 嵌入衍生工具的混合工具。 在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具投资，不得指定为以 公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。 企业在初始确认时将某金融资产划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益 的金融资产后，不能重分类为其他类金融资产；其他类金融资产也不能重分类为 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。 持有至到期投资 持有至到期投资是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且本集团有明确意图 和能力持有至到期的非衍生金融资产。对于此类金融资产，采用实际利率法，按 照摊余成本进行后续计量，其摊销或减值以及终止确认产生的利得或损失，均计 入当期损益。 贷款和应收款项 贷款和应收款项，是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生 金融资产。对于此类金融资产，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量， 其摊销或减值产生的利得或损失，均计入当期损益。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 8. 金融工具(续) 金融资产的分类和计量(续) 可供出售金融资产 可供出售金融资产，是指初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产，以 及除上述金融资产类别以外的金融资产。对于此类金融资产，采用公允价值进行 后续计量。其折价或溢价采用实际利率法进行摊销并确认为利息收入或费用。除 减值损失及外币货币性金融资产的汇兑差额确认为当期损益外，可供出售金融资 产的公允价值变动作为其他综合收益确认，直到该金融资产终止确认或发生减值 时，其累计利得或损失转入当期损益。与可供出售金融资产相关的股利或利息收 入，计入当期损益。 对于在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，按成本 计量。 金融负债分类和计量 本集团的金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益 的金融负债、其他金融负债、被指定为有效套期工具的衍生工具。对于以公允价 值计量且其变动计入当期损益的金融负债，相关交易费用直接计入当期损益，其 他金融负债的相关交易费用计入其初始确认金额。 金融负债的后续计量取决于其分类： 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，包括以公允价值计量且其变 动计入当期损益的金融负债和初始确认时指定为以公允价值计量且其变动计入 当期损益的金融负债。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，是指 满足下列条件之一的金融负债：承担该金融负债的目的是为了在近期内回购；属 于进行集中管理的可辨认金融工具组合的一部分，且有客观证据表明企业近期采 用短期获利方式对该组合进行管理；属于衍生工具，但是，被指定且为有效套期 工具的衍生工具、属于财务担保合同的衍生工具、与在活跃市场中没有报价且其 公允价值不能可靠计量的权益工具投资挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍 生工具除外。对于此类金融负债，按照公允价值进行后续计量，所有已实现和未 实现的损益均计入当期损益。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 8. 金融工具(续) 金融负债分类和计量(续) 只有符合以下条件之一，金融负债才可在初始计量时指定为以公允价值计量且变 动计入当期损益的金融负债： (1)该项指定可以消除或明显减少由于金融工具计量基础不同所导致的相关利 得或损失在确认或计量方面不一致的情况。 (2)风险管理或投资策略的正式书面文件已载明，该金融工具组合以公允价值 为基础进行管理、评价并向关键管理人员报告。 (3)包含一项或多项嵌入衍生工具的混合工具，除非嵌入衍生工具对混合工具 的现金流量没有重大改变，或所嵌入的衍生工具明显不应当从相关混合工 具中分拆。 (4)包含需要分拆但无法在取得时或后续的资产负债表日对其进行单独计量的 嵌入衍生工具的混合工具。 企业在初始确认时将某金融负债划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益 的金融负债后，不能重分类为其他金融负债；其他金融负债也不能重分类为以公 允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。 衍生金融工具 衍生工具具有以下特征：(一)其价值随着特定利率、金融工具价格、商品价格、 汇率、价格或利率指数、信用等级或信用指数、或其他变量的变动而变动；(二) 不要求初始净投资，或与对市场条件变动具有类似反应的其他类型合同相比要求 很少的净投资；(三)在未来某一日期结算。 衍生金融工具初始以衍生交易合同签订当日的公允价值进行计量，并以其公允价 值进行后续计量，因公允价值变动而产生的任何不符合套期会计规定的利得或损 失，直接计入当期损益。公允价值为正数的衍生金融工具确认为一项资产，公允 价值为负数的确认为一项负债。但对于在活跃市场中没有报价且其公允价值不能 可靠计量的权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融工具，按成本 计量。衍生工具公允价值变动而产生的利得或损失，直接计入当期损益。 其他金融负债 对于此类金融负债，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 8. 金融工具(续) 金融工具抵销 同时满足下列条件的，金融资产和金融负债以相互抵销后的净额在资产负债表内 列示：具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；计划 以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。 金融资产减值 本集团于资产负债表日对金融资产的账面价值进行检查，有客观证据表明某项金 融资产发生减值的，计提减值准备。表明金融资产发生减值的客观证据，是指金 融资产初始确认后实际发生的、对该金融资产的预计未来现金流量有影响，且企 业能够对该影响进行可靠计量的事项。金融资产发生减值的客观证据，包括发行 人或债务人发生严重财务困难、债务人违反合同条款(如偿付利息或本金发生违 约或逾期等)、债务人很可能倒闭或进行其他财务重组，以及公开的数据显示预 计未来现金流量确已减少且可计量。 以摊余成本计量的金融资产 发生减值时，将该金融资产的账面价值通过备抵项目减记至预计未来现金流量 (不包括尚未发生的未来信用损失)现值，减记金额计入当期损益。预计未来现金 流量现值，按照该金融资产原实际利率(即初始确认时计算确定的实际利率)折现 确定，并考虑相关担保物的价值。减值后利息收入按照确定减值损失时对未来现 金流量进行折现采用的折现率作为利率计算确认。 对单项金额重大的金融资产单独进行减值测试，如有客观证据表明其已发生减 值，确认减值损失，计入当期损益。对单项金额不重大的金融资产，包括在具有 类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试。单独测试未发生减值的金融 资产(包括单项金额重大和不重大的金融资产)，包括在具有类似信用风险特征的 金融资产组合中再进行减值测试。已单项确认减值损失的金融资产，不包括在具 有类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试。 本集团对以摊余成本计量的金融资产确认减值损失后，如果有客观证据表明该金 融资产价值已恢复，且客观上与确认该损失后发生的事项有关，原确认的减值损 失予以转回，计入当期损益。但是，该转回后的账面价值不超过假定不计提减值 准备情况下该金融资产在转回日的摊余成本。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 8. 金融工具(续) 金融资产减值(续) 可供出售金融资产 如果有客观证据表明该金融资产发生减值，原计入其他综合收益的因公允价值下 降形成的累计损失，予以转出，计入当期损益。该转出的累计损失，为可供出售 金融资产的初始取得成本扣除已收回本金和已摊销金额、当前公允价值和原已计 入损益的减值损失后的余额。 在确定何谓“严重”或“非暂时性”时，需要进行判断。本集团根据公允价值低 于成本的程度或期间长短，结合其他因素进行判断。 对已确认减值损失的可供出售债务工具投资，在随后的会计期间公允价值上升且 客观上与确认原减值损失确认后发生的事项有关的，原确认的减值损失予以转 回，计入当期损益。 以成本计量的金融资产 如果有客观证据表明该金融资产发生减值，将该金融资产的账面价值，与按照类 似金融资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现值之间的差额，确认为 减值损失，计入当期损益。发生的减值损失一经确认，不再转回。 金融资产转移 本集团已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认 该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该 金融资产。 本集团既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别 下列情况处理：放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的 资产和负债；未放弃对该金融资产控制的，按照其继续涉入所转移金融资产的程 度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。 通过对所转移金融资产提供财务担保方式继续涉入的，按照金融资产的账面价值 和财务担保金额两者之中的较低者，确认继续涉入形成的资产。财务担保金额， 是指所收到的对价中，将被要求偿还的最高金额。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 9. 买入返售金融资产及卖出回购金融资产款 本集团对买入返售交易，按照合同或协议的约定，以一定的价格向交易对手买入 相关资产(包括债券和票据等)，同时约定于合同或协议到期日再以约定价格返售 相同之金融产品。买入返售按买入返售相关资产时实际支付的款项入账。 本集团对于卖出回购交易，按照合同或协议的约定，以一定的价格将相关的资产 (包括债券和票据等)出售给交易对手，同时约定于合同或协议到期日再以约定价 格回购相同之金融产品。卖出回购按卖出回购相关资产时实际收到的款项入账。 卖出的金融产品仍按原分类列示于公司的资产负债表内，并按照相关的会计政策 核算。 买入返售及卖出回购的利息收支，在返售或回购期内按照实际利率予以确认或摊 销。 10. 应收款项 坏账准备的确认标准 本集团在资产负债表日对应收款项账面价值进行检查，对存在下列客观证据表明 应收款项发生减值的，计提减值准备：1）债务人发生严重的财务困难；2）债 务人违反合同条款(如偿付利息或本金发生违约或逾期等)；3）债务人很可能倒 闭或进行其他财务重组；4）其他表明应收款项发生减值的客观依据。 坏账准备的计提方法 1）单项金额重大的应收款项坏账准备的确认标准、计提方法 本集团对单项金额重大的应收款项单独进行减值测试，单独测试未发生减值的金 融资产，包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试。单项测 试已确认减值损失的应收款项，不再包括在具有类似信用风险特征的应收款项组 合中进行减值测试。 2）单项金额不重大但单项计提坏账准备的计提方法： 本集团对于单项金额虽不重大但具备以下特征的应收款项，单独进行减值测试， 有客观证据表明其发生了减值的，根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差 额，确认减值损失，计提坏账准备：应收关联方款项；与对方存在争议或涉及诉 讼、仲裁的应收款项；已有明显迹象表明债务人很可能无法履行还款义务的应收 款项等。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 10. 应收款项(续) 坏账准备的转回 如有客观证据表明该应收款项价值已恢复，且客观上与确认该损失后发生的事项 有关，原确认的减值损失予以转回，计入当期损益。但是，该转回后的账面价值 不超过假定不计提减值准备情况下该应收款项在转回日的摊余成本。 11. 客户交易结算资金核算办法 本集团代理客户买卖证券收到的代理买卖证券款，全额存入本集团指定的银行账 户；本集团在收到代理客户买卖证券款的同时确认为一项负债，与客户进行相关 的结算。 本集团接受客户委托通过证券交易所代理买卖证券，与客户清算时如买入证券成 交总额大于卖出证券成交总额，按清算日买卖证券成交价的差额，加代扣代缴的 印花税和应向客户收取的佣金等手续费减少客户交易结算资金；如买入证券成交 总额小于卖出证券成交总额，按清算日买卖证券成交价的差额，减代扣代缴的印 花税和应向客户收取的佣金等手续费增加客户交易结算资金。 12. 融资融券会计核算 本集团从事融资融券业务，即向客户出借资金供其买入证券或者出借证券供其卖 出，并由客户交存相应抵押物的经营活动。 融出资金 本集团将资金出借客户，形成一项应收客户的债权，并根据融资融券协议将收取 的手续费确认为利息收入。 本集团融出资金风险准备参照金融资产减值中以摊余成本计量的金融资产确认。 融出证券 本集团将自身持有的证券出借客户，并约定期限和利率，到期收取相同数量的同 种证券，并根据融资融券协议将收取的手续费确认为利息收入。此项业务融出的 证券不满足终止确认条件，继续确认该金融资产，从可供出售金融资产转为融出 证券，并参照可供出售金融资产进行后续计量。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 13. 客户资产管理业务核算方法 客户资产管理业务，指本集团接受委托负责经营管理客户资产的业务，包括定向 资产管理业务、集合资产管理业务和专项资产管理业务。 本集团受托经营资产管理业务，比照证券投资基金核算，独立建账，独立核算。 本集团按合同规定比例计算的应由本集团享有的收益，确认收入。 14. 信托业务核算方法 根据《中华人民共和国信托法》、《信托公司管理办法》等规定，公司将固有财 产与信托财产分开管理、分别核算。公司管理的信托项目是指受托人根据信托文 件的约定，单独或者集合管理、运用、处分信托财产的基本单位，以每个信托项 目作为独立的会计核算主体，独立核算信托财产的管理、运用和处分情况。各信 托项目单独记账，单独核算，并编制财务报表。其资产、负债及损益不列入本财 务报表。 15. 长期股权投资 长期股权投资包括对子公司、合营企业和联营企业的权益性投资。长期股权投资 在取得时以初始投资成本进行初始计量。 本公司能够对被投资单位实施控制的长期股权投资，在本公司个别财务报表中采 用成本法核算。控制，是指拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活 动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响回报金额。 采用成本法时，长期股权投资按初始投资成本计价。追加或收回投资的，调整长 期股权投资的成本。被投资单位宣告分派的现金股利或利润，确认为当期投资收 益。 本集团对被投资单位具有共同控制或重大影响的，长期股权投资采用权益法核 算。共同控制，是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关 活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策。重大影响，是指对被投 资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起 共同控制这些政策的制定。 采用权益法时，长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨 认净资产公允价值份额的，归入长期股权投资的初始投资成本；长期股权投资的 初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差 额计入当期损益，同时调整长期股权投资成本。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 15. 长期股权投资(续) 采用权益法核算时，取得长期股权投资后，按照应享有或应分担的被投资单位实 现的净损益和其他综合收益的份额，分别确认投资损益和其他综合收益并调整长 期股权投资的账面价值。在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资 时被投资单位可辨认资产等的公允价值为基础，按照本集团的会计政策及会计期 间，并抵销与联营企业及合营企业之间发生的内部交易损益按照应享有比例计算 归属于投资方的部分(但内部交易损失属于资产减值损失的，应全额确认)，对被 投资单位的净利润进行调整后确认，但投出或出售的资产构成业务的除外。按照 被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投 资的账面价值。本集团确认被投资单位发生的净亏损，以长期股权投资的账面价 值以及其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益减记至零为限，但本集团 负有承担额外损失义务的除外。对于被投资单位除净损益、其他综合收益和利润 分配以外所有者权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并计入所有者权 益。 处置长期股权投资，其账面价值与实际取得价款的差额，计入当期损益。采用权 益法核算的长期股权投资，终止采用权益法的，原权益法核算的相关其他综合收 益采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理，因被投 资方除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他所有者权益变动而确认的所 有者权益，全部转入当期损益；仍采用权益法的，原权益法核算的相关其他综合 收益采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理并按 比例转入当期损益，因被投资方除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他 所有者权益变动而确认的所有者权益，按相应的比例转入当期损益。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 16. 固定资产 固定资产仅在与其有关的经济利益很可能流入本公司及子公司，且其成本能够可 靠地计量时才予以确认。与固定资产有关的后续支出，符合该确认条件的，计入 固定资产成本，并终止确认被替换部分的账面价值；否则，在发生时计入当期损 益。 固定资产按照成本进行初始计量。购置固定资产的成本包括购买价款、相关税费、 使固定资产达到预定可使用状态前所发生的可直接归属于该项资产的其他支出。 本公司在进行公司制改建时，国有股股东投入的固定资产，按国有资产管理部门 确认的评估值作为入账价值。 固定资产的折旧釆用年限平均法计提，各类固定资产的使用寿命、预计净残值率 及年折旧率如下： 预计使用寿命 预计净残值率 年折旧率 房屋及建筑物 35年 3% 2.77% 机器设备 5年、11年 3% 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 17. 无形资产 无形资产仅在与其有关的经济利益很可能流入本集团，且其成本能够可靠地计量 时才予以确认，并以成本进行初始计量。但非同一控制下企业合并中取得的无形 资产，其公允价值能够可靠地计量的，即单独确认为无形资产并按照公允价值计 量。 无形资产按照其能为本集团带来经济利益的期限确定使用寿命，无法预见其为本 集团带来经济利益期限的作为使用寿命不确定的无形资产。各项无形资产的摊销 年限如下表所示： 使用寿命 软件 5年 交易席位费 10年 车位使用权 10年 使用寿命有限的无形资产，在其使用寿命内采用直线法摊销。本集团至少于每年 年度终了，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核，必要时 进行调整。 18. 长期待摊费用 长期待摊费用包括经营租入固定资产改良及其他已经发生但应由本期和以后各 期负担的分摊期限在一年以上的各项费用，按预计受益期间采用直线法摊销。 19. 资产减值 本集团对除存货、递延所得税、金融资产外的资产减值，按以下方法确定： 本集团于资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值的迹象，存在减值迹象 的，本集团将估计其可收回金额，进行减值测试。对因企业合并所形成的商誉和 使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，至少于每年末进行减值测 试。对于尚未达到可使用状态的无形资产，也每年进行减值测试。 可收回金额根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流 量的现值两者之间较高者确定。本集团以单项资产为基础估计其可收回金额；难 以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组为基础确定资产 组的可收回金额。资产组的认定，以资产组产生的主要现金流入是否独立于其他 资产或者资产组的现金流入为依据。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 19. 资产减值(续) 当资产或者资产组的可收回金额低于其账面价值时，本集团将其账面价值减记至 可收回金额，减记的金额计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。 就商誉的减值测试而言，对于因企业合并形成的商誉的账面价值，自购买日起按 照合理的方法分摊至相关的资产组；难以分摊至相关的资产组的，将其分摊至相 关的资产组组合。相关的资产组或者资产组组合，是能够从企业合并的协同效应 中受益的资产组或者资产组组合，且不大于本集团确定的报告分部。 对包含商誉的相关资产组或者资产组组合进行减值测试时，如与商誉相关的资产 组或者资产组组合存在减值迹象的，首先对不包含商誉的资产组或者资产组组合 进行减值测试，计算可收回金额，确认相应的减值损失。然后对包含商誉的资产 组或者资产组组合进行减值测试，比较其账面价值与可收回金额，如可收回金额 低于账面价值的，减值损失金额首先抵减分摊至资产组或者资产组组合中商誉的 账面价值，再根据资产组或者资产组组合中除商誉之外的其他各项资产的账面价 值所占比重，按比例抵减其他各项资产的账面价值。 上述资产减值损失一经确认，在以后期间不再转回。 20. 借款费用 借款费用，是指本集团因借款而发生的利息及其他相关成本，包括借款利息、折 价或者溢价的摊销、辅助费用以及因外币借款而发生的汇兑差额等。 可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的借款费用，予以资本化， 其他借款费用计入当期损益。符合资本化条件的资产，是指需要经过相当长时间 的购建或者生产活动才能达到预定可使用或者可销售状态的固定资产、投资性房 地产和存货等资产。 借款费用同时满足下列条件的，才能开始资本化： (1) 资产支出已经发生； (2) 借款费用已经发生； (3)为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经 开始。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 20. 借款费用(续) 购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款费 用停止资本化。之后发生的借款费用计入当期损益。 在资本化期间内，每一会计期间的利息资本化金额，按照下列方法确定： (1) 专门借款以当期实际发生的利息费用，减去暂时性的存款利息收入或投资 收益后的金额确定。 (2) 占用的一般借款，根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平 均数乘以所占用一般借款的加权平均利率计算确定。 符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中，发生除达到预定可使用或者可销 售状态必要的程序之外的非正常中断、且中断时间连续超3个月，暂停借款费用 的资本化。在中断期间发生的借款费用确认为费用，计入当期损益，直至资产的 购建或者生产活动重新开始。 21. 职工薪酬 职工薪酬，是指本集团为获得职工提供的服务或解除劳动关系而给予的各种形式 的报酬或补偿。职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期职工 福利。本集团提供给职工配偶、子女、受赡养人、已故员工遗属及其他受益人等 的福利，也属于职工薪酬。 短期薪酬 在职工提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损 益或相关资产成本。 离职后福利(设定提存计划) 本集团的职工参加由当地政府管理的养老保险和失业保险，相应支出在发生时计 入相关资产成本或当期损益。 辞退福利 本集团向职工提供辞退福利的，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬 负债，并计入当期损益：企业不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所 提供的辞退福利时；企业确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 21. 职工薪酬(续) 其他长期职工福利 向职工提供的其他长期职工福利，适用离职后福利的有关规定确认和计量其他长 期职工福利净负债或净资产，但变动均计入当期损益或相关资产成本。 22. 预计负债 除了非同一控制下企业合并中的或有对价及承担的或有负债之外，当与或有事项 相关的义务同时符合以下条件，本集团将其确认为预计负债： (1) 该义务是本集团承担的现时义务； (2) 该义务的履行很可能导致经济利益流出本集团； (3) 该义务的金额能够可靠地计量。 预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考 虑与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。每个资产负债表日 对预计负债的账面价值进行复核。有确凿证据表明该账面价值不能反映当前最佳 估计数的，按照当前最佳估计数对该账面价值进行调整。 企业合并中取得的被购买方或有负债在初始确认时按照公允价值计量，在初始确 认后，按照预计负债确认的金额，和初始确认金额扣除收入确认原则确定的累计 摊销额后的余额，以两者之中的较高者进行后续计量。 23. 收入 收入在经济利益很可能流入本集团、且金额能够可靠计量，并同时满足下列条件 时予以确认。 提供劳务收入 于资产负债表日，在提供劳务交易的结果能够可靠估计的情况下，按完工百分比 法确认提供劳务收入；否则按已经发生并预计能够得到补偿的劳务成本金额确认 收入。提供劳务交易的结果能够可靠估计，是指同时满足下列条件：收入的金额 能够可靠地计量，相关的经济利益很可能流入本集团，交易的完工进度能够可靠 地确定，交易中已发生和将发生的成本能够可靠地计量。本集团以已经提供的劳 务占应提供劳务总量的比例确定提供劳务交易的完工进度。提供劳务收入总额， 按照从接受劳务方已收或应收的合同或协议价款确定，但已收或应收的合同或协 议价款不公允的除外。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 23. 收入(续) （一）证券业务手续费及佣金收入 手续费及佣金收入在提供服务时确认。其中： (1)代买卖证券手续费收入在代买卖证券交易日确认为收入； (2)证券承销收入，以全额包销方式进行承销业务的，在将证券转售给投资者时， 按承销价格确认为证券承销收入，按已承销证券的承购价格结转承销证券的 成本；以余额包销或代销方式进行承销业务的，于承销业务提供的相关服务 完成后，与发行人结算发行价款时确认收入； (3)资产管理业务收入，根据服务的实际提供情况，依据相关合同条款规定的方 法和比例计算应由公司享有的与已提供服务相对应的收益或应承担的损失， 确认为当期的收益或损失。 （二）信托业务手续费及佣金收入 手续费及佣金收入主要包括信托报酬收入及手续费收入，其中信托报酬收入是根 据信托合同规定的方法或标准确认应由信托项目承担的受托人报酬；手续费收入 在向客户提供相关服务时按权责发生制原则确认。 （三）利息收入及支出 利息收入是指本集团与银行及其他证券、金融机构之间资金往来(包括本集团进 入银行间同业市场拆出资金、本集团资金存放在银行及登记结算公司)所取得的 利息收入及其债券利息收入及买入返售业务利息收入。利息收入按存出资金或让 渡资金的使用权的时间及实际利率计算确定。 利息支出主要是支付客户存放于本集团的资金产生的利息、金融机构之间资金往 来(包括本集团进入银行间同业市场拆入资金、通过卖出回购业务取得资金)的利 息支出。利息支出按让渡资金使用权的期限及实际利率计算确定。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 24. 政府补助 政府补助在能够满足其所附的条件并且能够收到时，予以确认。政府补助为货币 性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允 价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。 政府文件规定用于购建或以其他方式形成长期资产的，作为与资产相关的政府补 助；政府文件不明确的，以取得该补助必须具备的基本条件为基础进行判断，以 购建或其他方式形成长期资产为基本条件的作为与资产相关的政府补助，除此之 外的作为与收益相关的政府补助。 与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关费用或损失的，确认为递延收 益，并在确认相关费用的期间计入当期损益；用于补偿已发生的相关费用或损失 的，直接计入当期损益。与资产相关的政府补助，确认为递延收益，在相关资产 使用寿命内平均分配，计入当期损益。但按照名义金额计量的政府补助，直接计 入当期损益。 25. 租赁 实质上转移了与资产所有权有关的全部风险和报酬的租赁为融资租赁。其他的租 赁为经营租赁。 作为经营租赁承租人 经营租赁的租金支出，在租赁期内各个期间按照直线法计入相关的资产成本或当 期损益，或有租金在实际发生时计入当期损益。 作为经营租赁出租人 经营租赁的租金收入在租赁期内各个期间按直线法确认为当期损益，或有租金在 实际发生时计入当期损益。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 26. 所得税 所得税包括当期所得税和递延所得税。除由于企业合并产生的调整商誉，或与直 接计入股东权益的交易或者事项相关的计入股东权益外，均作为所得税费用或收 益计入当期损益。 本集团对于当期和以前期间形成的当期所得税负债或资产，按照税法规定计算的 预期应交纳或返还的所得税金额计量。 本集团根据资产与负债于资产负债表日的账面价值与计税基础之间的暂时性差 异，以及未作为资产和负债确认但按照税法规定可以确定其计税基础的项目的账 面价值与计税基础之间的差额产生的暂时性差异，采用资产负债表债务法计提递 延所得税。 各种应纳税暂时性差异均据以确认递延所得税负债，除非： (1) 应纳税暂时性差异是在以下交易中产生的：商誉的初始确认，或者具有以 下特征的交易中产生的资产或负债的初始确认：该交易不是企业合并，并 且交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额或可抵扣亏损。 (2) 对于与子公司、合营企业及联营企业投资相关的应纳税暂时性差异，该暂 时性差异转回的时间能够控制并且该暂时性差异在可预见的未来很可能 不会转回。 对于可抵扣暂时性差异、能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，本集团以 很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所 得额为限，确认由此产生的递延所得税资产，除非： (1) 可抵扣暂时性差异是在以下交易中产生的：该交易不是企业合并，并且交 易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额或可抵扣亏损。 (2) 对于与子公司、合营企业及联营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，同时 满足下列条件的，确认相应的递延所得税资产：暂时性差异在可预见的未 来很可能转回，且未来很可能获得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所 得额。 本集团于资产负债表日，对于递延所得税资产和递延所得税负债，依据税法规定， 按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量，并反映资产负债表日预 期收回资产或清偿负债方式的所得税影响。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 26. 所得税(续) 于资产负债表日，本集团对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间 很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，减记递延 所得税资产的账面价值。于资产负债表日，本集团重新评估未确认的递延所得税 资产，在很可能获得足够的应纳税所得额可供所有或部分递延所得税资产转回的 限度内，确认递延所得税资产。 如果拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利，且递延所得 税与同一应纳税主体和同一税收征管部门相关，则将递延所得税资产和递延所得 税负债以抵销后的净额列示。 27. 公允价值计量 公允价值，是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到 或者转移一项负债所需支付的价格。本集团以公允价值计量相关资产或负债，假 定出售资产或者转移负债的有序交易在相关资产或负债的主要市场进行；不存在 主要市场的，本集团假定该交易在相关资产或负债的最有利市场进行。主要市场 (或最有利市场)是本集团在计量日能够进入的交易市场。本集团采用市场参与者 在对该资产或负债定价时为实现其经济利益最大化所使用的假设。 以公允价值计量非金融资产的，考虑市场参与者将该资产用于最佳用途产生经济 利益的能力，或者将该资产出售给能够用于最佳用途的其他市场参与者产生经济 利益的能力。 本集团采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技 术，优先使用相关可观察输入值，只有在可观察输入值无法取得或取得不切实可 行的情况下，才使用不可观察输入值。 在财务报表中以公允价值计量或披露的资产和负债，根据对公允价值计量整体而 言具有重要意义的最低层次输入值，确定所属的公允价值层次：第一层次输入值， 在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次输 入值，除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；第三层 次输入值，相关资产或负债的不可观察输入值。 每个资产负债表日，本集团对在财务报表中确认的持续以公允价值计量的资产和 负债进行重新评估，以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 28. 一般风险准备及交易风险准备 根据2007年12月18日发布的《关于证券公司2007年年度报告工作的通知》 (证监机构字[号)的规定，本公司依据《金融企业财务规则》的要求， 按税后利润弥补以前年度亏损后的10%提取一般风险准备金。此前本公司根据 《财政部关于印发<证券公司财务制度>的通知》(财债字[号)的规定， 按不低于税后利润弥补以前年度亏损后的10%的比例提取一般风险准备，用于 弥补证券交易的损失，不得用于分红、转增资本。 本公司依据《证券法》的要求，从2007年度起按年度实现净利润弥补以前年度 亏损后的10%提取交易风险准备金，用于弥补证券交易的损失。 29. 一般风险准备及信托赔偿准备金 根据财政部于2012年3月30日颁布的《关于印发〈金融企业准备金计提管理 办法〉的通知》(财金[2012]20号)，金融企业应于每年年度终了根据承担风险和 损失的资产余额的一定比例提取一般风险准备。一般风险准备的计提比例由金融 企业综合考虑所面临的风险状况等因素确定，原则上一般风险准备余额不低于风 险资产期末余额的1.5%，难以一次性达到1.5%的，可以分年到位，原则上不得 超过5年。 根据中国银行业监督管理委员会颁布的《信托公司管理办法》有关规定，公司按 当年税后净利润的5%计提信托赔偿准备金。 30. 信托业保障基金 根据中国银行业监督管理委员会、财政部于2014年12月10月颁布的“银监发 【2014】50号”《信托业保障基金管理办法》的相关规定，信托业保障基金认 购执行下列统一标准：（一）信托公司按净资产余额的1%认购，每年4月底前 以上年度末的净资产余额为基数动态调整；（二）资金信托按新发行金额的1% 认购，其中：属于购买标准化产品的投资性资金信托的，由信托公司认购；属于 融资性资金信托的，由融资者认购。在每个资金信托产品发行结束时，缴入信托 公司基金专户，由信托公司按季向保障基金公司集中划缴；（三）新设立的财产 信托按信托公司收取报酬的5%计算，由信托公司认购。 31. 重大会计判断和估计 编制财务报表要求管理层作出判断、估计和假设，这些判断、估计和假设会影响 收入、费用、资产和负债的列报金额及其披露，以及资产负债表日或有负债的披 露。然而，这些假设和估计的不确定性所导致的结果可能造成对未来受影响的资 产或负债的账面金额进行重大调整。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 31. 重大会计判断和估计(续) 判断 在应用本集团的会计政策的过程中，管理层作出了以下对财务报表所确认的金额 具有重大影响的判断： 金融资产的分类 管理层需要就金融资产的分类作出重大判断，不同的分类会影响会计核算方法及 本集团的财务状况。 金融资产转移 管理层需要就金融资产的转移作出重大判断，确认与否会影响会计核算方法及本 集团的财务状况和经营成果。 合并范围—结构化主体的合并 管理层需要对是否控制以及合并结构化主体作出重大判断，确认与否会影响会计 核算方法及本集团的财务状况和经营成果。 本集团在评估控制时，需要考虑： 1) 投资方对被投资方的权力； 2) 因参与被投资方的相关活动而享有的可变回报； 3) 有能力运用对被投资方的权力影响其回报的金额。 本集团在评估对结构化主体拥有的权力时，通常考虑下列四方面： 1) 在设立被投资方时的决策及本集团的参与度； 2) 相关合同安排； 3) 仅在特定情况或事项发生时开展的相关活动； 4) 本集团对被投资方做出的承诺。 本集团在判断是否控制结构化主体时，还需考虑本集团之决策行为是以主要责任 人的身份进行还是以代理人的身份进行的。考虑的因素通常包括本集团对结构化 主体的决策权范围、其他方享有的实质性权利、本集团的薪酬水平、以及本集团 因持有结构化主体的其他利益而承担可变回报的风险等。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 31. 重大会计判断和估计(续) 估计的不确定性 以下为于资产负债表日有关未来的关键假设以及估计不确定性的其他关键来源， 可能会导致未来会计期间资产和负债账面金额重大调整。 运用估值技术确定金融工具的公允价值 对于无法获得活跃市场报价的金融工具，本集团使用了估值模型计算其公允价 值。估值模型包括现金流贴现分析模型等。在实际操作中，现金流贴现模型尽可 能地只使用可观测数据，但是管理层仍需要对如交易双方信用风险、市场利率波 动性及相关性等因素进行估计。若上述因素的假设发生变化，金融工具公允价值 的评估将受到影响。 可供出售金融资产减值 本集团将某些资产归类为可供出售金融资产，并将其公允价值的变动直接计入其 他综合收益。当公允价值下降时，管理层就价值下降作出假设以确定是否存在需 在利润表中确认其减值损失。 除金融资产之外的非流动资产减值 本集团于资产负债表日对除金融资产之外的非流动资产判断是否存在可能发生 减值的迹象。除金融资产之外的非流动资产，当存在迹象表明其账面金额不可收 回时，进行减值测试。当资产或资产组的账面价值高于可收回金额，即公允价值 减去处置费用后的净额和预计未来现金流量的现值中的较高者，表明发生了减 值。公允价值减去处置费用后的净额，参考公平交易中类似资产的销售协议价格 或可观察到的市场价格，减去可直接归属于该资产处置的增量成本确定。预计未 来现金流量现值时，管理层必须估计该项资产或资产组的预计未来现金流量，并 选择恰当的折现率确定未来现金流量的现值。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 31. 重大会计判断和估计(续) 估计的不确定性(续) 商誉减值 本集团至少每年测试商誉是否发生减值。这要求对分配了商誉的资产组或者资 产组组合的未来现金流量的现值进行预计。对未来现金流量的现值进行预计时， 本集团需要预计未来资产组或者资产组组合产生的现金流量，同时选择恰当的 折现率确定未来现金流量的现值。 递延所得税资产 在很可能有足够的应纳税所得额用以抵扣可抵扣亏损的限度内，应就所有尚未利 用的可抵扣亏损确认递延所得税资产。这需要管理层运用大量的判断来估计未来 取得应纳税所得额的时间和金额，以决定应确认的递延所得税资产的金额。 预计负债 因未决诉讼或协议条款所形成的现时义务，其履行很可能导致经济利益的流出， 在该义务的金额能够可靠计量时，确认为预计负债。本集团按照履行相关现时义 务所需支出的最佳估计数对预计负债进行初始计量，并综合考虑与或有事项有关 的风险、不确定性和货币时间价值等因素。于资产负债表日，对预计负债的账面 价值进行复核并作适当调整，以反映当前的最佳估计数。如果诉讼实际形成的经 济利益流出与最佳估计数存在差异，该差异将对相关期间的营业外支出和预计负 债的金额产生影响。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 四、 税项 主要税种及税率 本集团本年度适用的主要税种及其税率列示如下： 税种 计税基数 税率 企业所得税 应纳税所得额 25%(注1) 营业税 应纳税营业额 5%(注2) 城建税 实际缴纳流转税额 7% 增值税 应纳税销售额 6% 注1：根据财政部、国家税务总局财税[2012]11号《关于证券行业准备金支出 企业所得税税前扣除有关政策问题的通知》证券公司依据《证券投资者 保护基金管理办法》的有关规定，按其营业收入0.5%-5%缴纳的证券投 资者保护基金，准予在企业所得税税前扣除，本通知自2011年1月1 日起至2015年12月31日止执行。 证券公司自2008年1月1日起按照《中华人民共和国企业所得税法》 计算和缴纳所得税。证券公司适用的企业所得税税率为25%。根据国家 税务总局公告2012年第57号《关于印发<跨地区经营汇总纳税企业所 得税征收管理办法>的公告》规定，证券公司应纳所得税额的50%按照各 分支机构应分摊的比例，在各分支机构之间进行分摊，按属地缴纳；50% 在证券公司总部所在地就地缴纳企业所得税 注2：营业税金乃就当年的营业收入扣除金融企业往来收入按5%的税率缴纳。 营业税金附加包括城市维护建设税及教育费附加等，乃按营业税之一定 比例缴纳。根据财政部、国家税务总局财税[号《关于证券投资 者保护基金有关营业税问题的通知》，准许证券公司上缴的证券投资者 保护基金从其营业税计税营业额中扣除。 本集团适用的费种与费率： 费种 计费基数 费率 教育费附加（含地方） 应纳流转税额 5% 河道工程修建维护管理费 应纳流转税额 1% 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 五、 合并财务报表的合并范围 1. 子公司情况 本公司子公司的情况如下： 主要经营地/ 业务 注册 持股比例 表决权 备注 注册地 性质 资本 直接 间接 比例 (人民币万元) 爱建证券有限责 任公司 上海 证券投资咨询 110,000 51.14% - 51.14% [注1] 上述子公司为本公司通过非同一控制下的企业合并取得。 注2： 上述子公司为本年新设成立。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 五、 合并财务报表的合并范围(续) 2. 结构化主体或通过受托经营等方式形成控制权的经营实体 对于本集团作为管理人或投资顾问的资产管理计划和信托计划，本集团在综合考 虑对其拥有的投资决策权及可变回报的敞口等因素后，认定对个别资产管理计划 和信托计划拥有控制权，并将其纳入合并范围。 3. 重要少数股东的权益 存在重要少数股东权益的子公司如下： 2016年1-3月 少数股东 归属少数 向少数股东 年末累计 持股比例 股东损益 支付股利 少数股东权益 爱建证券有限责 任公司 48.86% (15,136,252.48) - 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 8. 长期股权投资(续) 在合营企业和联营企业中的权益 主要经营地/ 表决权 注册地业务性质 注册资本持股比例 比例 合营企业 陆家嘴国泰人寿保险有限责任公司 中国上海 保险160,000万元 50.00%50.00% 联营企业 上海陆家嘴投资发展有限公司 中国上海股权投资 10,000万元 30.00%30.00% 上海陆家嘴公宇资产管理有限公司 中国上海资产管理 1,000万元 30.00%30.00% 陆家嘴财富管理（上海）有限公司 中国上海基金管理 2,000万元 35.00%35.00% 上海陆家嘴野村资产管理有限公司 中国上海资产管理 3,000万元 30.00%30.00% 上海自贸区股权投资基金管理有限 公司 中国上海基金管理 1,000万元 20.00%20.00% 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 8. 长期股权投资(续) 在合营企业和联营企业中的权益(续) 本公司的重要合营企业陆家嘴国泰人寿保险有限责任公司采用权益法核算。下表 列示了陆家嘴国泰人寿保险有限责任公司的财务信息，这些财务信息调整了所有 会计政策差异且调节至本财务报表账面金额： 2016年3月31日 2015年12月31日 2014年12月31日 资产合计 3,322,220,766.00 3,261,971,156.00 2,977,412,082.00 本公司的重要联营企业上海陆家嘴投资发展有限公司采用权益法核算。下表列示 了上海陆家嘴投资发展有限公司的财务信息，这些财务信息调整了所有会计政策 差异且调节至本财务报表账面金额： 2016年3月31日 2015年12月31日 2014年12月31日 流动资产 71,251,370.56 22,663,954.31 28,825,240.44 其中：现金和现金等价物 89,910,822.04 2016年3月31日，本集团无所有权受到限制的固定资产。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 六、合并财务报表主要项目注释(续) 10. 固定资产(续) 2015年 房屋及建筑物 机器设备 运输工具 同业借款为向中国信托保障基金有限责任公司的借款，于2016年3月31日的平均年利率为 7.43%(2015年12月31日：7.53%)。 关联方借款为向本公司母公司上海陆家嘴(集团)有限公司借入的一年内到期带息借款，于 2016年3月31日的年利率为4.75%(2014年12月31日：0.00%)，详见附注九、5.5。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 六、合并财务报表主要项目注释(续) 于2016年3月31日，公司注册资本人民币80亿元已经上会会计师事务所（特 殊普通合伙）以上会师报字（2015）第3032号验资报告。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 六、合并财务报表主要项目注释(续) 27. 其他综合收益 合并资产负债表中归属于母公司的其他综合收益累积余额： 2016年1月1日 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 六、合并财务报表主要项目注释(续) 27. 其他综合收益（续） 合并利润表中其他综合收益当期发生额： 2016年1-3月 减：前期记入其他 综合收益当期转 归属少数 税前发生额 入损益 减：所得税 归属母公司 股东权益 以后将重分类进损益 的其他综合收益 任意盈余公积 - - - - 2,834,128.26 - - 2,834,128.26 根据公司法、本公司章程的规定，本公司按净利润的10%提取法定盈余公积金。法定盈余 公积累计额为本公司注册资本50%以上的，可不再提取。 本公司在提取法定盈余公积金后，可提取任意盈余公积金。经批准，任意盈余公积金可用于 弥补以前年度亏损或增加股本。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 六、合并财务报表主要项目注释(续) 29. 一般风险准备 根据《金融企业财务规则》和《信托公司管理办法》等有关规定，从事证券、信 托等行业的公司需要提取一般风险准备，用于补偿巨灾风险或弥补亏损。其中， 从事证券业务的公司按净利润的10%提取一般风险准备、从事信托业务的公司按 净利润的5%提取信托赔偿准备。本集团从事上述行业的子公司在其各自年度财务 报表中，根据中国有关财务规定以其各自年度净利润为基础提取一般风险准备。 本公司在编制合并报表时，按照本公司所持有的对上述子公司的权益份额恢复一 般风险准备。上述一般风险准备不得用于分红或转增资本。 30. 未分配利润 2016年1-3月 2015年 2014年 年初未分配利润 145,957,675.76 注：本公司及子公司所得税按在中国境内取得的估计应纳税所得额及适用税率计提。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 六、合并财务报表主要项目注释(续) 41. 经营活动现金流量 将净利润调节为经营活动现金流量 2016年1-3月 2015年 2014年 净利润 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 七、与金融工具相关的风险 1. 金融工具分类 资产负债表日的各类金融工具的账面价值如下： 2016年3月31日 金融资产 以公允价值计量且变动计入 当期损益的金融资产 贷款和应收款项 可供出售金融资产 合计 货币资金 - 3,573,525,337.91 - 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 七、与金融工具相关的风险(续) 1. 金融工具分类(续) 资产负债表日的各类金融工具的账面价值如下(续)： 2015年12月31日 金融资产 以公允价值计量且变动 计入当期损益的金融资产 贷款和应收款项 可供出售金融资产 合计 货币资金 - 3,762,699,399.98 12,162,239,456.35 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 七、与金融工具相关的风险(续) 1. 金融工具分类(续) 资产负债表日的各类金融工具的账面价值如下(续)： 2014年12月31日 金融资产 以公允价值计量且变动 计入当期损益的金融资产 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 七、 与金融工具相关的风险(续) 2. 金融工具风险 本集团的主要金融工具，包括货币资金、结算备付金、融出资金、以公允价值计 量且变动计入当期损益的金融资产、买入返售金融资产、应收利息、应收股利、 应收账款、其他应收款、存出保证金、可供出售金融资产、应收款项类投资、短 期借款、长期借款、其他应付款、拆入资金、卖出回购金融资产、代理买卖证券 款、应付利息、应付股利、其他负债等。 本集团的金融工具导致的主要风险是信用风险、流动性风险及市场风险。本集团 对此的风险管理政策概述如下。 信用风险 本集团的货币资金主要存放在国有商业银行或资本充足的股份制商业银行，结算 备付金主要存放在中国证券登记结算有限责任公司，现金及现金等价物面临的信 用风险相对较低。 本集团的信用风险主要来自三个方面：一是经纪业务代理客户买卖证券及期货交 易，若本集团没有提前要求客户依法缴足交易保证金，在结算当日客户的资金不 足以支付交易所需的情况下，或客户资金由于其他原因出现缺口，本集团有责任 代客户进行结算而造成信用损失；二是融资融券、约定购回式证券交易及股票质 押式回购交易等担保品交易业务的信用风险，指由于客户未能履行合同约定而带 来损失的风险；三是信用类产品投资的违约风险，即所投资信用类产品之融资人 或发行人出现违约、拒绝支付到期本息、导致资产损失和收益变化的风险。 为了控制经纪业务产生的信用风险，本集团在中国大陆代理客户进行的证券及期 货交易均以全额保证金结算。本集团通过全额保证金结算的方式在很大程度上控 制了与本集团交易业务量相关的结算风险。 融资融券、约定购回式证券交易、股票质押式回购等业务的信用风险主要涉及客 户提供虚假数据、未及时足额偿还负债、持仓规模及机构违反合同约定、交易行 为违反监管规定、提供的担保物资产涉及法律纠纷等。本集团信用交易管理部授 权专人负责对客户的保证金额度以及股票质押贷款、融资融券业务的额度进行审 批，并根据对客户偿还能力的定期评估对上述额度进行更新。信用和风险管理部 门会监控相关的保证金额度以及股票质押贷款额度的使用情况，在必要时要求客 户追加保证金。若客户未按要求追加保证金，则通过处置抵押证券以控制相关的 风险。公司还制定了相关政策要求每年至少一次或根据情况需要对每单个客户余 额进行审阅，并根据评估结果确认坏账准备金额。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 七、与金融工具相关的风险(续) 2. 金融工具风险(续) 信用风险(续) 为了控制信用类产品投资的违约风险，对于债券类投资，本集团制定了交易对手 授信制度，并针对信用评级制定相应的投资限制；对于信托类投资，本集团制定 了产品准入标准和投资限额，通过风险评估、风险提示和司法追索等方式对其信 对以公允价值计量的金融工具而言，上述金额反映了其当前的风险敞口但并非其 最大的风险敞口。其最大的风险敞口将随着其未来公允价值的变化而改变。 于资产负债表日，本集团无已逾期未减值的金融资产。 流动性风险 本集团采用循环流动性计划工具管理资金短缺风险。该工具既考虑其金融工具的 到期日，也考虑本集团运营产生的预计现金流量。 本集团的目标是运用银行借款等多种融资手段以保持融资的持续性与灵活性的平 衡。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 七、 与金融工具相关的风险(续) 2. 金融工具风险(续) 流动性风险(续) 下表概括了金融负债按未折现的合同现金流量所作的到期期限分析： 2016年3月31日 即时偿还 3个月内 - 15,111,813,242.51 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 七、 与金融工具相关的风险(续) 2. 金融工具风险(续) 流动性风险(续) 下表概括了金融负债按未折现的合同现金流量所作的到期期限分析： 2015年12月31日 即时偿还 3个月内 3个月至1年 1至5年 5年以上 12,574,457,009.90 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 七、 与金融工具相关的风险(续) 2. 金融工具风险(续) 流动性风险(续) 下表概括了金融负债按未折现的合同现金流量所作的到期期限分析： 2014年12月31日 即时偿还 3个月内 3个月至1年 1至5年 5年以上 无固定期限 本集团利率风险的主要来源是本集团对利率敏感的资产负债组合期限或重新 定价期限的错配，从而可能使利息净收入以及资产的市场价值受到利率水平变 动的影响。 本集团采用敏感性分析衡量利率变化对公司利息净收入，公允价值变动损益和 权益的可能影响。利息净收入的敏感性是基于一定利率变动对年底持有的预计 未来一年内进行利率重定的金融资产及负债的影响所产生的利息净收入的影 响。公允价值变动损益敏感性和权益敏感性的计算是基于在一定利率变动时对 年底持有的固定利率以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和可 供出售金融资产进行重估的影响。 下表列出了2016年3月31日、2015年12月31日及2014年12月31日按当日资产 和负债进行利率敏感性分析结果，反映了在其他变量不变的假设下，利率发生 合理、可能的变动时，将对净损益产生的影响。 人民币元 七、与金融工具相关的风险(续) 2. 金融工具风险(续) 利率风险(续) 下表汇总了本集团的利率风险。表内的金融资产和金融负债项目，按合约重新定价日与到期日两者较早者分类，以账面价值列示： 2016年3月31日 3个月内 3个月至1年 1年至5年 5年以上 不计息 合计 金融资产： 货币资金 3,573,422,095.70 - - - 103,242.21 下表汇总了本集团的利率风险。表内的金融资产和金融负债项目，按合约重新定价日与到期日两者较早者分类，以账面价值列示： 2015年12月31日 3个月内 3个月至1年 1年至5年 5年以上 不计息 合计 金融资产项目： 货币资金 6,118,826,362.87 - - - 54,491.62 6,118,880,854.49 以公允价值计量且变动计入当 4,051,585,500.51 8,732,001,213.94 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 七、与金融工具相关的风险(续) 2. 金融工具风险(续) 利率风险(续) 下表汇总了本集团的利率风险。表内的金融资产和金融负债项目，按合约重新定价日与到期日两者较早者分类，以账面价值列示： 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 七、 与金融工具相关的风险(续) 2. 金融工具风险(续) 市场风险(续) 汇率风险 本集团在中国经营，主要业务以人民币结算。除了在香港设立了子公司并持 有以港币结算的资产以及本集团持有的部分以港币和美元结算的货币资金和 结算备付金外，均以人民币结算。本集团持有的外币资产及负债占整体的资 产及负债比重并不重大。 权益工具投资价格风险 权益工具投资价格风险，是指权益性证券的公允价值因股票指数水平和个别 证券价值的变化而降低的风险。本集团暴露于因归类为可供出售权益工具投 资(附注六、8)和归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 (附注六、3)的个别权益工具投资而产生的权益工具投资价格风险之下。本集 团持有的上市权益工具投资在香港、上海和深圳的证券交易所上市，并在资 产负债表日以市场报价计量。 下表说明了，在所有其他变量保持不变的假设下，本集团的净损益和其他综 合收益的税后净额对权益工具投资的公允价值的每10%的变动(以资产负债 表日的账面价值为基础)的敏感性。 其他综合收益的税后 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 七、与金融工具相关的风险(续) 2. 金融工具风险(续) 市场风险(续) 权益工具投资价格风险(续) 其他综合收益的税后 所有者权益合计增 2014年12月31日 净损益增加/(减少) 净额增加/(减少) 加/(减少) 权益投资公允价值上 20,108,570.53 本集团管理资本结构并根据经济形势以及相关资产的风险特征的变化对其进行 调整。为维持或调整资本结构，本集团可以调整对股东的利润分配、向股东归 还资本或发行新股。除本公司的子公司爱建证券有限责任公司和合营企业陆家 嘴国泰人寿保险有限责任公司外，本集团不受外部强制性资本要求约束。 本公司的子公司爱建证券有限责任公司采用净资本来管理资本，净资本是指根 据证券公司的业务范围和公司资产负债的流动性特点，在净资产的基础上对资 产负债等项目和有关业务进行风险调整后得出的综合性风险控制指标。根据中 国证券监督管理委员会(中国证监会)颁布的《证券公司风险控制指标管理办法》 (2008年修订版)(管理办法)以及中国证监会公告[2012]37号《关于调整证券公司 净资本计算标准的规定(2012年修订)》等规定，爱建证券有限责任公司须就风 险控制指标持续标。 本公司的子公司陆家嘴国泰人寿保险有限责任公司主要通过监控偿付能力额度 来管理资本需求。偿付能力额度是按照中国保监会颁布的有关法规计算；实际 偿付能力额度为认可资产超出按法规厘定的认可负债的数额。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 七、与金融工具相关的风险(续) 3. 资本管理(续) 根据《保险公司偿付能力管理规定》，偿付能力充足率为实际资本与最低资本 的比率。当保险公司的偿付能力充足率低于100%时，中国保监会将区别具体情 况采取某些必要的监管措施。当保险公司的偿付能力充足率在100%到150%之 间时，中国保监会可以要求保险公司提交和实施预防偿付能力不足的计划。保 险公司的偿付能力充足率高于100%但存在重大偿付能力风险的，中国保监会可 以要求其进行整改或采取必要的监管措施。 八、公允价值 1. 金融工具公允价值 金融资产和金融负债的公允价值，以在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿 进行资产交换或者债务清偿的金额确定，而不是被迫出售或清算的情况下的金 额。以下方法和假设用于估计公允价值。 非上市债权型投资的公允价值是通过采用当前具有类似条款、信用风险和剩余 期限的债券之利率对未来现金流进行折现来估计的，并在必要时进行适当的调 整。 上市的权益工具，以市场报价确定公允价值。非上市股权型投资的公允价值采 用估值模型估计公允价值，如可比公司的估值乘数法、类似或相同金融工具的 最近交易价格，并进行适当的调整，如使用期权定价模型对缺乏流动性进行调 整。估值需要管理层对模型中的不可观察输入值作出一定假设，主要包括历史 波动率以及非上市股权投资的预计上市时间。 管理层已经评估了包括货币资金、结算备付金、融出资金、买入返售金融资产、 应收利息、应收股利、存出保证金、应收款项类投资、短期借款、长期借款、 拆入资金、卖出回购金融资产、代理买卖证券款、应付利息、应付股利、其他 资产、应收账款、其他应收款和其他应付款等，公允价值与账面价值相若。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 八、公允价值(续) 2. 公允价值层次 以公允价值计量的资产和负债： 2016年3月31日 公允价值计量使用的输入值 活跃市场报价 重要可观察输入值重要不可观察输入值 合计 (第一层次) 1,146,183,283.41 8,201,961,843.74 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 八、公允价值(续) 2. 公允价值层次(续) 以公允价值计量的资产和负债(续)： 2014年12月31日 公允价值计量使用的输入值 活跃市场报价 重要可观察输入值重要不可观察输入值 合计 对于持续的以公允价值计量的资产和负债，本集团在每个报告年末通过重新评 估分类(基于对整体公允价值计量有重大影响的最低层级输入值)，判断各层级之 间是否存在转换。2014年度、2015年度和2016年1-3月期间，本集团持续的 以公允价值计量的资产和负债在各层级之间无重大转换。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 九、关联方关系及其交易 1. 母公司 对本公司 对本公司 注册地 业务性质 注册资本 持股比例 表决权比例 上海陆家嘴(集团)有限公司 上海 房地产 235,730.00万元 64.81% 64.81% 本公司的最终控股方为上海市浦东新区国有资产监督管理委员会。 2. 子公司 子公司详见附注五、1子公司情况。 3. 合营企业和联营企业 合营企业和联营企业详见附注六、9在合营企业和联营企业中的权益。 4. 其他关联方 关联方关系 上海前滩国际商务区投资(集团)有限公司 受同一母公司控制 上海陆家嘴商务广场有限公司 受同一母公司控制 5. 与关联方的主要交易 5.1 接受关联方咨询服务 2016年1-3月 2015年度 2014年度 上海陆家嘴（集团）有限公司 - 16,615,277.78 注2：系上海陆家嘴金融发展有限公司于2016年认购陆家嘴国际信托有限公司发行的 “城市新兴区域发展基金1号”人民币3,442,340,000.00元，于2015年认购 “传化大地单一资金信托计划”人民币1,321,589,449.92元，“金融城弘裕1 号集合资金信托计划”人民币100,000,000.00元，“陆家嘴信托樽盈5号信托 计划”人民币100,817,637.11元以及“陆家嘴信托樽盈6号信托计划”人民币 100,901,700.41元，于2014年认购“金融城野村单一资金信托”人民币 3,000,000.00元，“金融城弘裕1号集合资金信托计划”人民币66,000,000.00 元，“金阳光S5类信托单位”人民币100,000,000.00元，“金阳光S7类信托 九、关联方关系及其交易(续) 5. 与关联方的主要交易(续) 5.6 向关联方支付利息 2016年1-3月 2015年度 高瑶希诉爱建证券有限责任公司深圳深南中路证券营业部（现已更名为爱建证券有限责 任公司深圳益田路证券营业部，以下简称“深圳营业部”）和爱建证券有限责任公司证券 托管纠纷案 2015年9月，爱建证券有限责任公司以及深圳营业部收到深圳市福田区人民法院证券 托管纠纷一案传票，系高瑶希认为其在爱建证券有限责任公司开设的证券账户中的股票 和资金被深圳营业部盗取，因此以深圳营业部作为被告一，以爱建证券有限责任公司作 为被告二。原告要求深圳营业部和爱建证券有限责任公司返还三爱富81,671.13股、股 269,125.25元。现在本案正处于一审审理阶段，未有判决结果。 财务报表附注(续) 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 十、或有事项(续) 2 爱建证券有限责任公司诉哈尔滨新商海商业企业管理有限公司、哈尔滨爱达投资置业有 限公司占有物返还纠纷案 爱建证券有限责任公司在哈尔滨市道里区爱建路的7处房屋，被哈尔滨新商海商业企业 管理有限公司无任何法律和合同依据占用，经交涉，该公司拒绝搬出，并且称系哈尔滨 爱达投资置业有限公司出租给该公司。此后，爱建证券有限责任公司将哈尔滨新商海商 业企业管理有限公司为被告一、哈尔滨爱达投资置业有限公司为被告二向哈尔滨市道里 区人民法院提出诉讼，法院于2015年1月依法受理。爱建证券有限责任公司提出诉讼 请求要求被告一从原告的房屋中迁出，并将房屋恢复原状后返还，并支付房屋使用费人 民币4,566,500.00元（暂按当地房屋市场租金价格计算，暂自2011年11月20日起计 算至2014年9月19日止，最终计算至被告一实际从爱建证券有限责任公司的房屋中 迁出、返还并且将房屋恢复原状的时间），被告二对被告一向爱建证券有限责任公司支 付房屋使用费人民币4,566,500.00元承担连带责任。后法院一审判决哈尔滨新商海商 业企业管理有限公司迁出房屋，并和哈尔滨爱达投资置业有限公司向爱建证券有限责任 公司支付自2011年11月20日起至2015年10月27日止的房屋使用费人民币 6,403,126.00元，自2015年10月28日起至实际迁出之日止的房屋使用费按4557.39 元/日标准计算。哈尔滨爱达投资置业有限公司已提出上诉，哈尔滨新商海商业企业管理 有限公司未提出上诉。 3 爱建证券有限责任公司作为浙江步森服饰股份有限公司（以下简称“步森股份”）重大资 产重组的独立财务顾问，于2016年1月8日收到中国证监会调查通知书（桂证调查字 号）。该调查通知书指出，因步森股份重组对象广西康华农业股份有限公司 2011年至2014年4月30日期间主要财务数据存在虚假记载行为，爱建证券有限责任 公司涉嫌违反证券法律法规。根据《证券法》的有关规定，中国证监会对爱建证券有限 责任公司进行立案调查。截至本财务报告签署日，爱建证券有限责任公司尚未收到中国 2014年度、2015年度以及截至2016年3月31日止三个月会计期间 人民币元 十二、资产负债表日后事项 1.2015年10月20日，中国支付通集团控股有限公司(“中国支付通”，一家注册于开曼群岛且在香港联 合交易所有限公司创业板上市的公司，股份代号：8325)、本公司、上海陆家嘴股权投资基金合伙企业(有 限合伙)(“陆家嘴基金”)以及曹国琪共同签署了《中国支付通集团控股有限公司认购协议》(“《认购 协议》”)，约定中国支付通配发及发行422,809,720股新股，相当于中国支付通扩大的已发行股本的 约25%，本公司将支付349,999,000元港币认购184,210,000股，陆家嘴基金将支付453,339,468元港 币认购238,599,720股。 2016年1月8日，《认购协议》先决条件达成，本公司按照《认购协议》支付了349,999,000港元，中 国支付通随即向本公司指定的LJFPaymentCompanyLimited(该公司系本公司通过陆家嘴金融(香港) 有限公司间接全资控股的香港公司)发行了184,210,000股。《认购协议》约定的首期交割完成。 2016年2月24日，中国支付通发布公告