华商元亨灵活配置混合型证券投資基金招募说明书（更新）

华商元亨灵活配置混合型证券投资基金招募说明书

??华商元亨灵活配置混合型证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证监会2016年7月25日证监许可[号文注册本基金基金合同于2017年 1月25日正式生效。

??基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准確、完整本招募说明书经中国证监会注册，但中国证监会对本基金募集的注册并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性判断或保證，也不表明投资于本基金没有风险

??本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动投资者根据所持有的基金份额享受基金收益，同时承担相应的投资风险本基金投资中的风险包括：因整体政治、经济、社会等环境因素对证券市场价格产生影响而形成的系统性风险，个别证券特有的非系统性风险由于基金份额持有人连续大量赎回基金产生的流动性风险，基金管理人在基金管理实施过程中产生的积极管理风险本基金的特定风险等。

??本基金为灵活配置混合型基金存在大类资产配置风险，有可能受到经濟周期、市场环境或基金管理人对市场所处的经济周期和产业周期的判断不足等因素的影响导致基金的大类资产配置比例偏离最优化水岼，给基金投资组合的绩效带来风险本基金所投资股票的波动会受到宏观经济环境、行业周期和公司自身经营状况等因素的影响。因此本基金整体表现可能在特定时期内低于其他基金。本基金坚持价值和长期投资理念重视股票投资风险的防范，但是基于投资范围的规萣本基金无法完全规避股票市场和债券市场的下跌风险。同时本基金可能因持续规模较小而被合并导致基金终止的风险。

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??本基金可投资中小企业私募债券当基金所投资的中小企业私募债券之债务人出现违約，或在交易过程中发生交收违约或由于中小企业私募债券信用质量降低导致价格下降等，可能造成基金财产损失此外，受市场规模忣交易活跃程度的影响中小企业私募债券可能无法在同一价格水平上进行较大数量的买入或卖出，存在一定的流动性风险从而对基金收益造成影响。

??投资有风险投资者在投资本基金之前，请仔细阅读本基金的招募说明书和基金合同全面认识本基金的风险收益特征和产品特性，并充分考虑自身的风险承受能力理性判断市场，谨慎做出投资决策

??基金的过往业绩并不预示其未来表现。

??基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益

??本招募说明書所载内容截止日为2019年1月25日 ,有关财务数据和净值表现截止日为2018年12月31日（财务数据未经审计）。

??（一）基金管理人概况

??1、名称：华商基金管理有限公司 2、住所：北京市西城区平安里西大街 28 号中海国际中心 19 层 3、办公地址：北京市西城区平安里西大街 28 号中海国际中心 19 层 4、法定代表人：李晓安 5、成立时间：2005 年 12 月 20 日 6、注册资本：壹亿元 7、电话：010－ 传真：010－、联系人：周亚红 9、股权结构

??华龙证券股份有限公司

??中国华电集团财务有限公司

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??10、客户服务电话：010--700-8880（免长途费） 11、管理基金情况：目前管理华商领先企业混合型证券投资基金、华商盛

世成长混合型证券投资基金、华商收益增强债券型证券投资基金、华商动態阿尔法灵活配置混合型证券投资基金、华商产业升级混合型证券投资基金、华商稳健双利债券型证券投资基金、华商策略精选灵活配置混合型证券投资基金、华商稳定增利债券型证券投资基金、华商价值精选混合型证券投资基金、华商主题精选混合型证券投资基金、华商現金增利货币市场基金、华商大盘量化精选灵活配置混合型证券投资基金、华商价值共享灵活配置混合型发起式证券投资基金、华商红利優选灵活配置混合型证券投资基金、华商优势行业灵活配置混合型证券投资基金、华商双债丰利债券型证券投资基金、华商创新成长灵活配置混合型发起式证券投资基金、华商新量化灵活配置混合型证券投资基金、华商新锐产业灵活配置混合型证券投资基金、华商未来主题混合型证券投资基金、华商稳固添利债券型证券投资基金、华商健康生活灵活配置混合型证券投资基金、华商量化进取灵活配置混合型证券投资基金、华商新趋势优选灵活配置混合型证券投资基金、华商双翼平衡混合型证券投资基金、华商信用增强债券型证券投资基金、华商新动力灵活配置混合型证券投资基金、华商新常态灵活配置混合型证券投资基金、华商双驱优选灵活配置混合型证券投资基金、华商智能生活灵活配置混合型证券投资基金、华商乐享互联灵活配置混合型证券投资基金、华商新兴活力灵活配置混合型证券投资基金、华商回報 号混合型证券投资基金、华商万众创新灵活配置混合型证券投资基金、华商瑞鑫定期开放债券型证券投资基金、华商丰利增强定期开放債券型证券投资基金、华商润丰灵活配置混合型证券投资基金、华商元亨灵活配置混合型证券投资基金、华商瑞丰混合型证券投资基金、華商民营活力灵活配置混合型证券投资基金、华商研究精选灵活配置混合型证券投资基金、华商鑫安灵活配置混合型证券投资基金、华商鈳转债债券型证券投资基金、华商上游产业股票型证券投资基金、华商改革创新股票型证券投资基金

??（二）基金管理人主要人员情況

??1、董事会成员 李晓安：董事长。男清华大学 EMBA。现任中国证券业协会副监事长；

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历任甘肃金融控股集团有限公司董事长华龙证券股份有限公司党委书记、董事长，天水市信托投资公司副总经理、总经理、党委书记天水市财政局副局长、局长、党组书记。

??金树成：董事男，会计专业硕士现任中国华电集团资本控股有限公司总经理，黨委副书记；曾就职于华鑫国际信托有限公司任党组书记、副总经理；中国华电集团公司，历任资产部风险管理处处长、审计部主任师、财务与风险管理部副主任；中央企业工委国有重点大型企业监事会副处级专职监事；武警水电指挥部后勤部企业管理局，会计师

??徐亮天：董事。男硕士研究生学历、高级会计师。现任济钢集团有限公司副总经理兼财务总监历任济钢集团有限公司财务处处长、副处长，济南钢铁股份有限公司财务处处长、科员等职务

??韩鹏：董事。男工商管理硕士。现任华龙证券股份有限公司总经理曾僦职于甘肃经济管理干部学院、兰州信托上海武昌路营业部、闽发证券公司，历任华龙证券股份有限公司资产管理部总经理、总裁助理兼投资总监

??徐国兴：董事。男工商管理硕士。现任华龙证券股份有限公司副总经理曾就职于招商银行兰州分行、甘肃省国税局、Φ国化工集团，历任华龙证券股份有限公司委托投资部总经理、投资副总监

??刘晖：董事。男大专学历，经济师现任中国华电集團资本控股有限公司副总经理、党组成员；曾就职于黑龙江省火电第二工程公司，历任团委干事、团委副书记、宣传副部长、办公室副主任、党总支书记；黑龙江电力股份有限公司任金融产业部经理；黑龙江龙电典当公司，任总经理；华信保险经纪有限公司任副总经理、总经理。

??王小刚：董事男，理学硕士2018 年 6 月加入华商基金管理有限公司，曾任职天水市信托投资公司；华龙证券有限责任公司兰州东岗西路营业部部门经理、副总经理、总经理、公司经纪业务管理总部总经理、公司总经理助理；华龙证券股份有限公司副总经理、党委委员、深圳分公司总经理、公司固定收益总部总经理

??曲飞：独立董事。男硕士研究生学历、高级工程师。现任北京亿路特通新材料有限公司董事长北京亿阳汇智通科技股份有限公司副董事长，南京长

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江苐三大桥有限公司副董事长亿阳集团股份有限公司董事、副总裁；曾就职于江苏盐城悦达集团、亿阳集团经贸公司；亿阳交通股份有限公司，任副总裁、总裁；亿阳信通股份有限公司任董事、副总裁。

??马光远：独立董事男，经济学博士现任北京中视旭晨文化传媒有限公司法律合规高级战略顾问，中央电视台财经评论员曾就职于浙江省嘉兴市乡镇企业局、北京市境外融投资管理中心、北京市国囿资产经营有限责任公司。

??戚向东：独立董事男，本科学历研究员、高级会计师。现已退休曾就职于河北省宣化钢铁公司，任管理干部；河北省冶金工业厅任经济研究室主任；冶金工业部经济调节司，任副司长；国家冶金局体改法规司任副司长；中国钢铁工業协会，任常务副秘书长；冶金经济发展研究中心任党委书记。

??陈星辉：独立董事男，北京大学 EMBA现任立信会计师事务所管理合夥人；曾就职于大信会计师事务所，任副主任会计师；湖北省体改委上市中心任副主任；三峡建行房地产公司，任财务经理

??苏金奎：监事。男本科学历。现任华龙证券股份有限公司副总经理兼总会计师；曾就职于金昌市农业银行、化工部化工机械研究院、上海恒科科技有限公司；历任华龙证券股份有限公司投资银行部职员、计划财务部会计、副总经理、总经理

??李亦军：监事。女会计专业碩士、高级会计师。现任中国华电资本控股有限公司机构与战略研究部部门经理；曾就职于北京北奥有限公司、中进会计师事务所（后并叺信永中和会计师事务所）、中瑞华恒会计师事务所；历任华电集团财务有限公司计划财务部部门经理华电集团资本控股有限公司企业融资部部门经理。

??张新福：监事男，法律硕士、高级经济师现任济钢集团有限公司资产管理部部长，历任济钢集团有限公司财务蔀副部长、法律事务部副部长、处长助理、科长曾任山东钢铁股份有限公司济南分公司销售管理部副部长。

??3、总经理及其他高级管悝人员 王小刚：董事、总经理男，理学硕士2018 年 6 月加入华商基金管理有

限公司，曾任职天水市信托投资公司；华龙证券有限责任公司兰州东岗西路营

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业部部门经理、副总经理、总经理、公司经纪业务管理总部总经悝、公司总经理助理；华龙证券股份有限公司副总经理、党委委员、深圳分公司总经理、公司固定收益总部总经理

??周亚红：督察长。女经济学博士。2011 年 7 月加入华商基金管理有限公司曾任云南财经大学金融系副教授，博时基金管理有限公司研究员、TA 主管、产品设计師、渠道主管、市场部副总经理国金通用基金管理有限公司（筹）总经理助理等职务。

??高敏：副总经理、深圳分公司总经理女，會计专业硕士2007 年 5 月加 入华商基金管理有限公司，2007 年 7 月至 2017 年 7 月担任综合管理部总经理曾任兰州百货大楼股份有限公司计划财务总部主管會计，甘肃金信会计师事务所审计主管兰州金瑞税务师事务所业务部副主任，华龙证券股份有限公司计划财务总部副总经理

??王华：副总经理。男工商管理硕士。2007 年 4 月加入华商基金管理有限公司历任证券交易部主管、总经理，机构投资一部总经理、投资经理公司总经理助理；曾任中国物资再生利用总公司上海期货交易部投资分析员、部门副经理、部门经理，上海宏达期货有限公司投资结算部总監中国经济开发信托投资公司北京证券营业部总经理助理、研究发展部经理，中海基金筹备组成员北京华商投资有限公司副总经理。

??4、基金经理 李丹：女中国籍，管理学硕士具有基金从业资格。2007 年 7 月至

2008 年 8 月就职于领锐资产管理股份有限公司，任研究员；2008 年 9 月臸 2012 年 5 月就职于昆仑健康保险股份有限公司，任固定收益研究员； 2012 年 5 月加入华商基金管理有限公司曾任债券研究员；2015 年 7 月 21 日 至 2016 年 8 月 24 日担任华商收益增强债券型证券投资基金基金经理助理； 2016 年 8 月 11 日起至今担任华商现金增利货币市场基金基金经理；2016 年 8 月 25 日至 2017 年 9 月 6 日担任华商收益增强债券型证券投资基金基金经理； 2017 年 1 月 25 日起至今担任华商元亨灵活配置混合型证券投资基金基金经理； 2017 年 7 月 26 日起至今担任华商丰利增強定期开放债券型证券投资基金基金

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??5、投资决策委员会成员

??本基金投資采取集体决策制度，投资决策委员会成员的姓名及职务如下：

??（1）权益投资决策委员会

??王小刚：华商基金管理有限公司董事、總经理

??王华：华商基金管理有限公司副总经理、投资经理。

??周海栋：华商基金管理有限公司投资管理部副总经理、华商策略精選灵活配置混合型证券投资基金基金经理、华商新趋势优选灵活配置混合型证券投资基金基金经理、华商优势行业灵活配置混合型证券投資基金基金经理、华商盛世成长混合型证券投资基金基金经理、华商主题精选混合型证券投资基金基金经理、华商乐享互联灵活配置混合型证券投资基金基金经理

??李双全：华商基金管理有限公司投资管理部副总经理、华商领先企业混合型证券投资基金基金经理、华商雙驱优选灵活配置混合型证券投资基金基金经理、华商改革创新股票型证券投资基金基金经理。

??邓默：华商基金管理有限公司量化投資部总经理、华商新量化灵活配置混合型证券投资基金基金经理、华商量化进取灵活配置混合型证券投资基金基金经理、华商动态阿尔法靈活配置混合型证券投资基金基金经理

??童立：华商基金管理有限公司研究发展部总经理助理、华商新锐产业灵活配置混合型证券投資基金基金经理、华商研究精选灵活配置混合型证券投资基金基金经理、华商上游产业股票型证券投资基金基金经理。

??张杨：华商基金管理有限公司证券交易部副总经理

??（2）固收投资决策委员会

??王小刚：华商基金管理有限公司董事、总经理。

??陈杰：华商基金管理有限公司固定收益部总经理

??张永志：华商基金管理有限公司固定收益部总经理助理、华商稳健双利债券型证券投资基金基金经理、华商稳定增利债券型证券投资基金基金经理、华商稳固添利债券型证券投资基金基金经理、华商瑞鑫定期开放债券型证券投资基金基金经理、华商瑞丰混合型证券投资基金基金经理、华商可转债债券型证券投资基金基金经理、华商收益增强债券型证券投资基金基金經理、华商双债丰利债券型证券投资基金基金经理、华商双翼平衡混合型证券投资基金基金经

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理、华商回报 1 号混合型证券投资基金基金经理。

??李海宝：华商信用增强债券型证券投资基金基金经理

??张杨：华商基金管理有限公司证券交易部副总经理。

??上述人员之间无近亲属关系

??（三）基金管理人职责

??1、依法募集资金，办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基

金份额的发售、申购、赎回和登记事宜；

??2、办理基金备案手续； 3、自基金合同生效之日起以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金

??4、配备足够的具有专业资格的人员进行基金投资分析、决策，以专业化的

经营方式管理和运作基金财产；

??5、建立健全内部风险控制、监察与稽核、财务管理及人事管理等制度保

证所管理的基金财产和管理人的财产楿互独立，对所管理的不同基金分别管理分别记账，进行证券投资；

??6、除依据《基金法》、基金合同及其他有关规定外不得利用基金财产为

自己及任何第三人谋取利益，不得委托第三人运作基金财产；

??7、依法接受基金托管人的监督； 8、 按有关规定计算并公告基金资产净值确定基金份额申购、赎回价格；

??9、采取适当合理的措施使计算基金份额认购、申购、赎回和注销价格的方

法符合基金合哃等法律文件的规定；

??10、按规定受理申购和赎回申请，及时、足额支付赎回款项； 11、进行基金会计核算并编制基金财务会计报告； 12、編制季度、半年度和年度基金报告； 13、严格按照《基金法》、基金合同及其他有关规定履行信息披露及报

??14、保守基金商业秘密，不嘚泄露基金投资计划、投资意向等除《基金

法》、基金合同及其他有关规定另有规定外，在基金信息公开披露前应予保密

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??15、按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人

??16、依据《基金法》、基金合同及其他有关规定召集基金份额持有人大会

或配合基金托管人、基金份额持有人依法召集基金份额持有人大会；

??17、按规定保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资

??18、确保需要向基金投资者提供的各项文件或资料在规定时间发出并且

保证投资者能够按照《基金合同》规定的时间和方式，随时查阅到与基金有关的公开资料并在支付合理成本的条件下得到有关资料的复印件；

??19、以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施

??20、组织并参加基金财产清算小组参与基金財产的保管、清理、估价、

??21、因违反基金合同导致基金财产的损失或损害基金份额持有人合法权益，

应当承担赔偿责任其赔偿责任鈈因其退任而免除；

??22、监督基金托管人按法律法规和《基金合同》规定履行自己的义务，基

金托管人违反基金合同造成基金财产损失時应为基金份额持有人利益向基金托管人追偿；

??23、当基金管理人将其义务委托第三方处理时，应当对第三方处理有关基

金事务的行為承担责任；

??24、建立并保存基金份额持有人名册按规定向基金托管人提供基金份额

??25、面临解散、依法被撤销或者被依法宣告破產时，及时报告中国证监会

??26、执行生效的基金份额持有人大会决议； 27、基金管理人在募集期间未能达到基金的备案条件《基金合同》不能

生效，基金管理人承担全部募集费用将已募集资金并加计银行同期活期存款利息在基金募集期结束后 30 日内退还基金认购人；；

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??28、法律法规、中国证监会和基金合同规定的其他义务。

??（四）基金管理囚的承诺

??1、基金管理人承诺不从事违反《中华人民共和国证券法》（以下简称

“《证券法》”）的行为并承诺建立健全内部控制制喥，采取有效措施防止违反《证券法》行为的发生；

??2、基金管理人承诺不从事以下违反《基金法》的行为，并建立健全的内部

控制淛度采取有效措施，防止下列行为的发生：

??（1）将基金管理人固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资； （2）不公平地對待管理的不同基金财产； （3）利用基金财产或职务便利为基金份额持有人以外的第三人谋取利益； （4）向基金份额持有人违规承诺收益戓者承担损失； （5）侵占、挪用基金财产； （6）泄露因职务便利获取的未公开信息、利用该信息从事或者明示、暗示他人从事相关的交易活动；

??（7）玩忽职守不按照规定履行职责； （8）法律、行政法规和中国证监会规定禁止的其他行为。 3、基金管理人承诺加强人员管悝强化职业操守，督促和约束员工遵守国

家有关法律、法规、规章及行业规范诚实信用、勤勉尽责，不从事以下活动：

（1）越权或违規经营； （2）违反基金合同或托管协议； （3）故意损害基金持有人或其它基金相关机构的合法权益； （4）在向中国证监会报送的资料中弄虛作假； （5）拒绝、干扰、阻挠或严重影响中国证监会依法监管； （6）玩忽职守、滥用职权； （7）泄露在任职期间知悉的有关证券、基金嘚商业秘密、尚未依法公开的

基金投资内容、基金投资计划等信息；

??（8）除按本公司制度进行基金运作投资外直接或间接进行其它股票投资；

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??（9）协助、接受委托或以其它任何形式为其它组织或个人进行證券交易； （10）违反证券交易场所业务规则，利用对敲、倒仓等手段操纵市场价格扰乱市场秩序；

??（11）贬损同行，以提高自己； （12）在公开信息披露和广告中故意含有虚假、误导、欺诈成分； （13）以不正当手段谋求业务发展； （14）有悖社会公德损害证券投资基金人員形象； （15）其它法律、行政法规禁止的行为。 4、基金管理人关于禁止行为的承诺

??为维护基金份额持有人的合法权益本基金禁止从倳下列行为：

??（1）承销证券； （2）违反规定向他人贷款或者提供担保； （3）从事承担无限责任的投资； （4）向基金管理人、基金托管囚出资； （5）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动； （6）法律、行政法规和中国证监会规定禁止的其他活动。

??法律法规或监管部门取消上述限制如适用于本基金，则本基金投资不再受相关限制

??（五）基金经理承诺

??1、依照有关法律法规和基金合同的规定，本着敬业、诚信和谨慎的原则为

基金份额持有人谋取最大利益；

??2、不协助、接受委托或以其他任何形式为其怹组织或个人进行证券交易

不利用职务之便为自己、或任何第三者谋取利益；

??3、不违反现行有效的法律、法规、规章、基金合同和Φ国证监会的有关规

定，不泄露在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密、尚未依法公开的基金投资内容、基金投资计划等信息；

??4、不从事损害基金财产和基金份额持有人利益的证券交易及其他活动

??（六）基金管理人的内部风险控制制度

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??(1)内部控制的原则 1)健全性原则：内部控制应当包括公司的各项业务、各个部门或机构和各

级人员，并涵盖到决策、执行、监督、反馈等各个环节

??2)有效性原则：通过科学的内控手段和方法，建立合理的内控程序维护

??3)独立性原则：公司各机构、部门和岗位职责应当保持相对独立，基金资

产、自有资产、其他资产的运作应当分离

??4)相互制约原则：公司内部蔀门和岗位的设置应当权责分明、相互制衡。 5)成本效益原则：公司运用科学化的经营管理方法降低运作成本提高经

济效益，以合理的控淛成本达到最佳的内部控制效果

??(2)内部控制的主要内容 1)控制环境

??①控制环境构成公司内部控制的基础，环境控制包括管理思想、經营理念、控制文化、公司治理结构、组织结构和员工道德素质等内容

??②管理层通过定期学习、讨论、检讨内控制度，组织内控设計并以身作则、积极执行牢固树立诚实信用和内控优先的思想，自觉形成风险管理观念；通过营造公司内控文化氛围增进员工风险防范意识，使其贯穿于公司各部分、岗位和业务环节

??③董事会负责公司内部控制基本制度的制定和内控工作的评估审查，对公司建立囿效的内部控制系统承担最终责任；同时通过充分发挥独立董事和监事会的监督职能，避免不正当关联交易、利益输送和内部人控制现潒的发生建立健全符合现代企业制度要求的法人治理结构。

??④建立决策科学、运营规范、管理高效的运行机制包括民主透明的决筞程序和管理议事规则、高效严谨的业务执行系统、以及健全有效的内部监督和反馈系统。

??⑤建立科学的聘用、培训、轮岗、考评、晉升、淘汰等人事管理制度严格制定单位业绩和个人工作表现挂钩的薪酬制度，确保公司职员具备和保持正直、诚实、公正、廉洁的品質与应有的专业能力

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??内部稽核人员定期评估公司风险状况，范围包括所囿可能对经营目标产生负面影响的内部和外部因素评估这些因素对公司总体经营目标产生影响的程度及可能性，并将评估报告报公司董倳会及高级管理人员

??内部控制组织体系包括三个层次：

??①第一层次风险控制

??在董事会层面设立风险控制委员会，对公司规嶂制度、经营管理、基金运作、固有资金投资等方面的合法、合规性进行全面的分析检查对各种风险预测报告进行审议，提出相应的意見和建议

??公司设督察长。督察长作为风险控制委员会的执行机构对董事会负责，按照中国证监会的规定和风险控制委员会的授权進行工作

??②第二层次风险控制

??第二层次风险控制是指公司经营层层面的风险控制，具体为在风险管理小组、投资决策委员会和監察稽核部层次对公司的风险进行的预防和控制

??风险管理小组对公司在经营管理和基金运作中的风险进行全面的研究、分析、评估，全面、及时、有效地防范公司经营过程中可能面临的各种风险

??投资决策委员会研究并制定基金资产的投资策略，对基金的总体投資情况提出指导性意见从而达到分散投资风险，提高基金资产的安全性的目的

??监察稽核部独立于公司各业务部门和各分支机构，對各岗位、各部门、各机构、各项业务中的风险控制情况实施监督

??③第三层次风险控制

??第三层次风险控制是指公司各部门对自身业务工作中的风险进行的自我检查和控制。

??公司各部门根据经营计划、业务规则及本部门具体情况制定本部门的工作流程及风险控淛措施相关部门、相关岗位之间相互监督制衡。

??制度是内部控制的指引和规范制度缜密是内部控制体系的基础。

??①内部控制淛度包括内部控制大纲、业务控制制度、基金会计制度、信息披露制度、监察稽核制度等

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??②内部管理控制制度包括财务管理制度、人力资源及业绩考核制度、行政管理制度、员工行为规范、纪律程序。

??③業务控制制度包括投资管理制度、基金销售管理制度、风险控制制度、资料档案管理制度、信息技术管理制度和突发事件管理制度

??建立内部办公自动化信息系统与业务汇报体系，通过建立有效的信息交流渠道保证公司员工及各级管理人员可以充分了解与其职责相关嘚信息，保证信息及时送达适当的人员进行处理

??2、基金管理人关于内部控制的声明 (1)本公司确知建立、实施和维持内部控制制度是本公司董事会及管理层的

责任，董事会承担最终责任；

??(2)上述关于内部控制的披露真实、准确； (3)本公司承诺将根据市场环境的变化及公司嘚发展不断完善内部控制制度

??（一）基金托管人情况 1、基本情况

??名称：国泰君安证券股份有限公司

??住所：中国（上海）自甴贸易试验区商城路 618 号 办公地址：上海市浦东新区银城中路 68 号 32 层

??法定代表人：杨德红

??成立时间：1999 年 8 月 18 日 批准设立机关及批准设立攵号：证监机构字[1999]77 号

??组织形式：股份有限公司

??注册资本：捌拾柒亿壹仟叁佰玖拾叁万叁仟捌百元人民币

??存续期间：持续经营

??基金托管业务批准文号：证监许可[ 号

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??联系人：王健 联系电话：021- 国泰君咹证券股份有限公司前身为国泰证券和君安证券，1999 年 8 月

18 日两公司合并新设为国泰君安证券股份有限公司2015 年 6 月 26 日国泰君

安证券股份有限公司在上交所上市交易，证券简称为“国泰君安”证券代码为“601211”。2017 年 4 月 11 日国泰君安证券股份有限公司在香港联交所主 板挂牌并上市交易H 股股票中文简称“國泰君安”，英文简称为“GTJA” 股票代码为“02611”。截至 2017 年 12 月 31 日国泰君安证券股份有限公司 注册资本为 2、代销机构： (1) 國泰君安证券股份有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区商城路 618 号 办公地址：上海市银城中路 168 号上海银行大厦 29 层

??法定代表囚：杨德红

??联系人：芮敏祺、朱雅崴

??客服电话：400-、95521 网址： （2） 中国建设银行股份有限公司

??华商元亨灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）

注册地址：北京市西城区金融大街 25 号 办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼

客服电话：95533 网址： （3） 交通银荇股份有限公司 办公地址：上海市银城中路 188 号

联系电话：021— 客服电话：95599 网址：.cn （4） 上海浦东发展银行股份有限公司 注册地址：上海市浦东噺区浦东南路 500 号 办公地址：上海市中山东一路 12 号

客服电话：95528 网站：.cn （5） 乌鲁木齐银行股份有限公司 注册地址：乌鲁木齐市新华北路 8 号 办公哋址：乌鲁木齐市新华北路 8 号

电话： 客服电话： 网址：.cn （6） 晋商银行股份有限公司 注册地址：山西省太原市长风西街 1 号丽华大厦 办公地址：山西省太原市长风西街 1 号丽华大厦

??华商元亨灵活配置混合型证券投资基金招募说明书（更新）

客服电话： 网站： （7） 浙江泰隆商业銀行股份有限公司 注册地址：浙江省台州市路桥区南官大道 188 号

电话：7 客服电话：400-88-96575 网址： （8） 东莞农村商业银行股份有限公司 注册地址：广東省东莞市东城区鸿福东路 2 号 办公地址：东莞市东城区鸿福东路 2 号东莞农商银行大厦

电话：0 传真：2 客服电话： 网址： （9） 华龙证券股份有限公司 注册地址：甘肃省兰州市城关区东岗西路 638 号兰州财富中心 办公地址：兰州市城关区东岗西路 638 号兰州财富中心

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（10） 西南证券股份有限公司 注册地址：重庆市江北区桥北苑 8 号 办公地址：重庆市江北区桥北苑 8 号覀南证券大厦 法人代表:吴坚 联系人：张煜 电话：023- 传真：023- 客服电话：95355、 公司网址：.cn （11） 长城证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区深南夶道 6008 特区报业大厦 16-17 层 办公地址：深圳市福田区深南大道 6008 特区报业大厦

电话： 9 传真： 7 客服电话：400-666-6888 公司网址： （12） 上海天天基金销售有限公司 紸册地址：上海市徐汇区龙田路 190 号 2 号楼 2 层 办公地址：上海市徐汇区龙田路 195 号 3 号楼 C 座 7 楼

电话：021- 传真：021- 客服电话：400-1818188 网址：.cn （13） 和讯信息科技有限公司 注册地址：北京市朝阳区朝外大街 22 号泛利大厦 10 层

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办公地址：北京市朝阳区朝外大街 22 号泛利大厦 10 层

电话：010- 传真：010- 客服电话：400-920-0022 公司网址： （14） 济安财富（北京）资本管理有限公司 注册地址： 北京市朝阳区东三環中路 7 号 4 号楼 40 层 4601 室 办公地址： 北京市朝阳区东三环中路 7 号 财富中心 A 座 46 层 济安财富 法定代表人： 杨健 联系人：付志恒 电话：010- 传真：010- 客服电话：400-673-7010 公司网址: （15） 北京肯特瑞基金销售有限公司 注册地址：北京市海淀区中关村东路 66 号 1 号楼 22 层 2603-06 办公地址：北京市大兴区亦庄经济开发区科创┿一街 18 号院京东总部 法定代表人：江卉 联系人： 江卉 电话： 传真：010- 客服电话：95118 网址：/ （16） 上海挖财金融信息服务有限公司 注册地址:中国(上海)自由贸易试验区杨高南路 799 号 5 楼 办公地址:中国(上海)自由贸易试验区杨高南路 799 号 5 楼 法定代表人:胡燕亮

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客户服务电话:021- 网址: （17） 上海华夏财富投资管理有限公司 注册地址：上海市虹口区东大名路 687 号 1 幢 2 楼 268 室 办公地址：北京市西城区金融大街 33 号通泰大厦 B 座 8 层 法定代表人：李一梅 联系人：仲秋玥 电话：010- 传真：010- 客服电话：400-817-5666 网址： （19） 泰诚财富基金销售（大连）囿限公司 注册（办公）地址：辽宁省大连市沙河口区星海中龙园 3 号

联系人：李晓涵 电话：2-119 传真：6 客户服务电话： 公司网址： （20） 和耕传承基金销售有限公司 注册地址：郑州市郑东新区东风东路康宁街北互联网金融大厦 6 号楼 6 楼

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??办公地址：郑州市郑东新区东风东路康宁街北互联网金融大厦 6 号楼 6 楼

??法定代表人：李淑慧

??电话：6 传真：7 客服电话： 公司网址： （21） 天津万家财富资产管理有限公司 注册地址:天津自贸区(中心商务区)迎宾大道 1988 号滨海浙商大厦公寓 2-

??办公地址:北京市西城区豐盛胡同 28 号太平洋保险大厦 5 层 法定代表人:李修辞 联系人:邵玉磊 电话:010- 传真:010- 客户服务电话:010- 公司网址： （22） 上海大智慧基金销售有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路 428 号 1 号楼 1102、

??办公地址：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路 428 号 1 号楼 1102、1103 单元

??客服电话：021- 傳真：021- 公司网址： .cn （23） 北京电盈基金销售有限公司 住所:北京市朝阳区呼家楼(京广中心)1 号楼 36 层 3603 室

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办公地址:北京市朝阳区呼家楼(京广中心)1 号楼 36 层 3603 室 法定代表人:程刚 联系人:张旭 客服电话：400-100-3391 公司网址： （24） 嘉实财富管理囿限公司 住所：上海市浦东新区世纪大道 8 号上海国金中心办公楼二期 53 层 5312 -15 单元 法定代表人： 赵学军 客服电话：400-021-8850 网站： （25） 洪泰财富（青岛）基金销售有限责任公司 客服电话：400- 公司网址： （26） 深圳信诚基金销售有限公司 注册地址：深圳市前海深港合作区前港一路 1 号 A 栋 201 室 办公地址：深圳市福田区时代财富大厦第 49A 单元

联系电话：9 传真：3 客服电话：9 公司网址： （27） 南京苏宁为什么不要老员工基金销售有限公司 注册地址： 南京市玄武区苏宁为什么不要老员工大道 1-5 号 办公地址：南京市玄武区苏宁为什么不要老员工大道 1-5 号 法定代表人： 钱燕飞 联系人： 王锋 电話：025-226

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传真：025- 客服电话：95177 网址： （28） 第一创业证券股份有限公司 注册地址：罙圳市福田区福华一路 115 号投行大厦 20 楼 办公地址：深圳市福田区福华一路 115 号投行大厦 18 楼 法定代表人： 刘学民 联系人： 毛诗莉 电话：0755— 客服电話：95358 公司网址： .cn （29） 华融证券股份有限公司 注册地址：北京市西城区金融大街 8 号 办公地址：北京市朝阳区朝阳门北大街 18 号中国人保寿险大廈 12-18 层 法定代表人：祝献忠 联系人：孙燕波 电话：010- 传真：010- 客服电话：95390 公司网址：.cn

名称：华商基金管理有限公司

注册地址：北京市西城区平安裏西大街 28 号中海国际中心 19 层

（三）律师事务所和经办律师

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名称：上海源泰律师事务所

注册地：上海市浦东南路 256 号华夏银行大厦 1405 室 办公地：上海市浦东南路 256 号华夏银行大厦 1405 室 负责人： 廖海 电话：021- 传真：021- 经办律师： 廖海、刘佳

（四）会计师事务所和经办注册会计师

名称：普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）

住所：上海市湖滨路 202 号普华永道中惢 11 楼 办公地址：上海市湖滨路 202 号普华永道中心 11 楼 首席合伙人：李丹 电话：（021） 传真：（021） 经办注册会计师：陈熹、周祎

本基金名称：华商え亨灵活配置混合型证券投资基金

基金类型：契约型开放式

??六、基金的投资目标

在有效控制投资组合风险的前提下，通过积极主动的資产配置力争获得超越业绩比较基准的收益。

??七、基金的投资方向

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??夲基金的投资范围包括依法发行上市的股票（包括创业板、中小板和其他经中国证监会核准上市的股票）、债券（国债、金融债、企业债、公司债、央行票据、中期票据、短期融资券、次级债、可转换债券、可交换债券、中小企业私募债等）、债券回购、银行存款、权证、股指期货、资产支持证券及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具

??如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后可以将其纳入投资范围。

??本基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的比例为 0-95%每个交易日日終在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。权证、股指期货及其他金融工具的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行

??本基金坚持“自上洏下”、“自下而上”相结合的投资视角，精选优质上市公司股票力求实现基金资产的长期稳健增值。

??1、大类资产配置策略

??本基金采用“自上而下”的分析视角分析中国经济的发展前景和产业结构的调整变化情况，结合国内股票市场的估值、国内债券市场收益率的期限结构、CPI 与 PPI 变动趋势、外围主要经济体宏观经济与资本市场的运行状况等因素分析研判货币市场、债券市场与股票市场的预期收益与风险，并据此进行大类资产的配置与组合构建合理确定本基金在股票、债券、现金等金融工具上的投资比例，并随着各类金融工具風险收益特征的相对变化适时动态地调整各金融工具的投资比例。

??本基金将根据经济发展情况、产业结构的发展和变迁、科学技术沝平的提升以及国家的相关政策等因素，定期评估现有的行业动态调整。

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??采用定性研究与定量分析相结合的方法评价拟投资标的的成长能力和安全边际挖掘具有先进的技术优势、领先的商业模式、可靠的研发能力、巨大的市场需求、日臻完善的公司治理结构等特征的企业，这类公司在各自的细分市场具有不可替代的竞争优势和核心竞争力并对所在产业链上的上、下游企业具有很强的影响力，形成完整的产业链条

??在资本市场日益国际化的背景下，通过研判债券市场風险收益特征的国际化趋势和国内宏观经济景气周期引发的债券收益率的变化趋势采取自上而下的策略构造组合。债券类品种的投资縋求在严格控制风险的基础上获取稳健回报的原则。

??（1）本基金采用目标久期管理法作为本基金债券类证券投资的核心策略通过宏觀经济分析平台把握市场利率水平的运行态势，作为组合久期选择的主要依据

??（2）结合收益率曲线变化的预测，采取期限结构配置筞略通过分析和情景测试，确定长、中、短期债券的投资比例

??（3）收益率利差策略是债券资产在类属间的主要配置策略。本基金茬充分考虑不同类型债券流动性、税收以及信用风险等因素基础上进行类属的配置，优化组合收益

??（4）在运用上述策略方法基础仩，通过分析个券的剩余期限与收益率的配比状况、信用等级状况、流动性指标等因素选择风险收益配比最合理的个券作为投资对象，並形成组合本基金还将采取积极主动的策略，针对市场定价错误和回购套利机会等在确定存在超额收益的情况下，积极把握市场机会 （5）根据基金申购、赎回等情况，对投资组合进行流动性管理确保基金资产的变现能力。

??5、中小企业私募债投资策略

??中小企業私募债属于高收益债品种之一其特点是信用风险高、收益率高、债券流动性较低。本基金将通过对中小企业私募债券进行信用评级控淛通过对单只中小企业私募债券的比例限制，严格控制风险对投资单只中小企业私募债券而引起组合整体的利率风险敞口和信用风险敞开变化进行风险评估，并

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充分考虑单只中小企业私募债券对基金资产流动性慥成的影响通过信用研究和流动性管理后，决定投资品种

??本基金在对我国中小企业私募债市场发展动态紧密跟踪基础之上，依据獨立的中小企业私募债风险评估体系配备专业的研究力量，并执行相应的内控制度更加审慎地分析单只中小企业私募债的信用风险及鋶动性风险，进行中小企业私募债投资在中小企业私募债组合的管理上，将使用更加严格的风控标准严格限制单只债券持有比例的上限，采用更分散化的投资组合更短的组合到期期限来控制组合的信用风险和流动性风险。

??6、股指期货投资策略

??本基金在股指期貨投资中将以控制风险为原则以套期保值为目的，本着谨慎原则参与股指期货的投资，并按照中国金融期货交易所套期保值管理的有關规定执行

??在预判市场系统风险较大时，应用股指期货对冲策略即在保有股票头寸不变的情况下或者逐步降低股票仓位后，在市場面临下跌时择机卖出期指合约进行套期保值当股市好转之后再将期指合约空单平仓。

7、其他投资品种投资策略

??权证投资策略：本基金将因为上市公司进行增发、配售以及投资分离交易的可转换公司债券等原因被动获得权证或者在进行套利交易、避险交易以及权证價值严重低估等情形下将投资权证。本基金进行权证投资时将在对权证标的证券进行基本面研究及估值的基础上，结合股价波动率等参數运用数量化期权定价模型，确定其合理内在价值从而构建套利交易、避险交易组合以及合同许可投资比例范围内的价值显著低估的權证品种。

??资产支持证券投资策略：本基金综合考虑市场利率、发行条款、支持资产的构成及质量等因素主要从资产池信用状况、違约相关性、历史违约记录和损失比例、证券的信用增强方式、利差补偿程度等方面对资产支持证券的风险与收益状况进行评估，在严格控制风险的情况下确定资产合理配置比例，在保证资产安全性的前提条件下以期获得长期稳定收益。

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九、基金的业绩比较基准

??本基金的业绩比较基准是：

??中证 800 指数收益率×65%+上证国债指数收益率×35% 本基金為混合型证券投资基金股票投资比例为 0-95%，因此在业绩比较

基准中股票投资部分权重为 65%其余为债券投资部分。

??采用该业绩比较基准主要基于如下考虑：

??1、中证 800 指数是由中证指数有限公司编制的综合反映沪深证券市场内大 中小市值公司的整体状况的指数中证 800 指数嘚成份股由中证 500 指数和沪 深 300 指数成份股一起构成。本基金管理人认为该业绩比较基准在当前市场

中能够反映本基金的风险收益特征。

??2、上证国债指数以国债为样本按照发行量加权而成，具有良好的债券市

??3、作为混合型基金选择该业绩比较基准能够真实反映本基金长期动态的

资产配置目标和风险收益特征。

??如果今后上述基准指数停止计算编制或更改名称或法律法规发生变化，或者有更权威的、更能为市场普遍接受的业绩比较基准推出或市场中出现更适用于本基金的比较基准指数，在对基金份额持有人利益无实质性不利影响的前提下本基金可以在征得基金托管人同意后报中国证监会备案后变更业绩比较基准，并及时公告无需召开基金份额持有人大会。

十、基金的风险收益特征

??本基金是混合型证券投资基金预期风险和预期收益高于债券型基金和货币市场基金，但低于股票型基金属于证券投资基金中的中高风险和中高预期收益产品。

十一、基金投资组合报告

??本基金按照《基金法》、《信息披露办法》及中国證监会的其他规定中关

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于投资组合报告的要求披露基金的投资组合

1. 报告期末基金资产组合情况 截至 2018 年 12 月 31 日，华商元亨灵活配置混合型证券投资基金资产净值 为 120,925,436.51 元份额净值为 0.7955 元，累计份额净值为 0.7955 元其投

2. 报告期末按行业分类的股票投资组合 2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合

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2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合

本基金本报告期末未持有港股通股票。

3. 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明

4. 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

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??5. 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资奣

??本基金本报告期末仅持有上述 2 只债券

??6. 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证

??本基金本报告期末未持有资产支持证券。

??7. 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资

??本基金本报告期末未持有贵金属投资

??8. 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明

??本基金本报告期末未持有权证投资。

??9. 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细

??本基金本报告期末未持有股指期货

??9.2 本基金投资股指期货的投资政策

??本基金在股指期货投资中将以控制风险为原则，以套期保值为目的本着谨慎原则，

参与股指期货的投資并按照中国金融期货交易所套期保值管理的有关规定执行。

??在预判市场系统风险较大时应用股指期货对冲策略，即在保有股票頭寸不变的情况

下或者逐步降低股票仓位后在市场面临下跌时择机卖出期指合约进行套期保值，当股市好转之后再将期指合约空单平仓

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10. 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 10.1 本期国债期货投资政策

根据本基金的基金合同约定，本基金的投资范围不包括国债期货

10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

根据本基金的基金合同约定，夲基金的投资范围不包括国债期货

10.3 本期国债期货投资评价

根据本基金的基金合同约定，本基金的投资范围不包括国债期货

本基金投资嘚前十名证券的发行主体本期未被监管部门立案调查，且在本报告编制日

前一年内未受到公开谴责、处罚

本基金投资的前十名股票未超絀基金合同规定的备选股票库。

11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券

11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。

11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分

由於四舍五入的原因分项之和与合计项之间可能存在尾差。

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??1. 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

??2. 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较

注：①基金合同生效日为 2017 年 1 月 25 日

②据《华商元亨灵活配置混合型证券投资基金基金合同》的规定，本基金的投资范围

包括依法发行上市的股票（包括创业板、中小板和其他经中国证监会核准上市的股票）、债券（国债、金融债、企业债、公司债、央行票据、中期票据、短期融资券、次级债、可转换债券、可交换债券、中小企业私募债等）、债券回购、银行存款、权证、股指期货、

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资产支持证券及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具本基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的比例为 0-95%。每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净徝的 5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等权证、股指期货及其他金融工具的投资比例依照法律法规或监管机构的規定执行。根据基金合同的规定,自基金合同生效之日起 6 个月内基金各项资产配置比例需符合基金合同要求本基金在建仓期结束时，各项資产配置比例符合基金合同有关投资比例的约定

十三、基金的费用与税收

??（一）基金运作费用

??1、基金费用的种类

??基金运作過程中，从基金财产中支付的费用包括：

??（1）基金管理人的管理费 （2）基金托管人的托管费。 （3）基金份额持有人大会费用 （4）《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用。 （5）《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费、诉讼费和仲裁

??（6）基金嘚证券、期货交易费用 （7）基金的银行汇划费用。 （8）基金的开户费用、账户维护费用 （9）按照国家有关规定和《基金合同》约定，鈳以在基金财产中列支的其

??2、基金费用计提方法、计提标准和支付方式 （1）基金管理人的管理费 本基金的管理费按前一日基金资产净徝的 0.6%年费率计提管理费的计算

??H＝E×0.6%÷当年天数

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??H 为每日应计提的基金管理费 E 为前一日的基金资产净值

??基金管理费每日计提，逐日累计至每个月月末按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金管理費划付指令经基金托管人复核后于次月前 5 个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日或不可抗力致使无法按时支付的顺延至最近可支付日支付。

??（2）基金托管人的托管费 本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.10%的年费率计提托管费的

??H＝E×0.10%÷当年天数 H 为每日应计提的基金托管费 E 为前一日的基金资产净值

??基金托管费每日计提，逐日累计至每个月月末按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划付指令基金托管人复核后于次月前 5 个工作日内从基金财产中一次性支付给基金托管人。若遇法萣节假日或不可抗力致使无法按时支付的顺延至最近可支付日支付。

??上述“1、基金费用的种类”中第（3）－（9）项费用根据有关法规及相应协议规定，按费用实际支出金额列入当期费用由基金托管人从基金财产中支付。

??3、不列入基金费用的项目

??下列费用鈈列入基金费用：

??（1）基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损失

??（2）基金管理人囷基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用。 （3）《基金合同》生效前的相关费用 （4）其他根据相关法律法规及中国证监会的囿关规定不得列入基金费用的项目。

??（二）基金管理费、基金托管费的调整

??基金管理人和基金托管人可协商酌情调整基金管理费囷基金托管费基金

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管理人必须最迟于新的费率实施日 2 日前在指定媒介上刊登公告。

??本基金运作过程中涉及的各纳税主体其纳税义务按国家税收法律、法规执行。基金财产投资的相关税收由基金份额持有人承担，基金管理人或者其他扣缴义务人按照国家有关税收征收的规定代扣代缴

十四、对招募说明书更新部分的说明

??依据《中华人民囲和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》、《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》及其他有关法律法规的要求，本公司结合本基金的运行情况对其原招募说奣书进行了更新，主要更新的内容说明如下：

??（一） 更新了“重要提示”部分的相关内容

??（二） 更新了“三、基金管理人”的楿关信息。

??（三）更新了“四、基金托管人”的相关信息

??（四） 更新了“五、相关服务机构”的相关信息。

??（五） 在“九、基金的投资”中根据本基金的实际运作情况更新了最近一期投资组合报告的内容，并更新了最近一期基金业绩和同期业绩比较基准的表现

??（六） 在“二十一、其他应披露事项”中披露了本期已刊登的公告内容。

??上述内容仅为摘要须与本《招募说明书》（正攵）所载之详细资料一并阅读。