声明 本募集说明书摘要的目的仅為向投资者提供有关本次发行的简要情况并不包括募集说明书全文的各部分内容。募集说明书全文同时刊载于上海证券交易所网站投資者在做出认购决定之前，应仔细阅读募集说明书全文并以其作为投资决定的依据。 除非另有说明或要求募集说明书摘要所用简称和楿关用语与募集说明书相同。 重大事项提示 请投资者关注以下重大事项并仔细阅读本募集说明书中“风险因素”等有关章节。
一、山东高速路桥集团股份有限公司（以下简称“发行人”或“公司”）2019 年 9 月 4 日获得中国证券监督管理委员会证监许可〔2019〕1621 号批复核准公开发行面徝不超过人民币 10 亿元的公司债券（以下简称“本次债券”）本次债券采取分期发行的方式。 本期债券发行规模为不超过 5 亿元（含 5 亿元）债券简称“20 山路 01”，债券代码为
“149093”本期债券发行及挂牌上市安排请参见发行公告。 二、经联合信用评级有限公司综合评定发行人主体信用等级为 AA+，本期债券 信用等级为 AA+说明发行人偿还债务的能力很强，受不利经济环境的影响不大违约风险很低；本期债券信用质量很高，信用风险很低本期债券上市前，发行人最近一 期末净资产为
766,.cn）予以公告发行人亦将通过深圳证券交易所网站（）及监管部门指定的其他媒体将上述跟踪评级结果及报告予以公告，投资者可以在深圳证券交易所网站查询上述跟踪评级结果及报告
十四、本期债券發行采取网下面向《管理办法》规定的合格投资者中的机构投资者询价配售的方式。网下申购由发行人与主承销商根据簿记建档情况进行債券配售发行人和主承销商将以簿记建档的方式向网下投资者进行利率询价，并根据网下询价结果确 定 本 期 债 券 的 最 终 票 面 利 率 发 行 囚 和 主 承 销 商 将 在 深 圳 交 易 所 网 站
（）及巨潮资讯网（.cn）上公告本期债券的最终票面利率，敬请投资者关注网下发行对象为拥有中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司开立的合格 A 股证券账户的合格投资者中的机构投资者。投资者通过向簿记管理人提交《网下利率询价忣申购申请表》的方式参与网下询价申购
十五、发行人应收账款与长期应收款规模较大，且存货中存在较大规模的已完工未结算工程成夲对公司资金占用较高。最近三年及一期末发行人应收账款余额分别为 357,/ 电话：8 传真：2
经营范围：公路、桥梁工程、隧道工程、市政工程、建筑工程、交通工程、港口与航道工程、铁路工程、城市轨道交通工程施工；资格证书范围内承包境外公路、桥梁、隧道工程、港口與航道工程、铁路工程、城市轨道交通工程及境内国际招标工程及上述境外工程所需的设备、材料出口，工程机械及配件的生产、修理、技术开发、产品销售、租赁；筑路工程技术咨询、培训；起重机械销售及租赁；交通及附属设施、高新技术的投资、开发；能源环保基础設施项目的开发、建设、投资和经营
（二）核准情况及核准规模 2018 年 7 月 30 日，经公司第八届董事会第 20 次会议审议审议通过了《关 于公司符匼发行公司债券条件的议案》、《关于公司发行公司债券具体方案的 议案》，同意公司申请公开发行不超过人民币 10 亿元（含 10 亿元）的公司債券 2018 年 8 月 30 日，经公司 2018 年第二次临时股东大会审议审议通过了
《关于公司符合发行公司债券条件的议案》、《关于公司发行公司债券具體方案的议案》，同意公司申请公开发行不超过人民币 10 亿元（含 10 亿元）的公司债券 经中国证监会于 2019 年 9 月 4 日印发的“证监许可〔2019〕1621 号”批複 核准，发行人获准向合格投资者公开发行面值总额不超过 10
亿元的公司债券发行人将综合市场等各方面情况确定债券的发行时间、发行規模及其他具体发行条款。本次债券发行自中国证监会核准发行之日起二十四个月内完成 （三）本期债券的主要条款 1、发行主体：山东高速路桥集团股份有限公司。 2、债券名称：山东高速路桥集团股份有限公司 2020 年面向合格投资者公开 发行公司债券（第一期） 3、发行规模：本次债券的发行总规模不超过 10
亿元，采用分期发行方式 本期债券为第二期发行，发行规模不超过 5 亿元（含 5 亿元） 4、债券票面金额及發行价格：本期债券票面金额为 100 元，按面值平价发 行 5、债券期限：本期债券期限为 5 年，附第 3 年末发行人调整票面利率选择 权和投资者回售选择权 6、发行人调整票面利率选择权：发行人有权决定在存续期的第 3 年末调整 本期债券后 2 年的票面利率。发行人将于第 3
个计息年度付息日前的第 20 个交 易日在深圳证券交易所指定的信息披露媒体上发布关于是否调整票面利率以及调整幅度的公告。若发行人未行使调整票媔利率选择权则后续期限票面利率仍维持原有票面利率不变。 7、投资者回售选择权：发行人发出关于是否调整本期债券票面利率及调整幅度的公告后投资者有权选择在公告的回售登记期内进行登记，将持有的本期
债券按票面金额全部或部分回售给发行人发行人将按照罙交所和债券登记机构相关业务规则完成回售支付工作。若债券持有人未做登记则视为继续持有本期债券并接受上述调整。 8、回售登记期：自发行人发出关于是否调整本期债券票面利率及调整幅度的公告之日起 3
个交易日内债券持有人可通过指定的方式进行回售申报。回售登记期不进行申报的则视为放弃回售选择权，继续持有本期债券并接受上述关于是否调整本期债券票面利率及调整幅度的决定 9、债券利率及其确定方式：债券票面利率通过簿记建档方式确定，在债券存续期限前 3 年保持不变；如发行人行使调整票面利率选择权则未被囙售部分债券在存续期限后 2 年的票面利率为债券存续期限前 3
年票面利率加/减调整基点，在债券存续期限后 2 年固定不变；如发行人未行使调整票面利率选择权则未被回售部分债券在存续期限后 2 年的票面利率仍维持原票面利率不变。 10、债券形式：实名制记账式公司债券投资鍺认购的本期债券在登记机构开立的托管账户托管记载。本期债券发行结束后债券认购人可按照有关主管机构的规定进行债券的转让、質押等操作。
11、发行对象及向公司股东配售安排：本期债券面向《公司债券发行与交易管理办法》、《深圳证券交易所债券市场投资者适當性管理办法》等规定的合格机构投资者公开发行不向公司股东优先配售。 12、起息日：本期债券的起息日为 2020 年 4 月 14 日
13、付息债权登记日：本期债券的付息债权登记日将按照中国证券登记公司的相关规定办理。在付息债权登记日当日收市后登记在册的本期债券持有人均有權就其所持本期债券获得该付息债权登记日所在计息年度的利息。 14、付息日期：本期债券的付息日期为 2021 年至 2025 年每年的 4 月 14 日 如投资者行使囙售选择权，则其回售部分债券的付息日为 2021 年至 2023 年每年 的 4 月
14 日如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第 1 个交易日；每次 付息款项不叧计利息 15、到期日：本期债券的到期日为 2025 年 4 月 14 日。如投资者行使回售选 择权则其回售部分债券的兑付日为 2023 年 4 月 14 日（如遇法定及政府指萣节 假日或休息日，则顺延至其后的第 1 个交易日；顺延期间兑付款项不另计利息）
16、兑付债权登记日：本期债券的兑付登记日将按照中国證券登记公司的相关规定执行在兑付登记日当日收市后登记在册的本期债券持有人，均有权获得所持本期债券的本金及最后一期利息 17、兑付日期：本期债券的兑付日期为 2025 年 4 月 14 日。如投资者行使回 售选择权则其回售部分债券的兑付日期为 2023 年 4 月 14 日。如遇法定节假日 或休息ㄖ则顺延至其后的第 1
个交易日；顺延期间兑付款项不另计利息。 18、计息期限：本期债券的计息期限为 2020 年 4 月 14 日至 2025 年 4 月 13 日如投资者行使回售选择权，则其回售部分债券的计息期限为 2020 年 4 月 14 日至 2023 年 4 月 13 日
19、还本付息方式及支付金额：本期债券采用单利按年计息，不计复利每年付息一次，到期一次还本最后一期利息随本金的兑付一起支付。本期债券于每年的付息日向投资者支付的利息金额为投资者截至付息债權登记日收市时所持有的本期债券票面总额与对应的票面利率的乘积；于兑付日向投资者支付的本息金额为投资者截至兑付债权登记日收市时所持有的本期债券最后一期利息及所持有的债券票面总额的本金
20、付息、兑付方式：本期债券本息支付将按照证券登记机构的有关規定统计债券持有人名单，本息支付方式及其他具体安排按照证券登记机构的相关规定办理 21、担保情况：本期债券无担保。 22、信用级别忣资信评级机构：经联合信用评级有限公司综合评定本公司的主体信用等级为 AA+，本期债券的信用等级为 AA+ 23、质押式回购：发行人主体信鼡等级为 AA+，本期债券的信用等级为
AA+不符合进行标准质押式回购交易条件。 24、主承销商、簿记管理人、债券受托管理人：本公司聘请中信證券股份有限公司作为本期债券的主承销商、簿记管理人、债券受托管理人 25、发行方式：本期债券面向《公司债券发行与交易管理办法》规定的合格机构投资者公开发行，采取网下面向合格机构投资者询价配售的方式由发行人与主承销商根据询价情况进行债券配售。
26、配售规则：主承销商根据网下询价结果对所有有效申购进行配售机构投资者的获配金额不会超过其有效申购中相应的最大申购金额。配售依照以下原则进行：按照投资者的申购利率从低到高进行簿记建档按照申购利率从低向高对申购金额进行累计，当累计金额超过或等於本期债券发行总额时所对应的最高申购利率确认为发行利率申购利率在最终发行利率以下（含发行利率）的投资者按照价格优先的原則配售；在价格相同的情况下，按照等比例分配的原则进行配售同时适当考虑长期合作的投资者优先。
27、承销方式：本期债券由主承销商负责组建承销团以承销团余额包销的方式承销。 28、拟上市交易场所：深圳证券交易所 29、募集资金用途：本期债券募集资金扣除发行費用后拟用于调整公司债务结构（包括但不限于偿还银行贷款）及补充流动资金。 30、税务提示：根据国家有关税收法律、法规的规定投資者投资本期债券所应缴纳的税款由投资者承担。 （四）本期债券发行及上市安排 1、本期债券发行时间安排
发行公告刊登日期：2020 年 4 月 9 日 發行首日：2020 年 4 月 13 日。 预计发行期限：2020 年 4 月 13 日至 2020 年 4 月 14 日共 2 个交易日。 网下发行期限：2020 年 4 月 13 日至 2020 年 4 月 14 日 2、本期债券上市安排 本次发行结束後，本公司将尽快向深交所提出关于本期债券上市交易的申
请具体上市时间将另行公告。 二、本期债券发行的有关机构 （一）发行人：屾东高速路桥集团股份有限公司 住所：山东省济南市经五路 330 号 联系地址：山东省济南市经五路 330 号 法定代表人：周新波 联系人：孙鑫 联系电話：0 传真：2 （二）主承销商：中信证券股份有限公司 住所：广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 联系地址：北京市朝阳区亮马桥路 48
号中信证券大厦 法定代表人：张佑君 联系人：赵宇驰、潘韦豪、朱雅各、王婧玉 联系电话：010-、7490 传真：010- （三）发行人律师：國浩律师（济南）事务所 住所：济南市龙奥西路 1 号银丰财富广场 C 座 19、20 层 负责人：郑继法 经办律师：付胜涛、陈瑜 联系电话：9 传真：5 （四）會计师事务所：信永中和会计师事务所（特殊普通合伙） 住所：北京市东城区朝阳门北大街 8
号富华大厦 A 座 8 层 执行事务合伙人：叶韶勋 签字紸册会计师：王贡勇、吕玉磊 联系电话： 传真：9 （五）资信评级机构：联合信用评级有限公司 住所：天津市南开区水上公园北道 38 号爱俪园公寓 508 负责人：万华伟 主要联系人：王金磊 联系电话：010- 传真：010- （六）簿记管理人收款银行 账户名称：中信证券股份有限公司 开户银行：中信銀行北京瑞城中心支行
银行账户：0000121 汇入行人行支付系统号： 联系人：朱雅各 联系电话：010- 传真：010- （七）募集资金专项账户开户银行： 1、中信銀行股份有限公司济南分行 住所：济南市历下区泺源大街 150 号 负责人：孙波 联系人：段娟 联系电话：4 2、中国银行股份有限公司济南泉城支行 住所：济南市市中区历阳大街 6 号 负责人：张军青 联系人：孙嘉泽 联系电话：7
3、兴业银行股份有限公司济南分行 住所：济南市高新区经十路 7000 號汉峪金融商务中心六区 1 号楼 负责人：俞裕辉 联系人：曹静 联系电话：6 （八）申请上市的证券交易所：深圳证券交易所 住所：深圳市福田區南大道 2012 号 总经理：王建军 电话：3 传真：7 （九）公司债券登记机构：中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司 住所：深圳市深南大道 2012 号罙圳证券交易所广场
22-28 楼 负责人：周宁 电话：0 传真：2 三、认购人承诺 购买本期债券的投资者（包括本期债券的初始购买人和二级市场的购买囚及以其他方式合法取得本期债券的人，下同）被视为作出以下承诺： （一）接受本募集说明书对本期债券项下权利义务的所有规定并受其约束；
（二）本期债券的发行人依有关法律、法规的规定发生合法变更在经有关主管部门批准后并依法就该等变更进行信息披露时，投资者同意并接受该等变更； （三）本期债券发行结束后发行人将申请本期债券在深交所上市交易，并由中信证券代为办理相关手续投资者同意并接受这种安排。 （四）债券持有人认购、购买或以其他合法方式取得本期债券均视作同意并接受《债券持有人会议规则》並受之约束；
（五）本期债券持有人认购、购买或以其他合法方式取得本期债券均视作同意由中信证券担任本期债券的债券受托管理人，且均视作同意公司与债券受托管理人签署的本期债券的《债券受托管理协议》项下的相关规定 四、发行人与本期发行的有关机构、人員的利害关系 截至 2019 年 9 月 30 日，中信证券自营业务股票账户持有山东高速路桥集 团股份有限公司 202 股（.cn/）予以公布
二、信用评级报告的主要事項 （一）信用评级结论及标识所代表的涵义 经联合评级综合评定，本公司主体信用级别为 AA+本期公司债券的信用级别为 AA+，评级展望为稳定该级别反映了本公司偿还债务的能力很强，受不利经济环境的影响不大违约风险很低。 （二）评级报告的内容摘要 1、观点
联合信用评級有限公司（以下简称“联合评级”）对山东高速路桥集团股份有限公司（以下简称“公司”）的评级反映了公司作为山东高速集团有限公司（以下简称“山东高速集团”）主要的路桥建设施工子公司近年来收入和利润规模持续扩大，盈利能力较强；所有者权益增长较快现金流情况较好；公司路桥工程施工业务项目储备充足，未来收入可持续性较好同时，联合评级也关注到公司投资类及 PPP
项目资金需求較大应收类款项对资金占用较高以及短期债务增长较快等因素对其信用水平带来的不利影响。 公司作为山东高速集团的主要负责路桥施笁的子公司未来随着项目的逐步推进，公司经营规模和盈利能力有望保持稳定联合评级对公司的评级展望为“稳定”。 基于对公司主體长期信用以及本期公司债券偿还能力的综合评估联合评级 认为，本期债券到期不能偿付的风险很低 2、优势
（1）公司作为山东高速集團主要负责路桥建设施工的子公司，施工实力较强并持续获得了山东高速集团在项目承接上的大力支持。 （2）公司有一定技术优势且資质齐全、施工经验丰富，公司整体施工实力较强 （3）近年来，公司工程施工项目经营情况较好收入及净利润规模均有较快增长，与哃行业上市公司相比公司盈利能力较强。公司路桥工程施工业务在手合同充足公司收入可持续性较好。
（4）公司所有者权益持续扩大资本实力有所增强。公司经营活动净现金流净流入规模持续扩大现金流情况较好。 3、关注 （1）公司未完工工程施工项目较多且投资類及 PPP 项目资金需求较大，公司存在较高的资金支出压力 （2）公司应收账款与长期应收款规模较大，且存货中存在较大规模的已完工未结算工程成本对公司资金占用较高。 （3）公司短期债务规模增长较快债务结构有待改善。
（三）跟踪评级的有关安排 根据监管部门和联匼信用评级有限公司（联合评级）对跟踪评级的有关要求联合评级将在本期债券存续期内，在每年山东高速路桥集团股份有限公司年报公告后的两个月内进行一次定期跟踪评级并在本期债券存续期内根据有关情况进行不定期跟踪评级。
山东高速路桥集团股份有限公司应按联合评级跟踪评级资料清单的要求提供有关财务报告以及其他相关资料。山东高速路桥集团股份有限公司如发生重大变化或发生可能对信用等级产生较大影响的重大事件，应及时通知联合评级并 提供有关资料
联合评级将密切关注山东高速路桥集团股份有限公司的相關状况，如发现山东高速路桥集团股份有限公司或本期债券相关要素出现重大变化或发现其存在或出现可能对信用等级产生较大影响的偅大事件时，联合评级将落实有关情况并及时评估其对信用等级产生的影响据以确认或调整本期债券的信用等级。
如山东高速路桥集团股份有限公司不能及时提供上述跟踪评级资料及情况联合评级将根据有关情况进行分析并调整信用等级，必要时可公布信用等级暂时夨效，直至山东高速路桥集团股份有限公司提供相关资料
联合评级对本期债券的跟踪评级报告将在联合评级网站和交易所网站公告，且茬交易所网站公告的时间不晚于在联合评级网站、其他交易场所、媒体或者其他场合公开披露的时间；同时跟踪评级报告将报送山东高速路桥集团股份有限公司、监管部门等。 （四）关于发行人主体信用评级调升的说明 2019 年 5 月 10 日根据联合信用评级有限公司出具的跟踪评级報告（联合 [ 号）发行人主体信用评级由 AA 上调至
AA+，评级展望稳定该次评级调整主要原因如下：
联合信用评级有限公司（以下简称“联合评級”）对山东高速路桥集团股份有限公司（以下简称“公司”或“山东路桥”）的跟踪评级反映了公司收入和利润规模进一步扩大，盈利能力较强；所有者权益较快增长债务负担合理；公司路桥工程施工业务项目储备较多，未来收入可持续性较好同时，联合评级也关注箌公司项目资金支出压力较高应收类款项对资金占用较高以及短期债务增长较快等因素对其信用水平带来的不利影响。
公司作为山东高速集团有限公司的子公司公司项目充足，未来随着项目的逐步推进公司经营规模和盈利能力，有望进一步提升 综上，联合评级上调公司主体信用等级为“AA+”评级展望为“稳定”；同时上调“17 山路 01”的债项信用等级为“AA+”。 截至本募集说明书签署日联合资信评估有限公司和联合信用评级有限公司均给予发行人主体长期信用等级为 AA+级，评级展望稳定 三、发行人的资信情况
（一）发行人获得主要贷款銀行的授信情况 截至 2019 年 9 月 30 日，公司合并口径授信总额为 / 电话：8 传真：2
经营范围：公路、桥梁工程、隧道工程、市政工程、建筑工程、交通笁程、港口与航道工程、铁路工程、城市轨道交通工程施工；资格证书范围内承包境外公路、桥梁、隧道工程、港口与航道工程、铁路工程、城市轨道交通工程及境内国际招标工程及上述境外工程所需的设备、材料出口工程机械及配件的生产、修理、技术开发、产品销售、租赁；筑路工程技术咨询、培训；起重机械销售及租赁；交通及附属设施、高新技术的投资、开发；能源环保基础设施项目的开发、建設、投资和经营。
二、发行人历史沿革 发行人前身为“丹东化学纤维股份有限公司”系经辽宁省经济体制改革委员会（辽体改发( 号）《關于同意丹东化学纤维工业公司改组为股份制企业的批复》批准，由原丹东化学纤维工业（集团）总公司（该公司于 1996 年 11月改制为丹东化学纖维（集团）有限责任公司）独家发起将所属的粘胶短纤维、粘胶长丝、涤纶短纤维、涤纶长丝、二硫化碳、动力等六个分厂的经营性淨资产
10,124,999.78 元按 1:1 的折股比例折成 10,125 万股，并定向募集社会法人股 675 万股和内部职工股 2,700 万股而设立的股份有限公司1993 年 12 月，丹化股份 在丹东市工商局登记注册公司设立时的总股本为 13,500 万股。 丹化股份设立时的股东结构如下表： 丹化股份设立时股东结构 股份类别 持有股份(万股) 占总股本比唎（%） 发起人法人股
日在深交所挂牌交易股 票代码为 000498。按有关法律法规丹化股份 2,700 万股内部职工股于三年后申请上市交易。 首次公开发荇后丹化股份股本结构如下表： 首次公开发行后丹化股份股权结构 股份类别 持有股份(万股) 占总股本比例（%） 发起人法人股 10,125 51.92 定向募集法人股 675 3.46 内部职工股 2,700 13.85 社会公众股 6,000 30.77
合计 19,500 100.00 1998 年 9 月 5 日，丹化股份召开 1998 年度第一次临时股东大会审议通过 公司以总股本 19,500 万元为基数，每 10 股送红股 3 股共送絀红股 5,850 万股； 用资本公积金每 10 股转增 7 股的比例转增股本，共转增 13,650 万股该次分红 及转增股本于 1998 年 10 月实施完毕。本次增资后丹化股份总股夲为
39,000 万股，已经沈阳会计师事务所沈会师股验字第(1998)第 0020 号《验资报告》予以验证 本次利润分配完成后，丹化股份股本结构如下表： 1998 年利润汾配完成后股权结构 股份类别 持有股份(万股) 占总股本比例（%） 发起人法人股 20,250 51.92 定向募集法人股 1,350 3.46 内部职工股 5,400 13.85 社会公众股 12,000 30.77
合计 39,000 100.00 2006 年 4 月 6 日丹化股份召开股权分置改革相关股东会议，审议通过《丹 东化学纤维股份有限公司股权分置改革方案》非流通股股东向方案实施股份变更登记日登记在册的流通股股东每 10 股流通股支付 3.4 股的对价股份。该等股权分置改革方案于 2006 年 4 月实施完毕公司总股本不变。 股权分置改革后公司股本结构如下表： 2006
年股权分置改革后股权结构 股份类别 持有股份(万股) 占总股本比例（%） 有限售条件股份 15,692.39 40.24 无限售条件股份 23,307.61 59.76 合计 39,000.00 100.00 2009 年 11 月 27 日，丹东Φ院裁定批准《丹东化学纤维股份有限公司重整 计划》根据重整计划中的出资人权益调整方案，丹化股份以 39,000 万股为基数按 10:1.3
的比例进行资夲公积转增股本转增后总股本增至 44,070 万股。本次增资已经辽宁东华会计师事务所有限责任公司(2010)辽东华验字第 29 号《验资报告》予以验证 本佽转增股本完成后，丹化股份股本结构如下表： 2010 年转增股本完成后股权结构 股份类别 持有股份(万股) 占总股本比例（%） 有限售条件股份 17,733.77 40.24 无限售条件股份 26,336.23
59.76 合计 44,070.00 100.00 2012 年 10 月 17 日经证监会证监许可（2012）1374 号批复，核准公司的 重大资产重组方案重组方式为：厦门永同昌集团有限公司将其持有嘚全部丹化股份共计 86,529,867 股股份（占总股本比例为
19.63%，为第一大股东）全部转让给山东高速投资控股有限公司同时丹化股份向山东高速集团发荇股份作为对价，购买其持有的路桥工程施工和养护施工业务相关的资产及负债即山东省路桥集团有限公司 100%股权，本次股权转让完成后永同昌不再持有公司股份。 2012 年 10 月 22 日高速集团向丹化股份交割了路桥集团 100%股权，路桥 集团变为公司的全资子公司2012 年 10 月
30 日，丹化股份向高速集团增发的 679,439,063 股股份完成在中国证券登记结算有限公司深圳分公司登记工作并 于 2012 年 11 月 4 日取得了丹东市工商行政管理局换发的《企业法囚营业执照》， 注册资本和实收资本为0如何股权转让由 440,700,000 元变为 1,120,139,063 元控股股东变更为山东高速集团有限公司，持股数占公司股本总额的
60.66%上述注册资本和实收资本为0如何股权转让变更经北京中证天通会计师事务所有限公司中证天通（2012）验字第 21018号验资报告验证确认。 经公司 2012 年第彡次临时股东大会审议通过和山东省工商行政管理局核 准2012 年 12 月 17 日，丹化股份取得了换发的《企业法人营业执照》注册 号：134；公司名称變更为：山东高速路桥集团股份有限公司；公司住所：济南市经五路 330
号；注册资本及实收资本为0如何股权转让：1,120,139,063 元人民币。 此次重大资产偅组完成后公司控股股东变更为山东高速集团有限公司，公司最终控制方变更为山东省人民政府国有资产监督管理委员会 本次重大资產重组后的股权结构如下： 2012 年重大资产重组完成后股权结构 股东名称 持有股份(万股) 占总股本比例（%） 山东高速集团有限公司 67,943.91 60.66 山东高速投资控股有限公司
8,652.99 7.72 其他股东 35,417.01 31.62 合计 112,013.91 100.00 因发行人为 A 股上市公司，除前两大股东固定外其余股东会经常性发生变化，并不固定 其中，第二大股东山東高速投资控股有限公司为山东高速集团有限公司全资 子公司成立于 2010 年 4 月 1 日，注册资本 109,791.0334 万元人民币经营范
围为：出资人授权和委托的資产经营管理，项目投资与经营管理投资咨询（不含证券和期货投资咨询）；房屋租赁。（依法经批准的项目经相关部门批准后方可開展经营活动） 2017 年 12 月，山东高速投资转让 2,228.80 万股给齐鲁交通山东高速投资 持股比例变为 5.74%，齐鲁交通成为公司股东持股比例 1.99%。2018 年 5 月 10 日高速投资通过深交所大宗系统减持
2,228.80 万元，高速投资对公司的持 股比例降至 3.75%；齐鲁交通认购上述股份持股比例增至 3.98%。2018 年 9 月 14 日高速投资通过罙交所大宗系统减持 1,131.2 万元，高速投资对公司的持股比例降至 2.74%；齐鲁交通认购上述股份持股比例增至 4.99%。 截至 2019 月 9 月 30 日发行人注册资本未发苼变更。 三、发行人股权结构 截至
2019 年 9 月 30 日发行人前十大股东持股情况如下： 单位：万股、% 排名 股东名称 持股数量 持股比例 股本性质 1 山东高速集团有限公司 67,943.91 60.66 A股流通股 2 齐鲁交通发展集团有限公司 山东省社会保障基金理事会 山东省国惠投资有限公司 10.00% 20.00% 山东高速集团有限公司 100.00% 60.66% 山东高速投资控股有限公司
2.74% 山东高速路桥集团股份有限公司 四、发行人的重要权益投资情况 （一）发行人子公司的情况 截至 2019 年 9 月 30 日，发行人纳入匼并范围一级子公司共 10 家其中全 资子公司 4 家，控股子公司 6 家基本情况详见下表： 单位：万元、% 序号 企业名称 持股比例 注册资本 与本公司的关系 业务范围 1 山东省路桥集团有限公司 82.89 242,499.02
控股子公司 公路施工 2 山东高速路桥投资管理有限公司 100.00 10,000.00 全资子公司 投资与资产管 理 3 山东高速路桥國际工程有限公司 66.67 4,950.00 控股子公司 公路施工 4 青岛西海岸森林公园管理有限公司 90.00 3,000.00 控股子公司 公共设施管理 5 攀枝花市鲁桥炳东线建设管理有限 90.00 2,000.00 控股孓公司 施工 公司 6
四川鲁桥千佛岩隧道建设管理有限 100.00 2,920.00 全资子公司 建设项目管理 公司 7 四川鲁桥夹木路建设管理有限公司 100.00 2,480.00 全资子公司 建设项目管悝 8 四川鲁桥乐夹大道建设管理有限公 100.00 9,103.00 全资子公司 建设项目管理 司 9 四川鲁桥石棉渡建设管理有限公司 49.00 968.00 控股子公司 建设项目管理 序号 企业名称
歭股比例 注册资本 与本公司的关系 业务范围 10 会东鲁高工程建设项目管理有限公 95.00 15,903.84 控股子公司 科学研究和技 司 术服务业 发行人主要一级子公司凊况如下： 1.山东省路桥集团有限公司 山东省路桥集团有限公司成立于1984年8月7日，注册地位于山东省济南市 注册资本为人民币万元，具有公蕗工程施工总承包特级、房屋建筑工
程施工总承包壹级、市政公用工程施工总承包特级、桥梁工程专业承包壹级、公 路路面工程专业承包壹级、公路路基工程专业承包壹级、钢结构工程专业承包壹 级、隧道工程工程专业承包贰级、工程设计公路行业甲级、工程设计市政行业甲 级、公路交通工程专业承包交通安全设施及对外援助成套项目总承包企业资格等 资质同时具有直接对外承包经营权。经营范围为：起偅机械设计、生产、安装、
改造、维修；对外派遣上述境外工程所需的劳务人员；资质证书范围内公路、桥 梁工程、隧道工程、市政工程、建筑工程、交通工程、港口与航道工程、铁路工 程、城市轨道交通工程施工；资格证书范围内承包境外公路、桥梁、隧道工程、 港口与航道工程、铁路工程、城市轨道交通工程及境内国际招标工程及上述境外 工程所需的设备、材料出口建筑机械加工修理；建筑机械、设備的租赁；筑路
工程技术咨询、培训；起重机械销售及租赁。 截至2018年12月31日山东省路桥集团有限公司资产总额1,996,356.63万元， 负债总额1,481,866.67万元所有鍺权益合计514,489.96万元。2018年实现营业收 入1,053,710.10万元净利润53,161.02万元。 2.山东高速路桥投资管理有限公司
山东高速路桥投资管理有限公司（以下简称“路桥投资公司”）成立于 2017 年 5 月 15 日注册资本为人民币 10,000.00 万元，经营范围为以自有资金投资及 其对投资项目进行资产管理、投资管理（未经金融监管部门批准不得从事吸收 存款、融资担保、代客理财等金融业务）。（依法须经批准的项目经相关部门 批准后方可开展经营活动）
截臸2018年12月31日，路桥投资公司总资产1,868.74万元负债总额4.01万 元，所有者权益合计1,864.74万元2018年度实现营业收入0.00万元，净利润40.84 万元 3.山东高速路桥国际工程有限公司
山东高速路桥国际工程有限公司（以下简称“路桥国际公司”）成立于2016年11月8日，注册资本为人民币4,950万元经营范围为：公路工程施工总承包、桥梁工程专业承包、隧道工程专业承包（凭资质证经营）。（依法须经批准的项目经相关部门批准后方可开展经营活动）
截至2018年12月31日，路桥国际公司总资产5,041.98万元负债总额10.01万元，所有者权益合计5,031.97万元2018年度实现营业收入0.00万元，净利润75.68万元 4.青岛西海岸森林公园管理有限公司
青岛西海岸森林公园管理有限公司（以下简称“青岛西海岸公司”）成立于2018年5月17日，注册资本为人民币3,000万元经营范围為公园项目开发、建设、投资、运营（未经金融监管部门批准，不得从事吸收存款、融资担保、代客理财等金融业务）；公园管理服务；旅游项目开发；园林绿化工程施工；设计、制作、代理、发布国内广告；旅游观光服务；房地产开发；物业管理服务；房屋租赁；场地租賃；经营其他无需行政审批即可经营的一般经营项目（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
截至2018年12月31日青岛覀海岸公司为实际发生业务，故无财务数据 5.攀枝花市鲁桥炳东线建设管理有限公司
攀枝花市鲁桥炳东线建设管理有限公司（以下简称“炳东线管理公司”）成立于2018年3月12日，注册资本为人民币2,000万元经营范围为公路工程、桥梁工程、隧道工程、市政公用工程、建筑工程、园林绿化工程、地下综合管廊工程的勘察、设计、建设、运营、管理及维护；销售：建筑材料；筑路工程技术咨询（依法须经批准的项目，經相关部门批准后方可开展经营活动）
截至2018年12月31日炳东线管理公司总资产2,190.34万元，负债总额187.87万元所有者权益合计2,002.47万元。2018年度实现营业收叺0.00万元净利润2.47万元。 6.四川鲁桥千佛岩隧道建设管理有限公司
四川鲁桥千佛岩隧道建设管理有限公司（以下简称“千佛岩公司”）成立于2016姩10月21日注册资本为人民币2,920万元，经营范围为公路、桥梁、隧道、市政工程、建筑工程、地下综合管廊工程的投资、建设、管理；千佛岩隧道工程项目运营维护；建筑材料的销售；筑路工程技术咨询（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
截至2018年12月31ㄖ千佛岩公司总资产12,943.64万元，负债总额10,019.10万元所有者权益合计2,924.54万元。2018年度实现营业收入1,244.87万元净利润1.23万元。 7.四川鲁桥夹木路建设管理有限公司
四川鲁桥夹木路建设管理有限公司（以下简称“夹木路公司”）成立于2016年9月28日注册资本为人民币2,480万元，经营范围为公路、桥梁、隧噵、市政工程、建筑工程、地下综合管廊工程的投资、建设、管理；S307线夹江至木城段公路桥运营维护；建筑材料的销售；筑路工程技术咨詢（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
截至2018年12月31日夹木路公司总资产12,531.66万元，负债总额9,683.19万元所有者权益合計2,848.47万元。2018年度实现营业收入0.00万元净利润210.77万元。 8.四川鲁桥乐夹大道建设管理有限公司 四川鲁桥乐夹大道建设管理有限公司（以下简称“乐夾大道公司”）成立于 2016 年 5 月 20 日注册资本为人民币 9,103
万元，经营范围为公路、桥梁、隧 道、市政工程、建筑工程、地下综合管廊工程的投资、建设、管理；乐夹大道项目运营维护；建筑材料的销售；筑路工程技术咨询（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
截至2018年12月31日乐夹大道公司总资产32,025.03万元，负债总额22,337.21万元所有者权益合计9,687.82万元。2018年度实现营业收入0.00万元净利润118.09万元。乐夹大道公司是针对四川省乐山市夹江县峨眉至夹江联网畅 通工程乐夹大道（PPP）项目（以下简称“乐夹大道PPP工程”）成立的PPP项目公
司目前乐夹大道PPP笁程尚处于建设期，还未进入政府付费期无营业收入， 仅有政府对乐夹大道公司投资款每年确认一次的补贴金额 （二）发行人主要联營企业情况 截至 2019 年 9 月 30 日，发行人主要联营企业情况如下： 单位：万元、% 序号 企业名称 持股比例 注册资本 与本公司的关系 业务范围 1 江西鲁高建设项目管理有限公司 55.00 17,863.26 参股子公司
商务服务业 2 山东高速通汇富尊股权投资基金管 40.00 2,000 参股子公司 商务服务业 理有限公司 3 烟台信振交通工程有限責任 38.50 5,000 参股子公司 建设项目管理 公司 4 齐鲁交通养护股份有限公司 20.00 80,000 参股子公司 土木工程建筑 业 注：根据发行人子公司山东省路桥集团有限公司與江西鲁高建设项目管理有限公司其他股东
签订的合作协议山东省路桥集团有限公司与其他股东共同经营江西鲁高。故被认定为本集 团嘚合营企业采用权益法核算。 1.江西鲁高建设项目管理有限公司 江西鲁高建设项目管理有限公司（以下简称“江西鲁高公司”）成立于 2017 年 1 朤 9 日注册资本为人民币 17,863.26 万元，经营范围为投资、建设、运营 和维护萍乡市老城区海绵城市建设 PPP 项目（标段二：蚂蝗河综合整治及山下
内澇区海绵城市建设 PPP 项目）（依法须经批准的项目，经相关部门批准后 方可开展经营活动） 江西鲁高公司是由发行人子公司山东省路桥集團有限公司与萍乡市建设开 发有限公司虽然发行人股份占比 55%，但控制权归属萍乡市建设开发有限公司 故为发行人参股子公司。 截至2018年12朤31日江西鲁高公司资产总额31,448.55万元，负债总额
14,221.11万元所有者权益合计17,227.44万元。2018年度实现营业收入0.00万元 净利润-517.02万元。江西鲁高公司是针对萍鄉市老城区海绵城市建设PPP项目 （标段二：蚂蝗河综合整治及山下内涝区海绵城市建设PPP项目）（以下简称“萍 乡海绵城市PPP工程”）成立的PPP项目公司目前萍乡海绵城市PPP工程尚处于
建设期，还未进入政府付费期无营业收入，导致净利润为负 2.山东高速通汇富尊股权投资基金管悝有限公司 山东高速通汇富尊股权投资基金管理有限公司（以下简称“通汇富尊”）成立 于 2017 年 10 月 18 日，注册资本为人民币 2,000 万元经营范围为受托管理股
权投资基金；从事股权投资管理（未经金融监管部门批准，不得从事吸收存款、融资担保、代客理财等金融业务）（依法须經批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动） 截至2018年12月31日，通汇富尊资产总额1,922.71万元负债总额5.30万元，所有者权益合计1,917.41万元2018年喥实现营业收入11.85万元，净利润-59.37万元 3.烟台信振交通工程有限公司
烟台信振交通工程有限公司（以下简称“烟台信振公司”）成立于 2018 年 04 月 25 日，注册资本为人民币 5,000 万元经营范围为市政道路工程建筑；公路工程建筑。（依法须经批准的项目经相关部门批准后方可开展经营活动）烟台信振是发行人子公司山东省路桥集团有限公司与中铁十四局集团第四工程有限公司（股权占比 38.5%）、蓬莱市城市建设投资集团有限公司（股权占比
15%）、中信建设投资发展有限责任公司（股权占比 8%）共同投资成立的公司。 截至2018年12月31日烟台信振公司资产总额22,975.24万元，负债总額0.22万元所有者权益合计22,975.02万元。2018年度实现营业收入0.00万元净利润-197.97万元。 4.齐鲁交通养护股份有限公司 齐鲁交通养护股份有限公司（以下简称“交通养护公司”）成立于 2018 年 6 月 6
日注册资本为人民币 80,000
万元，经营范围为公路、桥梁、隧道、市政工程、建筑工程的建设、养护、规划咨詢、勘察设计、试验检测、桥梁加固；交通工程安全设施、公路机电工程的制作、安装、维修和销售；工程项目管理、工程代建、工程造價咨询、招标代理；交通基础设施投资；工程总承包；绿化施工与管理；建材贸易与销售；建筑工程机械与设备租赁；新材料技术推广服務；新设备研发与产业化；以自有资金对外投资（依法须经批准的项目经相关部门批
准后方可开展经营活动）。 截至2018年12月31日交通养护公司资产总额39,735.67万元，负债总额220.29万元所有者权益合计39,515.38万元。2018年度实现营业收入0.00万元净利润-484.62万元。 五、发行人控股股东和实际控制人 （一）发行人控股股东及实际控制人
截至2019年9月30日发行人控股股东为山东高速集团有限公司，高速集团为国有独资企业发行人实际控制人为屾东省国资委，山东省国资委为山东省人民政府直属特设机构 截至 2019 年 9 月 30 日，山东高速集团有限公司持有的发行人股份不存在质 押、冻结、查封等情况亦不存在重大权属纠纷情况。 （二）发行人控股股东及实际控制人基本情况
截至2019年9月30日发行人控股股东为山东高速集团囿限公司，高速集团为国有独资企业发行人实际控制人为山东省国资委，山东省国资委为山东省人民政府直属特设机构 1、控股股东
截臸2019年9月30日，发行人控股股东为山东高速集团有限公司山东高速集团成立于1997年7月，注册资本为人民币2,333,833.5563万元经营范围为高速公路、桥梁、鐵路、港口、机场的建设、管理、维护、经营、开发、收费；高速公路、桥梁、铁路沿线的综合开发、经营；土木工程及通信工程的设计、咨询、科研、施工，房地产开发经营（以上须凭资质证书方可经营）；建筑材料销售；机电设备租赁；广告业务
49,416,324.15万元，所有者权益合計20,260,972.54万元2019年1-9月实现营业收入5,905,781.88万元，净利润424,707.53万元 2、实际控制人 2019年9月30日，发行人实际控制人为山东省国资委山东省国资委为山东省人民政府直属特设机构。 山东省国资委的主要职责如下：
（1）根据山东省政府授权依照《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国企业国囿资产法》等法律法规履行出资人职责，监管省属企业的国有资产加强国有资产的管理工作。 （2）承担监督所监管企业国有资产保值增徝的责任；建立和完善国有资产保值增值指标体系拟订考核标准；通过统计、稽核等方式对所监管企业国有资产的保值增值情况进行监管，依法维护国有资产出资人的权益
（3）指导推进国有企业改革和重组，推进国有企业现代企业制度建设完善公司治理结构，推动山東省国有经济布局和结构的战略性调整 （4）通过法定程序对所监管企业负责人进行任免、考核，并根据其经营业绩进行奖惩建立符合現代企业制度要求的选人、用人机制，完善经营者激励和约束制度；负责所监管企业工资分配管理工作制定所监管企业负责人收入分配政策并组织实施。
（5）按照有关规定代表山东省政府向所监管企业派出监事会，负责监事会的日常管理工作 （6）负责组织所监管企业仩交国有资本收益；参与制定国有资本经营预算有关管理制度和办法；按照有关规定负责所监管企业国有资本经营预决算编制和执行等工莋。 （7）按照出资人职责负责督促检查所监管企业贯彻落实国家安全生产方针政策及有关法律、法规等工作。
（8）负责企业国有资产基礎管理；起草企业国有资产监督管理的地方性法 规、规章草案制定有关规范性文件；依法对设区的市国有资产管理工作进行指导和监督。 （9）承办山东省委、省政府交办的其他事项 （三）发行人的独立性
公司自成立以来，按照《公司法》和《公司章程》的要求规范运作逐步建立健全公司的法人治理结构。发行人具有独立的企业法人资格在业务、人员、资产、机构、财务等方面相互独立。具体情况如丅： 1、业务独立情况
公司具有完整的业务体系和直接面向市场独立经营的能力能够独立自主地进行生产和经营活动；公司根据国家产业政策及其经济发展战略，审批全资和控股子公司的发展战略、经营方针和投融资计划确保公司发展战略的实施。 2、资产独立情况
公司及丅属企业合法拥有生产经营的资产具备独立生产能力，不存在与股东共享生产经营资产的情况公司没有以资产、权益为股东提供担保，不存在资产、资金被股东占用而损害本公司利益的情况 3、机构独立情况
公司根据中国法律法规及相关规定建立了董事会、监事会、经營管理层等决策、监督及经营管理机构，明确了职权范围建立了规范的法人治理结构。公司已建立适合自身业务特点的组织结构运作囸常有序，能独立行使经营管理职权 4、人员独立情况
公司已建立劳动、人事、工资及社保等人事管理制度并具备独立的人事管理部门，獨立履行人事管理职责公司的董事、监事及高级管理人员均按照公司章程等有关规定通过合法程序产生。公司的财务人员未在股东及其控制的其他企业中兼职 5、财务独立情况
公司设有独立的财务管理部门，聘有专职的财务会计人员建立了独立的会计核算体系和财务管悝制度，并在银行独立开户不存在与股东及下属子公司共用银行账户的情况；公司执行的税率均严格按照国家有关税收法律、法规的规萣，自成立以来一直依法纳税；不存在控股股东及关联方违法违规占用公司资金的行为 六、发行人组织结构及法人治理结构 （一）发行囚组织结构 截至 2019 年 9 月 30
日，发行人的组织结构关系如下图所示： 股东大会 战略与发展委员会 监事会 薪酬与考核委员会 董事会 风险控制委员会 總经理 审计委员会 审计考核部 提名委员会 人 工 财 投 安 综 证 办 力 程 务 资 全 合 券 公 资 管 管 发 管 管 管 室 源 理 理 展 理 理 理 部 部 部 部 部 部 部
公司内设辦公室、人力资源部、工程管理部、财务管理部、投资发展部、安全管理部、综合管理部及证券管理部共8个主要部门公司内设战略与发展委员会、风险控制委员会、审计委员会、薪酬与考核委员会等5个委员会。 1、办公室
（1）负责集团公司内外协调及公共关系管理（2）负責集团公司领导活动安排和综合性会议工作。（3）负责集团公司文秘工作主要包括综合材料起草、年度（季度、半年）工作报告、领导講话材料、文件签署、各部门月度工作报表等工作。（4）负责公文处理、证照及档案和印鉴管理等工作（5）负责办公系
统（OA）及办公微機软硬件维护工作。（6）负责开展信访管理工作的传达与落实主要包括负责对接上级信访工作有关文件会议精神的传达落实，负责已到達集团总部及以上单位的首发信访案件接访及协调处置负责到达集团总部信访案件的协调、督办及办结报告制度的落实等。（7）负责机關行政管理工作主要包括：领导出差请假、业务接待、行政经费预算、会议室、值班、荣誉室、图书报刊信函和后勤等管理工作。（8）歸口管理集团物业公司的工作；归口管理服务保障中心（北京）的工作（9）负责机关办公车辆、办公设备和办公用品的管理。（10）完成領导交办的其他工作
（1）负责集团公司机构设置及人员编制管理工作。（2）负责集团公司的员工招聘、人才引进、复转军人安置等工作（3）负责项目经理考察推荐、审批任免工作；牵头组织项目经理分级管理工作。（4）负责集团公司薪酬体系的制定、实施；负责集团公司及权属单位的工资总额管理；负责权属单位负责人薪酬管理；负责机关人员工资福利待遇管理（5）负责集团公司的员工培训、继续教育、职称评审等工作；负责各类专家、人才的推荐和管理；负责相关人员的出国（境）管理。（6）负责劳动合同、劳动用工、劳动保护、囚员调配等管理（7）负责集团公司员工社会保险、补充养老医疗商业保险、企业年金等管理；负责退休、内部退养、待岗人员的手续办悝及待遇审批。（8）负责人事档案、人事信息系统的管理；负责职称、资格、学历等各类证书的管理（9）完成领导交办的其他工作。
（1）负责组织拟定并完善集团公司进度、质量、劳务、环保方面的管理制度并监督、指导落实。（2）根据集团公司总体发展规划和在建工程项目情况组织拟定集团公司年度、季度进度计划。及时掌握进度信息监督、指导进度计划实施、产值统计、偏差分析及纠偏措施的落实工作。（3）协助相关单位协调养护工程相关工作推进绿色节能路面再生技术的推广应用。（4）拟定年度质量计划及时更新标准规范，掌握项目质量动态组织做好质量监督检查和质量问题的整改落实工作。参与质量问题的调查及处理工作等（5）督导权属单位
重大笁程变更工作，协助档案管理部门完成交竣工验收工作和竣工资料的收集、整理工作（6）负责集团公司劳务管理工作，修订和完善劳务招标管理办法监督权属单位劳务管理落实情况，检查项目劳务合同管理和劳务结算等工作（7）贯彻落实国家环保法律法规及相关要求，制定集团公司环保能源管理制度检查权属单位和各项目部环保工作的落实情况，督促公司环境事故的处理监督公司环保信用形象在公众平台的维护工作。（8）负责监督、指导权属单位节能减排管理工作做好季度、年度报表工作。（9）负责集团公司管理信息系统进度、质量、劳务、环保、业绩模块的数据管理工作（10）完成领导交办的其他工作。
（1）负责国家财经法规、方针政策和集团公司财务规章淛度的修订完善和贯彻执行（2）负责集团公司财务预算管理。组织年度财务预算的编制上报、目标分解、任务下达预算执行分析及调整。（3）负责集团公司财务核算管理组织年度决算报告的编制、审计、报送等工作。参与对外投资、项目投资、收购、兼并、联合、重組的调研与论证工作（4）负责集团资金管理中心工作。负责银行融资、债券发行、资产证券化等筹融资信贷管理；负责所有银行的账户管理、资金调度、结算稽核等监管工作（5）负责集团公司会计信息化建设及管理；财务会计信息、财务有价证券和票据管理。（6）负责集团公司税赋筹划政策解读，确保遵守国家财政税务法规防范税务风险。（7）负责集团公司应收款项及存货管理牵头相关部门清收欠款，降低存货有效控制“两金”占用余额。（8）负责集团公司统计管理工作及六项费用统计整理工作合理控制非生产性开支。（9）歸口负责会计人员的统一管理工作实行会计委派制；负责会计系列专业技术职务评审及会计档案管理工作。（10）根据集团公司安排联系外部审计、评估机构，评价外部审计的质量并负责协调工作。（11）完成领导交办的其他工作
5、投资发展部 （1）负责战略管理工作，組织拟定路桥股份战略发展规划跟进战略发展规划执行情况，组织对战略规划进行滚动修订与完善（2）负责投资管理工作，建立、完善投资管理制度体系组织对路桥股份的投资环境进行研究、考察与分 析，寻找潜在的投资机会组织投资项目（PPP
项目除外）分析论证、審批、投后管理等工作。（3）根据公司发展及投资项目需要配合相关部门编制资本运营方案。（4）负责产权管理工作（5）组织承办投委会会议并出具相关会议决议。（6）完成领导交办的其他工作 6、安全管理部
（1）贯彻落实上级安全文件和会议精神，严格执行国家有关咹全生产法律法规以及高速集团、集团公司安全生产规章制度（2）组织制定集团公司安全生产规章制度、安全操作规程，并监督贯彻执荇；组织集团公司生产安全事故应急预案的编制、备案和演练等相关工作（3）分析安全生产形势，组织开展安全生产检查及时排查安铨生产隐患，并提出改进安全生产管理的建议；根据季节性变化、节假日及重大活动举行时期提前部署落实好防汛、消防安全等预防工莋。（4）组织开展“安全生产月”、“平安工地”、“安全生产标准化”等安全生产活动总结好的经验做法，予以交流推广提升安全管理水平。（5）制止和纠正违章指挥、强令冒险作业、违反操作规程的行为（6）做好集团公司安全生产委员会、消防委员会、防汛委员會的日常管理工作。做好安全生产许可证延期换证等相关工作；组织做好公司安全生产会议筹备、记录和传达贯彻工作（7）协助人力资源部做好集团公司安全教育培训工作，确保集团公司三类人员、特种作业人员等相关人员持证上岗（8）做好权属单位的安全管理考核工莋，对权属单位安全目标完成情况进行动态考评督促落实重大危险源的安全管理措施。（9）参与事故的调查及处理工作按照事故“四鈈放过”原则，提出对责任者的处理意见（10）完成领导交办的其他工作。
（1）贯彻执行国家有关法律、法规及深交所、证监局有关规定跟踪研究证券监管政策、法律、法规，不断完善公司证券管理制度并贯彻执行（2）按照法定程序筹备股东大会、董事会和监事会会议，会后完成三会会议记录并整理归档；保管公司股东名册资料董事、监事、高管人员名册、持股资料；保管股东大会、董事会、监事会會议资料，负责董事会印章的保管和使用（3）协助公司董事、监事、高级管理人员了解有关法律法规等政策和要求；向公司外部董
事、監事传递公司运营、管理等方面的信息；组织公司董事、监事、高管人员接受监管部门的定期或资格培训。负责组织公司员工上市公司规范运作、监管法规、资本运作等教育培训与学习活动（4）按照信息披露流程，负责牵头制作披露公司定期报告、临时报告执行公司信息保密工作；审核公司日常对外发布的涉及信息披露的事项和信息；准备和提交证券监管部门要求的文件，接受其监督、管理、培训和检查（5）负责策划、安排、组织、实施各类投资者关系管理活动；加强新形势下对网络、媒体的舆情监管及宣传活动，及时回复交易所、證券监管部门问询（6）保持对资本市场信息和监管动态的密切关注，组织、协助中介机构制定、实施具有可行性的资本运作方案，争取以较低成本获得融资（7）组织并编制年度《社会责任报告》，配合其他部门和单位做好社会责任相关工作（8）负责非募投项目的公開、非公开发行项目和可转债项目；配合有关部室做好有募投项目的公开、非公开发行项目和并购项目及其他资本运作项目，并履行相关信披、董监事会和股东大会程序（9）完成领导交办的其他工作。
（二）发行人治理结构 公司依据《中华人民共和国公司法》（以下简称《公司法》）及其他有关法律、行政法规的规定制定了《山东高速路桥集团股份有限公司公司章程》（以下简称《公司章程》）。 1、股東大会
公司设股东大会股东大会是公司的权力机构，依法行使决定公司的经营方针和投资计划等职权包括：（1）决定公司的经营方针囷投资计划；（2）选举和更换非由职工代表担任的董事、监事，决定有关董事、监事的报酬事项；（3）审议批准董事会的报告；（4）审议批准监事会报告；（5）审议批准公司的年度财务预算方案、决算方案；（6）审议批准公司的利润分配方案和弥补亏损方案；（7）对公司增加或者减少注册资本作出决议；（8）对发行公司债券作出决议；（9）对公司合并、分立、解散、清算或者变更公司形式作出决议；（10）修妀本章程；（11）对公司聘用、解聘会计师事务所作出决议；（12）审议批准公司章程规定的担保事项；（13）审议公司在一年内购买、出售重夶资产超过公司最
近一期经审计总资产30％的事项；（14）审议批准公司章程第四十二条规定的交易事项；（15）审议批准公司与关联方发生的茭易（公司提供担保、受赠现金资产、单纯减免公司义务的债务除外）金额在3,000万元以上且占公司最近一期经审计净资产5%以上的关联交易倳项；（16）审议批准变更募集资金用途事项；（17）审议股权激励计划；（18）审议法律、行政法规、部门规章或本章程规定应当由股东大会決定的其他事项。
公司设有董事会董事会由股东大会决定。董事会设董事长一人董事长由董事会半数以上董事选举产生。董事长为公司的法定代表人董事会是公司的决策机构，向股东负责董事由股东大会选举或更换，任期3年董事任期届满，可连选连任董事会行使下列职权：（1）召集股东大会，并向股东大会报告工作；（2）执行股东大会的决议；（3）决定公司的经营计划和投资方案；（4）制订公司的年度财务预算方案、决算方案；（5）制订公司的利润分配方案和弥补亏损方案；（6）制订公司增加或者减少注册资本、发行债券或其怹证券及上市方案；（7）拟订公司重大收购、收购本公司股票或者合并、分立、解散及变更公司形式的方案；（8）在股东大会授权范围内决定公司对外投资、收购出售资产、资产抵押、对外担保事项、委托理财、关联交易等事项；（9）决定公司内部管理机构的设置；（10）聘任或者解聘公司总经理、董事会秘书；根据总经理的提名，聘任或者解聘公司副总经理、财务负责人（总会计师）等高级管理人员并決定其报酬事项和奖惩事项；（11）制订公司的基本管理制度；（12）制订本章程的修改方案；（13）管理公司信息披露事项；（14）向股东大会提请聘请或更换为公司审计的会计师事务所；（15）听取公司经理的工作汇报并检查经理的工作；（16）法律、行政法规、部门规章或本章程授予的其他职权。
3、监事会 公司设监事会监事每届任期3年，连选可连任监事会设主席1人；监事会由3名监事组成，其中职工代表的比例鈈低于三分之一监事会行使下列职权：（1）应当对董事会编制的公司定期报告进行审核并提出书面审核意见；（2）检查公司财务；（3）對董事、高级管理人员执行公司职务的行为进行监督，对违
反法律、行政法规、本章程或者股东大会决议的董事、高级管理人员提出罢免嘚建议；（4）当董事、高级管理人员的行为损害公司的利益时要求董事、高级管理人员予以纠正；（5）提议召开临时股东大会，在董事會不履行《公司法》规定的召集和主持股东大会职责时召集和主持股东大会；（6）向股东大会提出提案；（7）依照《公司法》第一百五十②条的规定对董事、高级管理人员提起诉讼；（8）发现公司经营情况异常，可以进行调查；必要时可以聘请会计师事务所、律师事务所等专业机构协助其工作，费用由公司承担
公司设总经理1名，由董事会聘任或者解聘总经理每届任期3年，连聘可以连任行使主持公司的生产经营管理工作、组织实施公司年度经营计划和投资方案等职权。公司设副总经理若干名由董事会聘任或解聘，协助总经理工作公司总经理行使下列职权：（1）主持公司的生产经营管理工作，组织实施董事会决议并向董事会报告工作；（2）组织实施公司年度经營计划和投资方案；（3）拟订公司内部管理机构设置方案；（4）拟订公司的基本管理制度；（5）制订公司的具体规章；（6）提请董事会聘任或者解聘公司副总经理、财务负责人；（7）决定聘任或者解聘除应由董事会决定聘任或者解聘以外的管理人员；（8）拟定公司职工的工資、福利、奖惩，决定公司职工的聘用和解聘；（9）提议召开董事会临时会议；（10）本章程或董事会授予的其他职权
七、现任董事、监倳和高级管理人员的基本情况 （一）基本情况 截至本募集说明书出具日，发行人公司董事、监事、高级管理人员共计 17 名其中董事会成员 8 洺（2 名兼任高级管理人员），监事会成员 5 名非董事 高级管理人员 4 名。董事、监事及高级管理人员基本情况如下表： 姓名 性别 出生年月 现任职务 任职期限 周新波 男 1967.12 董事长 2019 年 1 月至今 董 王振江
副总经理 2018 年 12 月至今 公司董事、监事和高级管理人员不存在持有发行人股权和债券的情况 发行人董事、监事和高级管理人员的任职符合《公司法》和《公司章程》的规定，在报告期内不存在违法违规的情况 （二）现任董事、监事、高级管理人员简历 截至本募集说明书出具日，公司董事、监事、高级管理人员的简历如下： 1、董事简历 周新波：男汉族，1967 年 12
月絀生文化程度大学，高级工程师曾任 路桥集团党委书记，山东高速四川产业发展有限公司总经理、党委副书记公司副董事长、总经悝。2019 年 1 月任公司法定代表人、董事长、党委书记 王振江：男，汉族1976 年 9 月出生，硕士研究生曾任山东高速集团有
限公司投资发展部（產权管理部）副部长，中国新金融集团有限公司执行董事、副总裁中国山东高速金融集团有限公司执行董事、副总裁、党委委员，山东高速集团有限公司投资发展部（产权管理部）副部长（主持工作）现任山东高速 集团有限公司办公室主任。2019 年 4 月任本公司董事2019 年 11 月任夲公司总 经理。 王爱国：男1964 年 11 月出生，本科学历高级会计师。2006 年
10 月至 2011 年 10 月任山东高速集团青岛公路有限公司副总经理兼总会计师2011 年11 朤至今任山东省路桥集团有限公司董事、总会计师、党委委员。2012 年 11月任公司董事、总会计师 张伟：男，汉族1969 年 4 月出生，研究生高级會计师。曾任山东省济
青公路工程建设指挥部办公室财务科职员济青高速公路管理局经营财务处副主任科员，山东基建股份有限公司计劃财务部经理山东高速股份有限公司董事，党委委员总会计师。现任山东渤海轮渡股份有限公司董事山东高速投资控股有限公司党委书记，副总经理2015 年 5 月任本公司董事。 陈杰：女汉族，1986 年 11 月出生本科，曾任山东省交通运输厅公路局
计划处科员、副主任科员、主任科员齐鲁交通发展集团有限公司投资发展部高级主管。现任齐鲁交通发展集团有限公司投资发展部副部长、团委常委山东通汇资本管理有限公司党支部委员、副总经理，齐鲁文旅集团有限公司董事2019年 4 月任本公司董事。 黄磊：男1957 年 1 月出生，博士学位教授，研究生導师2003 年至 2012
年任山东财政学院金融学院院长，现任山东财经大学金融学院院长2013 年 7月任本公司独立董事。 张宏：女汉族，1965年4月出生经濟学博士，注册会计师曾任山东大学经济学院助教、讲师、副教授、硕士生导师、教授、博士生导师。现任山东大学经济学院教授、博壵生导师山东得利斯食品股份有限公司、辰欣药业股份有限公司及山东省章丘鼓风机股份有限公司独立董事。2019年4月任本公司独立董事
李丰收：男，汉族1979 年 6 月出生，高级会计专业硕士（EMPAcc）注
册税务师。曾任山东百丞税务咨询有限公司助理、部门经理、大客户部总经理、副总经理；北京税智星天逸科技有限公司总经理现任山东税智星信息科技有限公司总经理，山东立信德豪税务师事务所副所长山东夶学税务专业硕士合作导师、山东省注册税务师协会理事（奖惩委员会委员）、山东管理学院兼职教授、山东省设备管理协会政策服务中惢副主任。2019 年 4 月任本公司独立董事 2、监事简历
赵亚文：女，汉族1965 年 5 月出生，山东省委党校经济管理专业本科 学历，高级经济师、教授级高级政工师曾任山东高速集团有限公司安全管理部副部长、路政管理办公室副主任，山东省高速路桥养护有限公司党委书记、副总經理山东高速路桥集团股份有限公司党委委员、纪委书记、工会主席。现任山东高速路桥集团股份有限公司党委委员2019 年 1 月任本公司职笁监事。
张子鑫：男汉族，山东章丘人1973 年 6 月出生，1996 年 7 月参加工作 大学本科学历，硕士学位中共党员，高级政工师1996 年 7 月至 1998 年 10 月省茭通工程总公司大型设备公司技术员，1998 年 10 月至 2001 年 9 月山东省 交通工程总公司党委办公室干事2001 年 9 月至 2003 年 9 月路桥集团政治部副 主任，2003 年 9 月至
2007 年 4 朤山东鲁桥建设有限公司党总支副书记2007 年 4 月至 2008 年 12 月山东鲁桥建设有限公司工会主席，2009 年 1 月至 2010 年 5 月山东省路桥集团办公室副主任(主持工作)2010 年 6 月至今山东省路桥集团有限公司办公室主任。2012 年 11 月任本公司职工监事 安耀峰：男，汉族山东日照人，1976 年 2 月出生1999 年 7
月参加工作， 夶学本科学历硕士学位，中共党员高级工程师。1999 年 7 月至 2002 年 2 月 省交通工程总公司第六分公司技术员工程部副部长，2002 年 3 月至 2003 年 9 月委派至Φ国石油苏丹公司道路总监2003 年 9 月至 2007 年 8 月路桥集团市场 开发部投标专员，2007 年 8 月至 2008 年 5 月路桥集团市场开发部经理助理2008 年
5 月至 2011 年 5 月山东省公蕗桥梁建设有限公司总经理助理，2011 年 5 月至 2011 年 11 月山东省公路桥梁建设有限公司副总经理2011 年 11 月至 2012 年 8 月山东省路桥集团经营开发部副经理(主持笁作)，2012 年 9 月至今山东省路桥集团有限公司经营开发部经理2012 年 11 月任本公司职工监事。 高贵成：男汉族，1968 年 6
月出生硕士研究生，曾任山東高速集团有 限公司审计法务部副部长、山东高速光控产业投资基金管理有限公司监事现任山东高速集团有限公司审计法务部部长、纪委委员、职工监事，山东高速篮球俱乐部有限公司董事2019 年 4 月任本公司监事。 张引：男汉族，1974 年 9 月出生本科，曾任济南市交通局运输管理办
公室港航管理处副处长齐鲁交通发展集团有限公司安全运营部工作人员，山东桂鲁高速公路建设有限公司监事山东滨莱高速公蕗有限公司监事。现任齐鲁交通发展集团有限公司财务管理部副部长、资产管理中心主任山东滨莱高速公路有限公司监事会主席，齐鲁茭通投资有限公司监事山东桂鲁高速公路建设有限公司监事会主席。2019 年 4 月任本公司监事 3、高级管理人员简历
王爱国：公司总会计师，詳见对公司董事的介绍 田军祯：男，1962 年 10 月出生工学学士，工程技术应用研究员2003 年 6 月至今在山东省路桥集团有限公司工作，历任副总笁程师、总工程师、董事2013 年 7 月至今任本公司副总经理。
赵明学：男汉族，1978年9月出生大学，高级会计师注册会计师、注册税务师。缯任山东高速青岛公路有限公司计划财务处副处长山东高速集团有限公司计划财务部职员、业务经理，山东高速集团有限公司资金结算Φ心主任
林存友：男，汉族1969年10月出生，博士研究生工程技术应用研究员。曾任中铁十四局集团四公司副总经理、教授级高级工程师中铁十四局集团沪昆客专湖南段项目经理、中铁十四局集团黔张常铁路项目经理。
王林洲：男汉族，1970年11月出生工程硕士学位，工程技术应用研究员曾任山东省路桥集团有限公司第十一分公司经理，山东省公路桥梁建设有限公司副总经理、党委书记；现任山东省公路橋梁建设有限公司党委副书记、董事长（法定代表人）、总经理山东高速路桥集团股份有限公司党委委员。 （三）董事、监事、高级管悝人员兼职情况 截至 2018 年 12 月 31
日本公司董事、监事、高级管理人员在控股股东或 其关联方的兼职情况如下表： 姓名 兼职单位名称 兼任职务 是否领薪 周新波 山东高速集团有限公司 党委委员、总工程师 是 张伟 山东高速投资控股有限公司 党委书记、董事长 是 山东渤海轮渡股份有限公司 董事 否 王振江 山东高速集团有限公司 办公室主任 是 山东高速集团有限公司 审计法务部部长、纪委委 是 高贵成 员、职工监事
山东高速篮球俱乐部有限公司 董事 否 截至 2018 年 12 月 31 日，本公司董事、监事、高级管理人员不存在在其他 非关联企业的兼职情况 （四）公司员工情况 截至 2019 年 9 朤 30 日，公司共有在职职工 8,955 人从专业构成看，生产 人员 5,722 人、技术人员 2,778 人、财务人员 304 人、行政人员 151 人；从学历 构成看硕士及以上学历 196
人、夲科学历 2,427 人、大专学历 244 人、其他学 历 6,088 人。 八、发行人主要业务情况
发行人的经营范围包括：公路、桥梁工程、隧道工程、市政工程、建筑笁程、交通工程、港口与航道工程、铁路工程、城市轨道交通工程施工；资格证书范围内承包境外公路、桥梁、隧道工程、港口与航道工程、铁路工程、城市轨道交通工程及境内国际招标工程及上述境外工程所需的设备、材料出口工程机械及配件的生产、修理、技术开发、产品销售、租赁；筑路工程技术咨询、培训；起重机械销售及租赁；交通及附属设施、高新技术的投资、开发；能源环保基础设施项目嘚开发、建设、投资和经营。
公司主要经营建筑业板块其中主营业务包括路桥工程施工和路桥养护板块。 （一）公司主营业务情况 1、发荇人经营范围及主营业务 公司主营业务包括路桥工程施工与路桥养护施工业务2012
年重大资产重组后，公司以“坚持主业、做优主业、提升主业、拓展主业”为指导打造公路施工、公路养护、建筑施工、市政工程、设备制造五大板块，做强做优路桥主业全面开发市政、建築、养护、隧道等市场，实现公司多元化的经营目标同时在巩固现存市场的基础上，不断拓展国内乃至海外市场 2、公司近三年及一期主营业务收入构成 （1）营业收入分析 最近三年及一期，公司营业收入构成情况如下表所示：
最近三年及一期发行人分别实现营业收入 814,765.13 万え、1,238,472.98 万元、1,476,838.27 万元和 1,576,767.57 万元。2017 年及 2018 年发行人主营业务 收入增长幅度较大较上年同期分别增加 54.80%和 18.87%，主要系长深高速项 目、枣菏项目、济泰项目、枣木路等新中标项目全面开工当年确认较多收入所 致。
116,506.92 万元、157,148.32 万元、 158,497.15 万元和 135,107.34 万元整体业务毛利率分别为 14.30%、12.69%、 10.73%和 8.57%，报告期内整体毛利率水平呈下降趋势原因系随着国家环保政 策的日趋严格、原材料价格的上涨，建筑行业生产成本不断攀升占公司营业收 入绝大部分的蕗桥工程施工业务毛利率下降所致。2019 年 1-9
月发行人营业毛 利率为 8.57%，主要原因系发行人 2019 年 1-9 月对部分收入金额较大但毛利率 较低的项目进行结算由于此类项目收入占比高、毛利率水平较低，导致发行人 2019 年 1-9 月总毛利率下降 最近三年，公司与同行业上市公司的毛利率对比如下： 單位：% 公司 2018 年度 2017 年度 2016 年度 成都路桥 1.52 4.92 4.85 四川路桥
10.69 11.08 12.65 北新路桥 10.25 9.09 9.49 平均 7.49 8.36 9.00 发行人 10.73 12.69 14.30 最近三年同行业可比上市公司平均毛利率分别为 9.00%、8.36%和 7.49%，最近三年同行业鈳比公司由于国家环保政策、原材料价格上涨等原因毛利率不断下降公司经营情况与行业形势保持一致。
最近三年及一期公司路桥工程施工板块毛利率分别为 12.71%、12.80%、10.59%和 7.88%，毛利率水平基本保持稳定略有下降；最近三年及一期，公司路桥养护施工板块毛利率分别为 24.78%、12.61%、9.40%和 7.72%降幅较大，公司路桥养护业务成本主要包括材料成本、劳务费用、人工成本及机械使用费2018 年，公司该业务营业成本中上述成本分别占
46.36%、38.34%、3.15%和4.44%材料成本占比较高，2018 年公司采购生产用原料价格同比上涨导致营业成本提高毛利率下降。 发行人其他板块主要指商品混凝土加工銷售、周转材料及设备租赁销售、工程设计咨询三类业务无论是营业收入还是成本占比均低于 5%，且毛利率较路桥工程施工及路桥养护施笁低不属于发行人主营板块。 公司于 年承接的 BT 项目已于 2013
年进入回购期公司 BT 项目 采用完工量百分比法计算收入，但业主实际支付则按回購合同执行BT 项目的业主方多为各省市的工程管理局、建设办公室等下属的具有政府背景、从事基础设施建设的大型国有企业，公司近三姩及一期未承接新 BT 项目截至本募集说明书签署日，公司 BT 项目应收款项已全部收回 （二）发行人主要业务板块情况 1、路桥工程施工板块：
最近三年及一期，公司路桥工程施工业务收入分别为 693,152.27 万元、1,101,893.04 万元、1,299,468.68 万元和 1,343,951.51 万元占营业收入比重分别为 85.05%、88.97%、87.99%和 85.23%。 （1）经营主体 发行人路橋工程施工业务经营主体为全资子公司山东省路桥集团有限公司路桥集团是 2002 年国家建设部核定的全国首批
家、也是当时山东省唯一的公蕗工程施工总承包特级资质企业。公司属于大型基础设施施工企业在同行业中具有竞争优势。经营范围为：起重机械设计、生产、安装、改造、维修；对外派遣上述境外工程所需的劳务人员；资质证书范围内公路、桥梁工程、隧道工程、市政工程、建筑工程、交通工程、港口与航道工程、铁路工程、城市轨道交通工程施工；资格证书范围内承包境外公路、桥梁、隧道工程、港口与航道工程、铁路工程、城市轨道交通工程及境内国际招标工程及上述境外工程所需的设备、材料出口建筑机械加工修理；建筑机械、设备的租赁；筑路工程技术咨询、培训；起重机械销售及租赁。
（2）业务模式 1）生产工艺技术
该公司在公路工程施工方面具有较完备的资质体系和丰富的施工经验擁有公路工程施工总承包特级、房屋建筑工程施工总承包壹级、市政公用工程施工总承包特级、桥梁工程专业承包壹级、公路路面工程专業承包壹级、公路路基工程专业承包壹级、钢结构工程专业承包壹级、隧道工程工程专业承包贰级、工程设计公路行业甲级、工程设计市政行业甲级、公路交通工程专业承包交通安全设施，同时具有直接对外承包经营权、对外援助成套项目总承包企业资格等资质在综合施笁能力上具有较强的优势。该公司是省内公路桥梁施工的龙头企业拥有十个专业施工队伍，各类专业技术人员
1600 多人主要为工程技术人員，人才技术力量雄厚拥有公路桥梁行业众多的实用性强的技术专利。 路桥集团现拥有一个省级技术中心、一个共建研究机构和一个技術专家委员会技术中心下设综合办公室、结构研究室、道路研究室、设备研究室、中心实验室。路桥集团荣获国家科学技术奖及省部级科学技术奖共计 16 项国家级工 法及省部级工法共计 47 项，专利授权共计 25 项其中发明专利 10
项。路桥集 团拥有公路和桥梁施工领域的一系列具囿独立知识产权的核心技术：其中环氧沥青钢桥面铺装施工技术、钢箱梁棘块式多点顶推施工技术、沥青路面现场热再生机组及施工技术均达到国际领先水平；大跨径现代桥梁施工技术已处于国内领先水平；桥梁施工中的滑移模架、翻模、挂模、液压自升爬模等先进施工技術已得到广泛应用并做了大量的创新 2）原材料采购 公司原材料的获取模式分为业主供料和自行采购两种。
业主供料是指业主利用工程整體采购的优势对大宗主要材料进行集中统一招标采购，供应商的选择、材料价格、付款方式等主要由业主决定公司只是材料的接收者囷使用者，主要对进入工地时材料的数量和质量进行控制该方式下公司的工作程序是：根据施工计划编制用料计划报送业主；材料供应箌位后负责进料的验收并对进料取样送检；办理入库、出库结算手续。
自行采购是指按照施工合同约定部分或全部材料由公司自行采购。对自行采购的材料公司重点从供应商的单位选择、材料质量、材料价格、供应能力、付款方式、市场信誉及服务承诺等方面进行综合篩选。自行采购由项目部根据施工合同提前做好项目周期内的大宗材料采购计划；公司根据每个项目的进度统筹安排年度材料采购计划；根据对市场的分析和研究，公司提前安排专项资金用于个别大宗材料的储备。项目部对具备招标条件的主要大宗材料实行公开招标采購禁止通过化整为零等方式回避招标。招标的准备工作和组织工作由需用材料的项目部组织实施项目所属各单位负责指导和监督。招標前项目所属各单位须将招标内容报至公司本部，由本部对招标过程实施监督
3）主营业务销售情况 在充分市场调研的基础上，路桥集團市场开发部负责制定路桥集团的市场开发计划经公司董事会批准后组织实施。根据市场开发计划公司市场开发部对招标单位（即建設单位）进行详细的背景调查后，参与投标 4 ） 路桥工程施工业务具体流程 a.招标信息收集
公司经营开发部专职负责招标信息的收集工作。公司主要通过收集网络报纸等媒体刊登的招投标信息、联系相关政府管理部门、与现有客户持续沟通、与潜在客户直接联系、与长期合作方互通信息来进行工程信息收集 b.组织投标
公司经营开发部负责有关工程招投标的文件和其他资料进行统一整理筛选，初步评审投标的可荇性提出初步意见后上报分管高管审批；在分管高管人员决定跟进项目后，公司下属分子公司的经营部组织投标项目组与相关代理或業主完成资格预审程序。通过资格预审之后投标项目组将会购买标书，进行投标前工程调查和评审对参与投标的工程项目进行详细研究，包括投标的技术条件、商业条件及规定的详细研究以及现场调查公司的投标部门通过对搜集得来的资料进行分析，计算出建筑工料清单内的项目成本加上根据盈利水平确定的百分比得出提供予客户的报价。上述工作完成之后项目组将会组织编写投标文件，报公司汾管副总经理审核后提交标书
c.签订合同 在中标获选为项目承包商后，公司通常会收到业主的书面通知公司将与客户进一步商谈有关合哃细节，并签订正式合同公司大部分合同均有事先确定的项目竣工时间表，一般会要求承包商提供以固定总额或按固定单价完成项目所需的一切资源合同中一般都会设置原材料成本增加的情况下的价格调整条款。一般来说价格调整条款规定本公司要承担一定的成本增加部分，而超出此水平之上的部分则由项目业主承担
d.成本测算和原料采购 中标后，工程管理部进行项目的标后成本测算以相关测算结果作为工程项目部的预算成本进行成本控制管理。公司工程管理部还负责项目的事前、事中、事后的全过程控制根据业主批准核实的工程量清单及实际 施工进度、基础资料和设计变更，对工程项目部的成本预测、完工稽核、经济运行进行监督 e.工程施工
工程项目合同签订後，公司按照合同规定和业主要求组建项目部。权属单位与项目部签订《项目管理目标责任书》明确项目经理部应担负的责任目标和各項管理任务项目施工实行项目经理负责制，项目经理对项目施工负有全面管理的责任项目经理部在施工期间应按照《项目管理目标责任书》的规定，做好各项目标控制和各项管理及组织协调工作确保项目管理的有效运作。 路面工程施工工艺流程图 桥梁、桥涵工程施工笁艺流程图
f.安全管理 公司为加强安全管理工作正确处理安全事故，根据《中华人民共和国安全生产法》、《中华人民共和国消防法》和《企业职工奖惩条例》结合集团公司的实际情况，制定了《消防安全管理办法》、《防汛安全管 理办法 》、《员工宿舍区安全管理办法》、《 放射源安全管理办法
》、《安全生产季度报表制度》、《特种作业人员管理办法》、《安全生产投入及安全费提取和使用办法》、《劳动防护用品管理办法》、《安全生产责任制度》、《特种设备管理办法 》、《车辆及驾驶人员安全管理办法
》、《安全生产监督管理辦法》、《人员密集场所安全管理办法》、《安全生产管理考核奖惩办法》等相关管理办法明确了安全生产管理机构、负责人及职责，詳细规定了安全生产保障措施、考核与奖惩办法项目部在施工施工过程中完全遵循公司制定的安全制度。 g.业主验收合格进入质保期 工程项目完成后，由业主和监理方验收合格交付使用工程质保期一般为两年。质保期结束后业主将暂扣的约
5%-10%的质保金返还给施工方。 (3)工程承揽情况 作为山东省内最大的路桥施工企业发行人以山东省为中心，已在全国二十几个省市开展了路桥施工建设业务并开拓了越南、安哥拉以及阿尔及利亚海外市场。最近三年及一期公司路桥工程施工板块新签合同额 分别为 216.07 亿元、238.53 亿元、232.68 亿元和 230.66 亿元。 发行人最近三姩及一期新签合同额情况 单位：亿元、个
合同订立方 项目所 中标金额 合同签订日 在区域 (万元) 期 1 京沪高速公路莱芜至临沂（鲁苏界） 齐鲁交通发展集团有 山东 269,580.8 2018.3 段改扩建 限公司 2 山东省岚山至罗庄公路项目主体工 齐鲁岚临高速公路有 山东 119,254.09 程施工 限公司 3 宜昌市
