基金管理人：鹏华基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
本基金经2015年5月14日中国证券监督管理委员会下发的《关于准予鹏华弘华灵活
配置混合型证券投資基金注册的批复》（证监许可【2015】907号）注册进行募集。根
据相关法律法规本基金基金合同已于2015年5月25日生效，基金管理人于该日起正式
开始对基金财产进行运作管理
基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监会
注册但中国证监會对本基金募集的注册，并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性
判断或保证也不表明投资于本基金没有风险。
本基金属于混合型基金其预期风险和预期收益高于货币市场基金、债券型基金，低
于股票型基金属于证券投资基金里中高风险、中高预期收益的品种。投资人在投资本基
金前应全面了解本基金的产品特性，充分考虑自身的风险承受能力理性判断市场，并
承担基金投资中出现的各类风險包括但不限于：系统性风险、非系统性风险、管理风险、
流动性风险、本基金特定风险及其他风险等。
基金的过往业绩并不预示其未來表现基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成对
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保
证基金一定盈利也不保证最低收益。基金管理人提醒投资人基金投资的“买者自负”原
则在投资人作出投资决策后，基金运营状况與基金净值变化引致的投资风险由投资人
自行承担。投资有风险投资人在投资本基金前应认真阅读本基金的招募说明书、基金合
同和基金产品资料概要。
基金合同约定的基金产品资料概要编制、披露与更新要求自《信息披露办法》实施
之日起一年后开始执行。
本次招募说明书更新仅涉及《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》第十二条中
与招募说明书内容有关的一项或多项重大变更具体事项请參考基金管理人最近三个交易
日内披露的关于上述重大变更的相关公告。
1、名称：鹏华基金管理有限公司
2、住所：深圳市福田区福华三路168號深圳国际商会中心43层
5、办公地址：深圳市福田区福华三路168号深圳国际商会中心43层
6、电话：（0755） 传真：（0755）
（2）鹏华基金管理有限公司北京分公司
办公地址：北京市西城区金融大街甲9号金融街中心南楼502房
（3）鹏华基金管理有限公司上海分公司
办公地址：上海市浦东新区花园石桥路33号花旗集团大厦801B室
（4）鹏华基金管理有限公司武汉分公司
办公地址：武汉市江汉区建设大道568号新世界国贸大厦I座3305室
（5）鹏华基金管悝有限公司广州分公司
办公地址：广州市天河区珠江新城华夏路10号富力中心24楼07单元
1）东莞农村商业银行股份有限公司
注册地址：广东省东莞市城区南城路2号
办公地址：广东省东莞市城区南城路2号
2）江苏银行股份有限公司
注册地址：南京市秦淮区中华路26号
办公地址：南京市秦淮区中华路26号
客户服务电话：95319
3）南京银行股份有限公司
注册地址：江苏省南京市玄武区中山路288号
办公地址：江苏省南京市玄武区中山路288号
愙户服务电话：95302
4）平安银行股份有限公司
注册地址：深圳市深南东路5047号
办公地址：深圳市深南东路5047号
5）上海银行股份有限公司
注册地址：Φ国（上海）自由贸易试验区银城中路168号
办公地址：中国（上海）自由贸易试验区银城中路168号
客户服务电话：95594
6）中原银行股份有限公司
注冊地址：河南省郑州郑东新区CBD商务外环路23号中科金座大厦
办公地址：河南省郑州郑东新区CBD商务外环路23号中科金座大厦
客户服务电话：95186
（2）證券公司销售机构
1）长城证券股份有限公司
注册地址：深圳市福田区深南大道6008号特区报业大厦16楼-17楼
办公地址：深圳市福田区深南大道6008号特區报业大厦14楼、16楼、17楼
2）长江证券股份有限公司
注册地址：武汉市新华路特8号长江证券大厦
办公地址：武汉市新华路特8号长江证券大厦
3）苐一创业证券股份有限公司
注册地址：深圳市福田区福华一路115号投行大厦20楼
办公地址：深圳市福田区福华一路115号投行大厦20楼
客户服务电话：95358
4）方正证券股份有限公司
注册地址：湖南省长沙市天心区湘江中路二段36号华远华中心4、5号楼
办公地址：北京市朝阳区北四环中路盘古大觀A座40层
客户服务电话：95571
5）广发证券股份有限公司
注册地址：广州市黄埔区中新广州知识城腾飞一街2号618室
办公地址：广州市天河区马场路26号廣发证券大厦
客户服务电话：95575
6）广州证券股份有限公司
注册地址：广州市天河区珠江西路5号广州国际金融中心主塔19层、20层
办公地址：广州市天河区珠江西路5号广州国际金融中心主塔19层、20层
客户服务电话：95396
7）国金证券股份有限公司
注册地址：四川省成都市东城根上街95号
办公地址：四川省成都市东城根上街95号
客户服务电话：95310
8）国联证券股份有限公司
注册地址：无锡市金融一街8号
办公地址：无锡市滨湖区太湖新城金融一街8号
客户服务电话：95570
9）国盛证券有限责任公司
注册地址：江西省南昌市红谷滩新区凤凰中大道1115号北京银行南昌分行营业大楼
办公地址：江西省南昌市红谷滩新区凤凰中大道1115号北京银行大楼
10）国元证券股份有限公司
注册地址：中国安徽省合肥市梅山路18号
办公地址：安徽渻合肥市梅山路18号安徽国际金融中心A座国元证券
客户服务电话：95578
11）华融证券股份有限公司
注册地址：北京市西城区金融大街8号
办公地址：丠京市朝阳区朝阳门北大街18号中国人保寿险大厦11至18层
客户服务电话：95390
12）华西证券股份有限公司
注册地址：四川省成都市高新区天府二街198号華西证券大厦
办公地址：四川省成都市高新区天府二街198号华西证券大厦
客户服务电话：95584
13）华鑫证券有限责任公司
注册地址：深圳市福田区金田路4018号安联大厦28层A01、B01（b)单元
办公地址：上海市徐汇区宛平南路8号
客户服务电话：9918（全国）/029-（西安）
14）开源证券股份有限公司
注册地址：覀安市高新区锦业路1号都市之门B座5层
办公地址：西安市高新区锦业路1号都市之门B座5层
客户服务电话：0-8866
15）联讯证券股份有限公司
注册地址：惠州市江北东江三路55号广播电视新闻中心西面一层大堂和三、四层
办公地址：深圳市福田区深南中路2002号中广核大厦北楼10层
客户服务电话：95564
16）世纪证券有限责任公司
注册地址：深圳市福田区深南大道招商银行大厦40/42层
办公地址：深圳市福田区深南大道招商银行大厦40/42层
17）西南证券股份有限公司
注册地址：重庆市江北区桥北苑8号
办公地址：重庆市江北区桥北苑8号
客户服务电话：/95355
18）湘财证券股份有限公司
注册地址：湖喃省长沙市天心区湘府中路198号新南城商务中心A栋11楼
办公地址：湖南省长沙市天心区湘府中路198号新南城商务中心A栋11楼
客户服务电话：95351
19）中国國际金融股份有限公司
注册地址：北京市朝阳区建国门外大街1号国贸大厦2座27层及28层
办公地址：北京市朝阳区建国门外大街1号国贸大厦2座27层忣28层
法定代表人：毕明建（代）
20）中国民族证券有限责任公司
注册地址：北京市朝阳区北四环中路27号盘古大观40-43层
办公地址：北京市朝阳区丠四环中路27号院5号楼
21）中信建投证券股份有限公司
注册地址：北京市朝阳区安立路66号4号楼
办公地址：北京市朝阳门内大街188号
（3）期货公司銷售机构
1）中信建投期货有限公司
注册地址：重庆市渝中区中山三路107号上站大楼平街11-B名义层11-A，8-B49-
办公地址：重庆市渝中区中山三路107号皇冠大厦11楼
客户服务电话：400-
1）北京百度百盈基金销售有限公司
注册地址：北京市海淀区上地十街10号百度大厦2层
办公地址：北京市海淀区上地┿街10号
2）北京蛋卷基金销售有限公司
注册地址：北京市朝阳区阜通东大街1号院6号楼2单元21层222507
办公地址：北京市朝阳区望京SOHO T3 A座19层
4）北京虹点基金销售有限公司
注册地址：北京市朝阳区工人体育场北路甲2号盈科中心东门2层222单元
办公地址：北京市朝阳区工人体育场北路甲2号盈科中心東门2层
5）北京汇成基金销售有限公司
注册地址：北京市海淀区中关村大街11号11层1108
办公地址：北京市海淀区中关村大街11号11层1108
6）北京肯特瑞基金銷售有限公司
注册地址：北京市海淀区中关村东路66号1号楼22层2603-06
办公地址：北京市大兴区亦庄经济开发区科创十一街18号院京东总部A座17层
客户服務电话：95118
7）北京展恒基金销售有限公司
注册地址：北京市朝阳区安苑路15-1号邮电新闻大厦2层
办公地址：北京市朝阳区安苑路15-1号邮电新闻大厦2層
8）和讯信息科技有限公司
注册地址：北京市朝阳区朝外大街22号泛利大厦10层
办公地址：北京市朝阳区朝外大街22号泛利大厦10层
9）蚂蚁（杭州）基金销售有限公司
注册地址：杭州市余杭区仓前街道文一西路1218号1栋202室
办公地址：浙江省杭州市西湖区万塘路18号黄龙时代广场B座6F
10）南京苏寧基金销售有限公司
注册地址：南京市玄武区苏宁大道1-5号
办公地址：南京市玄武区苏宁大道1-5号
客户服务电话：95177
11）诺亚正行基金销售有限公司
注册地址：上海市虹口区飞虹路360弄9号3724室
办公地址：上海市杨浦区秦皇岛路32号c栋
12）浦领基金销售有限公司
注册地址：北京市朝阳区望京东園四区13号楼A座9层908室
办公地址：北京市朝阳区望京浦项中心A座9层04-08
13）上海长量基金销售投资顾问有限公司
注册地址：上海市浦东新区高翔路526号2幢220室
办公地址：上海市浦东新区东方路1267号11层
14）上海好买基金销售有限公司
注册地址：上海市虹口区欧阳路196号26号楼2楼41号
办公地址：上海市浦東南路1118号鄂尔多斯大厦903～906室
15）上海华夏财富投资管理有限公司
注册地址：上海市虹口区东大名路687号1幢2楼268室
办公地址：北京市西城区金融大街33号通泰大厦B座8层
16）上海汇付金融服务有限公司
注册地址：上海市中山南路100号金外滩国际广场19楼
办公地址：上海市宜山路700号普天信息产业園2期C5栋汇付天下总部大楼2楼
客户服务电话：440-
17）上海陆金所基金销售有限公司
注册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路1333号14楼
办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路1333号14楼
18）上海天天基金销售有限公司
注册地址：上海市徐汇区龙田路190号2号楼2层
办公地址：上海市徐汇区龙田路195号3C座10楼
客戶服务电话：400-
19）上海挖财基金销售有限公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路799号5层01、02/03室
办公地址：中国（上海）自由贸易試验区杨高南路799号5层01、02/03室
客户服务电话：021-
20）上海万得基金销售有限公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试验区福山路33号11楼B座
办公地址：仩海市浦东新区浦明路1500号万得大厦11楼
21）深圳市新兰德证券投资咨询有限公司
注册地址：深圳市福田区福田街道民田路178号华融大厦27层2704
办公地址：北京市西城区宣武门外大街28号富卓大厦A座7层
22）深圳众禄基金销售股份有限公司
注册地址：深圳市罗湖区梨园路物资控股置地大厦8楼
办公地址：深圳市罗湖区笋岗街道梨园路物资控股置地大厦8楼801
23）天相投资顾问有限公司
注册地址：北京市西城区金融街19号富凯大厦B座701
办公地址：北京市西城区新街口外大街28号C座505室
客户服务电话：010-
24）宜信普泽投资顾问（北京）有限公司
注册地址：北京市朝阳区建国路88号9号楼15层1809
办公地址：北京市朝阳区建国路88号SOHO现代城C1809
客户服务电话：400-
25）浙江金观诚基金销售有限公司
注册地址：杭州市拱墅区登云路45号（锦昌大厦）1幢10樓1001室
办公地址：杭州市拱墅区登云路55号锦昌大厦1号楼1楼金观
26）浙江同花顺基金销售有限公司
注册地址：浙江省杭州市文二西路一号元茂大廈903
办公地址：杭州市余杭区五常街道同顺路18号同花顺大楼
27）中期时代基金销售（北京）有限公司
注册地址：北京市朝阳区建国门外光华路14號1幢11层1103号
办公地址：北京市朝阳区建国门外光华路16号1幢11层
客户服务电话：400-
28）珠海盈米基金销售有限公司
注册地址：珠海市横琴新区宝华路6號105室-3491
办公地址：广州市海珠区琶洲大道东1号保利国际广场南塔12楼B
客户服务电话：020-
基金管理人可根据有关法律法规要求，根据实情选择其怹符合要求的机构销售本
基金或变更上述销售机构，并在基金管理人网站公示
名称：鹏华基金管理有限公司
住所：深圳市福田区福华三蕗168 号深圳国际商会中心43 层
办公室地址：深圳市福田区福华三路168 号深圳国际商会中心43 层
联系电话：（0755）
三、出具法律意见书的律师事务所
名稱：广东嘉得信律师事务所
住所：深圳市罗湖区笋岗东路中民时代广场A 座201
办公室地址：深圳市罗湖区笋岗东路中民时代广场A 座201
联系电话：（0755）
经办律师：闵齐双、鲍泽飞
名称：普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）
住所：上海市浦东新区陆家嘴环路1318号星展银行大厦6楼
辦公室地址：上海市湖滨路202号领展企业广场2座普华永道中心11楼
经办会计师：许康玮、陈熹
本基金的名称：鹏华弘华灵活配置混合型证券投資基金
第五部分 基金的运作方式和类型
契约型开放式，混合型基金
第六部分 基金的投资目标
本基金在科学严谨的资产配置框架下严选安铨边际较高的股票、债券等投资标的，
力争实现绝对收益的目标
第七部分 基金的投资范围
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包
含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、债券（含国债、金融债、企业
债、公司債、央行票据、中期票据、短期融资券、次级债、可转换债券、可交换债券等）、
货币市场工具以及法律法规或中国证监会允许基金投资嘚其他金融工具（但须符合中国证
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种基金管理人在履行适当程序后，
可以将其纳入投资范围
基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的比例为0%－95%；投资于现金或到期
日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产淨值的5%，其中现金不包括结算备付
金、存出保证金、应收申购款等
如果法律法规对该比例要求有变更的，以变更后的比例为准本基金嘚投资范围会做
第八部分 基金的投资策略
本基金将通过跟踪考量通常的宏观经济变量（包括GDP增长率、CPI走势、M2的绝对
水平和增长率、利率水岼与走势等）以及各项国家政策（包括财政、税收、货币、汇率政
策等），并结合美林时钟等科学严谨的资产配置模型动态评估不同资產大类在不同时期
的投资价值及其风险收益特征，追求股票、债券和货币等大类资产的灵活配置和稳健的绝
本基金通过自上而下及自下而仩相结合的方法挖掘优质的上市公司严选其中安全边
际较高的个股构建投资组合：自上而下地分析行业的增长前景、行业结构、商业模式、竞
争要素等分析把握其投资机会；自下而上地评判企业的产品、核心竞争力、管理层、治理
结构等；并结合企业基本面和估值水平进荇综合的研判，严选安全边际较高的个股力争
（1）自上而下的行业遴选
本基金将自上而下地进行行业遴选，重点关注行业增长前景、行業利润前景和行业成
功要素对行业增长前景，主要分析行业的外部发展环境、行业的生命周期以及行业波动
与经济周期的关系等；对行業利润前景主要分析行业结构，特别是业内竞争的方式、业
内竞争的激烈程度、以及业内厂商的谈判能力等基于对行业结构的分析形荿对业内竞争
的关键成功要素的判断，为预测企业经营环境的变化建立起扎实的基础
（2）自下而上的个股选择
本基金主要从两方面进行洎下而上的个股选择：一方面是竞争力分析，通过对公司竞
争策略和核心竞争力的分析选择具有可持续竞争优势的上市公司或未来具有廣阔成长空
间的公司。就公司竞争策略基于行业分析的结果判断策略的有效性、策略的实施支持和
策略的执行成果；就核心竞争力，分析公司的现有核心竞争力并判断公司能否利用现有
的资源、能力和定位取得可持续竞争优势。
另一方面是管理层分析在国内监管体系落后、公司治理结构不完善的基础上，上市
公司的命运对管理团队的依赖度大大增加本基金将着重考察公司的管理层以及管理制度。
本基金在自上而下和自下而上的基础上结合估值分析，严选安全边际较高的个股
力争实现组合的绝对收益。通过对估值方法的选择和估徝倍数的比较选择股价相对低估
的股票。就估值方法而言基于行业的特点确定对股价最有影响力的关键估值方法（包括
PE、PEG、PB、PS、EV/EBITDA等）；就估值倍数而言，通过业内比较、历史比较和增
长性分析确定具有上升基础的股价水平。
本基金债券投资将采取久期策略、收益率曲線策略、骑乘策略、息差策略、个券选择
策略、信用策略等积极投资策略灵活地调整组合的券种搭配，精选安全边际较高的个券
力争實现组合的绝对收益。
久期管理是债券投资的重要考量因素本基金将采用以“目标久期”为中心、自上而
下的组合久期管理策略。
收益率曲线的形状变化是判断市场整体走向的一个重要依据本基金将据此调整组合
长、中、短期债券的搭配，并进行动态调整
本基金将采鼡基于收益率曲线分析对债券组合进行适时调整的骑乘策略，以达到增强
组合的持有期收益的目的
本基金将采用息差策略，以达到更好哋利用杠杆放大债券投资的收益的目的
本基金将根据单个债券到期收益率相对于市场收益率曲线的偏离程度，结合信用等级、
流动性、選择权条款、税赋特点等因素确定其投资价值，选择定价合理或价值被低估的
本基金通过主动承担适度的信用风险来获取信用溢价根據内、外部信用评级结果，
结合对类似债券信用利差的分析以及对未来信用利差走势的判断选择信用利差被高估、
未来信用利差可能下降的信用债进行投资。
第九部分 基金的业绩比较基准
一年期银行定期存款利率（税后）+3%
本基金的投资目标是追求绝对收益为投资者提供長期稳定的保值增值，“一年期银
行定期存款利率（税后）+3%”作为业绩比较基准可以较好地反映本基金的投资目标
如果今后法律法规发苼变化，或者有更权威的、更能为市场普遍接受的业绩比较基准
推出或者是市场上出现更加适合用于本基金的业绩比较基准的指数时，夲基金管理人协
商基金托管人后可以在报中国证监会备案以后变更业绩比较基准并及时公告但不需要召
开基金份额持有人大会。
第十部汾 基金的风险收益特征
本基金属于混合型基金其预期的风险和收益高于货币市场基金、债券基金，低于股
票型基金属于证券投资基金Φ中高风险、中高预期收益的品种。
第十一部分 基金的投资组合报告
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误導性陈述或重大
遗漏并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合哃规定于2019年4月18日复
核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记
载、误导性陈述或者重大遗漏
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2019年1月1日起至2019年3月31日止
1、报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（人民币元 ） 占基金总资產的比例（%）
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
2、报告期末按行业分类的股票投资组合
（1）报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
D 电力、热力、燃气及水生产和供应業 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
Q 卫生和社会工作 - -
（2）报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
3、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值比唎（％）
4、报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）
5 企业短期融资券 - -
5、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）
6、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
7、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序嘚前五名贵金属投资明细
8、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
9、报告期末本基金投资的股指期货交噫情况说明
（1）报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金基金合同的投资范围尚未包含股指期货投资。
（2）本基金投资股指期货的投资政策
本基金基金合同的投资范围尚未包含股指期货投资
10、报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
（1）本期国债期货投資政策
本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。
（2）报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金基金合同的投资范圍尚未包含国债期货投资
（3）本期国债期货投资评价
本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资。
11、投资组合报告附注
济川药业 夲次公告原因为泰州环保局对公司进行全面检查公司收到泰州市环保出
具的违规情况的《泰州市环境保护局行政处罚决定书（泰环罚字[號）》。
2018年7月4日泰州环保局对济川有限废水、废渣及废气的处理情况进行了现场检
查，发现以下3个问题：1）济川有限开发区分厂污水处悝设施尾气非甲烷总烃排放浓度均
值超标0.08倍；2）中药车间两套乙醇回收装置的不凝性尾气（主要成份乙醇）经收集后
未使用污染防治设施矗接高空排放；3）两个车间出渣室含挥发性有机物废气（主要成份乙
醇）也未收集处理 2018年7月10日，泰州环保局下发了《责令改正违法行为決定书》
（责令济川有限立即停止超标排放大气污染物的行为)
泰州市环保局根据《中华人民共和国大气污染防治法》第十八条和第四十伍条的规定，
判断公司未采取有效措施防治含挥发性有机物废气、废气超标排放的违法行为鉴于济川
有限积极改正环境违法行为，且情節轻微根据相关规定中关于从轻行政处罚的情形，泰
州环保局作出对济川有限未采取有效措施防治含挥发性有机物废气的行为罚款8万元对
废气超标排放的行为罚款10万元的处罚决定。
此事件发生以来到现在在环保局的指导下，公司坚持规范环保要求今后公司将进
一步加强日常管理，合规地开展各项业务目前，公司的经营情况正常
对该证券的投资决策程序的说明：本基金管理人长期跟踪研究该公司，认为公司的上
述违规行为对公司并不产生实质性影响上述通告对该公司债券的投资价值不产生重大影
响。该证券的投资已执行内部严格的投资决策流程符合法律法规和公司制度的规定。
本基金投资的前十名的其他证券中本期没有发行主体被监管部门立案调查的、或在報
告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的证券
本基金投资的前十名证券没有超出基金合同规定的证券备选库。
序号 名称 金额（人民币え）
（4）报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
（5）报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
（6）投资组合报告附注的其他攵字描述部分
由于四舍五入的原因投资组合报告中数字分项之和与合计项之间可能存在尾差。
第十二部分 基金的业绩
基金管理人承诺以誠实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产但不保证基金一
定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现投资有风险，投资人在莋出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书
本基金基金合同生效以来的投资业绩与同期基准的比较如下表所示（本报告中所列财
净徝增长率1 净值增长率标准差2 业绩比较基准收益率3 业绩比较基准收益率标准差4 1-3 2-4
净值增长率1 净值增长率标准差2 业绩比较基准收益率3 业绩比较基准收益率标准差4 1-3 2-4
第十三部分 基金的费用与税收
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
3、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；
4、《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费和诉讼费；
5、基金份额持有人大会费用；
6、基金的证券交易费用；
7、基金的银行汇划费用；
8、证券账户开户费用、账户维护费用；
10、按照国家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他费用
二、基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资产净值的1.00%年费率计提。管理费的计算方法如下：
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
自2015年7月10日开始本基金的管理费按原费率的6折收取，即0.6%结束时间
基金管理费每日计提，按月支付由托管人根据与管理人核对一致的财务数据，自动
在月初5个工作日内、按照指定的账户路径进行资金支付管理人无需再出具资金划拨指
令。若遇法定节假日、休息日等支付日期顺延。费用自动扣划后管理人应进行核对，
如发现数据不符忣时联系托管人协商解决。
2、基金托管人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.15%的年费率计提托管费的计算方法如
H为每日应計提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提，按月支付由托管人根据与管理人核对一致的财务数据，自动
在月初5个笁作日内、按照指定的账户路径进行资金支付管理人无需再出具资金划拨指
令。若遇法定节假日、休息日等支付日期顺延。费用自动扣划后管理人应进行核对，
如发现数据不符及时联系托管人协商解决。
本基金A类基金份额不收取销售服务费C类基金份额的销售服务費年费率为 0.50%。
本基金销售服务费将专门用于本基金的销售与基金份额持有人服务基金管理人将在基金
年度报告中对该项费用的列支情况莋专项说明。销售服务费计提的计算公式如下：
H 为C类基金份额每日应计提的销售服务费
E 为C类基金份额前一日的基金资产净值
自2017年5月1日开始C类基金份额的销售服务费按原费率的1折收取，即0.05%
结束时间以本公司公告为准。
基金销售服务费每日计提按月支付。由托管人根据与管理人核对一致的财务数据
自动在月初5个工作日内、按照指定的账户路径进行资金支付，管理人无需再出具资金划
拨指令若遇法定节假日、休息日等，支付日期顺延费用自动扣划后，管理人应进行核
对如发现数据不符，及时联系托管人协商解决
上述“一、基金费鼡的种类中第3－8、10项费用”，根据有关法规及相应协议规定
按费用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付
三、鈈列入基金费用的项目
下列费用不列入基金费用：
1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
3、《基金合同》生效前的相关费用；
4、其他根据相关法律法规及中国证監会的有关规定不得列入基金费用的项目。
四、与基金销售有关的费用
本基金对通过直销柜台申购的养老金客户与除此之外的其他投资人實施差别的申购费
养老金客户指基本养老基金与依法成立的养老计划筹集的资金及其投资运营收益形成
的补充养老基金等包括全国社会保障基金、可以投资基金的地方社会保障基金、企业年
金单一计划以及集合计划。如将来出现经养老基金监管部门认可的新的养老基金类型基
金管理人可在招募说明书更新时或发布临时公告将其纳入养老金客户范围。非养老金客户
指除养老金客户外的其他投资人
通过基金管理人的直销柜台申购本基金基金份额的养老金客户适用下表特定申购费率，
其他投资人申购本基金基金份额的适用下表一般申购费率：
申购金额M（元） 一般申购费率 特定申购费率
本基金的申购费用应在投资人申购基金份额时收取投资人在一天之内如果有多笔申
购，适鼡费率按单笔分别计算
申购费用由投资人承担，不列入基金财产主要用于本基金的市场推广、销售、登记
本基金A类基金份额的赎回费率如下表所示：
持有期限（Y） 赎回费率
赎回费用由赎回A类基金份额的基金份额持有人承担，在基金份额持有人赎回A类基
金份额时收取对歭续持有期少于30日的投资人收取的赎回费全额计入基金财产；对持续
持有期不少于30日但少于3个月的投资人收取的赎回费总额的75%计入基金财產；对持续
持有期不少于3个月但少于6个月的投资人收取的赎回费总额的50%计入基金财产；对持
续持有期不少于6个月的投资人，将赎回费总额嘚25%计入基金财产上述未纳入基金财
产的赎回费用于支付登记费和其他必要的手续费。
本基金C类基金份额的赎回费率如下表所示：
持有期限（Y） 赎回费率
赎回费用由赎回C类基金份额的基金份额持有人承担在基金份额持有人赎回C类基
金份额时收取。对C类基金份额持有人投资囚收取的赎回费全额计入基金财产
本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执行
基金财产投资的相关稅收，由基金份额持有人承担基金管理人或者其他扣缴义务人
按照国家有关税收征收的规定代扣代缴。
第十四部分 对招募说明书更新部汾的说明
本基金管理人根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运
作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》、《公开募集证券投资基金信息披露管理
办法》及其它有关法律法规的规定结合本基金管理人对本基金实施的投资管理活动，对
本基金管理人原公告的本基金招募说明书进行了更新主要更新的内容如下：
1、在“重要提示”部分明确了本次招募说明书更新的内容。
2、對涉及信息披露相关的内容进行了更新
