中产家庭如何做好资产配置
&&& 作者：
崔女士 股票型基金 定投 基金净值 指数型基金 债券型基金 资产配置 货币市场基金 理财目标 持有基金
步入中年的崔女士需要面对赡养父母、子女教育及自己养老等多方面的问题，不如未雨绸缪，早作打算。想要解决以上两个方面的问题其实也不难，关键在于打理好崔女士家庭每月结余的3-4万元收入。
　　建行财管家 朱良平
　　家庭情况
　　崔女士今年41岁，在一家软件公司担任主要负责人，已婚，育有一子。在她的悉心经营下，公司已在业内获得了较高的知名度，并积累了一定数量的长期稳定客户，各项业务步入正轨。
　　崔女士平时主要的休闲活动就是和朋友一起练瑜伽，为帮助一家濒临倒闭的健身会所渡过难关，她和几个朋友一起集资盘下了这家会所。从此，除了白天忙于工作外，崔女士还需抽空打理瑜伽会所的相关事务。
　　崔女士因任职公司高管，收入颇高。丈夫在事业单位工作，夫妇俩年收入约80万元，在市中心拥有一套住房，市值500万元，贷款余额100万，一辆轿车现价值约30万元。投资方面，主要以银行存款、股票型基金和信托产品为主，总额接近400万元，健身会所合伙入股约100万元。在支出方面，家庭日常开支约15000元/月(包括衣、食、行及保姆等费用)，儿子就读于外普通话学校，每年学费及补习费用大致在4万元，另外全家每年会定期外出旅游花费大约为3万元。
　　■理财目标
　　崔女士前年在朋友的推荐下购买了80万股票型基金，一开始还略有盈利，后来就一蹶不振，至今已亏损近20%，在目前不景气的市场条件下，崔女士想了解一下有何积极挽回损失的方法。
　　同时，崔女士平时工作较忙，理财方面的信息基本都靠朋友介绍，除了银行定期存款外，在朋友推荐下购买了一部分信托产品，希望了解一下这样的资产配置是否适合他们家庭目前的状况。
　　■理财分析
　　崔女士夫妇俩工作稳定且收入颇高，属于典型的中产阶级家庭。一年税后收入扣除日用开销及归还贷款后仍能结余将近40万元。由于夫妇俩平时工作都比较繁忙，如何打理好这笔钱，是摆在崔女士面前的首要问题。
　　投资方面，除了处于亏损状态的80万股票型基金，银行定期存款和信托产品之类的投资皆属于稳健类型，风险较低，但考虑到崔女士投资经营了一家健身会所，除了启动资金100万以外，后续仍然存在追加投资的可能，对持有资产的流动性具有一定要求，建议配置一部分容易变现的产品，在保证收益的情况下方便取用。
　　同时，步入中年的崔女士需要面对赡养父母、子女教育及自己养老等多方面的问题，不如未雨绸缪，早作打算。
　　■理财规划及建议
　　基金定投，摊薄成本
　　在全球经济不景气的大背景下，这两年的资本市场几乎是一路下跌，上证指数仅去年一年就跌去了30%之多，不少投资深套其中，崔女士前期购买的股票型基金也因此遭受了较大损失。想要挽回这部分损失，如果光靠坐等市场回暖、基金净值回升，短时间内很难达到。毕竟目前全球都陷入了经济衰退中，不少欧洲国家更是面临着信用危机。在诸多不利因素的困扰下，我国的资本市场也不可能独善其身。因此，对于崔女士来讲，在目前难以判断市场趋势的条件下，可以采取被动型的投资策略，通过定期定额追加持有基金的投资份额，摊薄原有基金的投资成本，待市场转暖后来缩短解套的时间。
　　投资基金其实跟购买股票一样，普通投资者往往存在恐惧和贪婪两种心态。盈利了想等着赚更多，亏损了又不舍得割肉。基金定投的好处在于，能够帮助投资者克服以上两种不利的心态，无论市场涨或跌，购买的金额是一定的，基金的净值上涨了，购买的份额就少，净值下跌了，购买的份额自然就多了，这样等于自动完成了逢高减仓、逢低加码的操作，尤其适合于目前这种震荡下的市场环境。
　　稳字当先，兼顾灵活
　　崔女士将家庭主要的金融资产投到了银行存款和信托产品中，属于非常稳健的投资。不过前者虽然方便支取，但收益性较低；而后者虽收益较高，但信托期限内投资者无法提前支取，对于崔女士经营的副业来讲，如需用钱时该笔资金就无法及时变现。针对崔女士目前的状况，虽然家庭可投资性资产已积累到400万元，但尚有100万元的房贷需要归还，考虑到经营副业对于资产的流动性有一定要求，建行财管家建议崔女士依旧在稳健投资的前提下对这两项投资进行适当的调整。银行存款中除了保留一部分作为家庭应急备用金外，其余可投资于银行开放型理财产品或货币市场基金，此类产品的特点为风险低、变现能力强，且收益高于同期银行定期存款。
　　信托方面，由于去年国家宏观调控收紧信贷，不少企业在贷款无门的情况下，纷纷通过发行信托的形式筹集资金，市场上信托产品蜂拥而上，且收益率远高于同期存款利率和银行理财产品，并以房地产企业作为融资者为首。在这种信托产品品种繁多、良莠不齐的情况下，投资者一定要审慎选择投资标的。投资前，可详细了解信托项目担保方的资质、抵押物是否充足以及变现能力是否强。目前市场上较多信托产品都是以房产或土地作为抵押来筹集资金的，其中一个比较重要的指标是抵押率，它是指抵押贷款本金利息之和与抵押物价值之比，比如房子贷款80万，房子估价100万，则抵押率为80%。通常情况下，抵押率越高，风险越大，抵押率越低，风险越小。
　　其实，除了信托产品之外，崔女士还可以有许多其它的选择。每当股市表现不尽如人意之时，往往预示着其它市场盈利机会的到来，债券就是这样一个良好的投资替代品。尤其是在降息通道中，债券能给我们带来非常可观的收益。同样是股市大萧条的2008年，随着央行一次又一次的降息，当年债券型基金的市场平均回报率超过了10%。到了今年，虽然降息的步伐不会像2008年那样频繁，但债券型基金作为进可攻退可守的品种不失为一款稳中求胜的投资法宝。
　　积少成多，未雨绸缪
　　年过不惑的崔女士正值事业的巅峰期，全身心地投入工作带来了可观的财富，但也必须意识到，步入中年后将面临越来越多的挑战，如果不早作打算，将影响到后半生的生活质量。上中学的儿子即将面临高等教育的选择，如果计划送孩子出国求学，将会是一笔不小的开支，与其到时筹集，建议崔女生不妨现在起就单列一笔资金将来可供其专款专用。
　　生活成本的日益上升也为今后的养老生活带来了许多不确定的隐患。崔女士家庭现在每月的开支为1.5万元，如按照5%的通胀水平计算，保持现有的生活质量，20年后这一数字将会达到惊人的4万元/月，面对如此高昂的生活成本，养老金的需求将会有多大缺口？
　　想要解决以上两个方面的问题其实也不难，关键在于打理好崔女士家庭每月结余的3-4万元收入。可将这笔资金分为两笔进行专项投资，通过基金定投的方式根据投资期限长短选择两种投资组合。教育金可选择混合型或债券型基金为投资标的，力求中短期的稳健回报；养老金可选择股票型或指数型基金作为投资组合，以期获得中长期的投资收益。
　　[理财师手记]
　　家庭事业同样重要
　　步入中年的成功人士为了保住其辉煌成就往往会继续打拼着，崔女士就是这样一位典型的女强人。不仅把公司经营得红红火火，还充分利用业余时间打理副业，可以说是全身心地投入到了工作中。年届不惑的她或许可以放慢一下工作的节奏，多花些时间放在家庭上。尤其是孩子的教育问题，好的学校及教师确实可以为孩子提供优质的教育，但父母的陪伴与指导却是孩子成长过程中不可或缺的一环。
大众网版权与免责声明
1、大众网所有内容的版权均属于作者或页面内声明的版权人。未经大众网的书面许可，任何其他个人或组织均不得以任何形式将大众网的各项资源转载、复制、编辑或发布使用于其他任何场合；不得把其中任何形式的资讯散发给其他方，不可把这些信息在其他的服务器或文档中作镜像复制或保存；不得修改或再使用大众网的任何资源。若有意转载本站信息资料，必需取得大众网书面授权。
2、已经本网授权使用作品的，应在授权范围内使用，并注明&来源：大众网&。违反上述声明者，本网将追究其相关法律责任。
3、凡本网注明&来源：XXX（非大众网）&的作品，均转载自其它媒体，转载目的在于传递更多信息，并不代表本网赞同其观点和对其真实性负责。本网转载其他媒体之稿件，意在为公众提供免费服务。如稿件版权单位或个人不想在本网发布，可与本网联系，本网视情况可立即将其撤除。
4、如因作品内容、版权和其它问题需要同本网联系的，请30日内进行。不同年龄阶段的家庭 该如何进行资产配置？__理财频道 - 融360
不同年龄阶段的家庭 该如何进行资产配置？
不同年龄阶段的家庭 该如何进行资产配置？
每个人家庭条件都不一样，无法总结出一个通用的资产配置方案，只能提供思路。
　　本文系专栏作者&老白说金融&原创作品，仅代表作者个人观点，不代表融360官方立场，转载请联系作者授权。
　　每个人家庭条件都不一样，无法总结出一个通用的资产配置方案，只能提供思路，见下。
　　资产配置思路
　　本人男，方案以男性为主，女性可参考。
　　20岁-30岁
　　这个年龄段是男性刚开始步入社会，事业起步阶段，身体条件非常好，精力旺盛，但收入相对不会太高（和未来的自己比），做资产配置应主要考虑以下几方面：
　　1，在没有太多储蓄的情况下，要给自己做好一定的保障，比如意外、大病等，所以除了社保，商业保险还是要买的。可选择消费型，每年才几百块钱。
　　2，事业起步阶段，不算稳定，但年轻就是本钱，有大把的时间学习和提升自己，所以要拿出一部分收入投资自己。看书、培训班都可以，平均每月收入的<span style="color:#%是比较合理的。
　　3，年轻人娱乐开销较多，赚的相对又少，但不论怎样每月都要先留一部分钱用于投资，大概占收入的5%-10%。不要觉得本钱太少，投资理财赚不到什么收益，这个阶段主要是培养投资理财的能力，而不是看绝对收益。可以选择股票等风险较高的投资渠道，反正本金少不怕输，又年轻正是学习能力最强的时候，完全可以承受高风险。
　　4，买房，这是大部分人一生最大的一次投入，如果家里已经给准备好了，那真是很幸福的事，如果要靠自己准备，确实是一项很大的人生考验。每个人的具体情况不同，没有通用方案，只能说量力而行，刚需努努力，投资就算了。
　　5，买车，如果说买房是投资行为的话，那买车就是纯消费行为。自己可以算笔账，买车和每年花在车上的钱足够你天天坐专车的，还不用考虑停车、养车的事。另外，开车堵在路上的时间不如多看看书提升自己。
　　6，如果每月扣除各种开销后盈余比较多的话，建议提前考虑未来组建家庭需要承担的责任，比如孩子的成长基金、教育基金等。
　　其实这个阶段还谈不上资产配置，先提高财商吧。
　　30岁-40岁
　　男性在这个阶段基本上事业已经稳步上升，收入也逐渐提高，大部分也组建了自己的家庭，有了下一代，做好家庭资产配置还是很重要的，主要有以下几方面：
　　1，作为家庭支柱，首先考虑的还是保障，意外、大病等保险必不可少，这个阶段可以考虑储蓄型保险配合消费型保险。如果有孩子，也要为孩子买保险。家庭总金融资产的5%用于保险差不多。
　　2，父母逐渐老去，有可能在这个阶段就退休了，虽然他们有养老金，但是我们作为家庭里的支柱，还是要为老人考虑，留出一部分积蓄做稳健的理财，专门用于老人未来的生活、医疗、养老。根据每个人的家庭情况不同，这部分的配置额度因人而异，自己斟酌。
　　3，有了下一代，责任重大，同老人一样，要给孩子准备成长基金、教育基金，可以将每月收入的一部分定投到稳健的基金或理财中，这部分资金专门用于孩子的成长和教育。孩子是慢慢长大的，所以给孩子准备的基金也可以慢慢积累，不用从已有的金融资产中单独划拨。
　　4，这个年龄段估计大部分人都背着贷款，不论是车贷还是房贷，用收入的一部分还贷款，用积蓄去做投资是一个比较常见的方案。用于投资的钱要做好配置，上有老下有小，稳健是第一位的，大部分资金可配置固定收益类的理财，小部分资金可用于博取高收益的风险资产。具体的比例根据自己的情况定，如果工作比较忙，没有时间去研究高风险投资，就少配置，比如10%-20%。如果有大把的时间可以专注于高风险投资，就多配置一些，比如20%-30%。但要注意，原则是不能伤本，也就是这些投资于高风险的资金损失掉了，也不会影响你的家庭。
　　5，买房，这个阶段就算不为自己考虑也要为下一代考虑，所以基本上都会选择买房的，既然买房就把杠杆用好，、都用上，但也要控制风险，不要把所有赌注都押在房子上，把握好资产分散配置（分散风险）这个原则。
　　6，海外资产，配置一些海外资产还是有必要的，可以是美股、港股等。
　　这个阶段虽然收入高了，但是家庭责任也大了，老人小孩都要照顾，所以在做资产配置时，一定要考虑他们。
　　40岁-50岁
　　此年龄段应该是男性的人生顶峰阶段，事业非常稳定，收入高、有较多的资产，但是身体却在走下坡路，所以要多考虑一下自己了，资产配置会有一些变化：
　　1，随着资产的增加，可以加大夫妻双方的保险投入，毕竟家庭中某个人一旦出现意外或者生场大病对家庭的影响都非常大，买保险的资金建议考虑增加到总金融资产的10%左右。
　　2，除了给父母和孩子留足够的准备金以外，也要考虑自己将来的退休生活了，现在收入再多，一旦退休，主动收入会大幅减少，到时候谁的被动收入多，谁的生活质量受影响就小。所以要努力增加自己的被动收入，可以把金融资产的大部分投资于固定收益，小部分投资于风险资产，风险资产的比例尽量小，10%以下比较合理。
　　3，买房，这个阶段买房主要是投资了，除了国内的房产也可以考虑海外房产，但是海外房产一定要想好未来是否要过去住，要么孩子去留学要么自己去养老。如果自己都不过去住那就不要买了，你对当地不熟悉，很多风险都是未知的。
　　此阶段做资产配置，更多的是为自己未来退休生活做准备，尽最大努力增加被动收入，其次是如何照顾好家里老人的人生最后阶段，然后是孩子的前途问题。
　　50岁-60岁
　　有人觉得这个阶段才应该考虑退休的事，但我认为随着社会的不断发展，节奏越来越快，变化越来越大，如果到快退休时才考虑退休后的事情就晚了，50多岁应该考虑退休生活怎么过，家庭资产如何保值，遗产如何分配：
　　1，保险永远不能缺，延续之前的保单即可。
　　2，孩子不用管太多，他们已经步入社会参加工作，给他们留套房把他们人生最大的问题解决即可。
　　3，如果家里老人还健在，因为你之前已经安排好，所以现在也不用太操心。
　　4，家庭资产保值即可，不用冒风险去博取高收益。将风险性投资降到总金额资产的5%以下，绝大部分投资固定收益理财即可。
　　5，可以划拨家庭资产的一部分专门用于旅游。
　　6，提前把遗产分配想好吧。
　　做规划要提前10年以上，这是战略层面的考虑，提前3年属于战术层面。
　　作者：老白说金融 & 微信公众号：gentouzhe
　　有种方法能让你一年轻松存下5位数，关注：融360财秘，回复&5&查看。
文中产品信息
小编推荐：
【独家稿件及免责声明】凡注明 “融360”来源之作品，任何媒体和个人全部或者部分转载，请注明出处（融360 www.rong360.
com)。文章中所载的信息材料及结论只提供用户作参考，不构成投资建议。
暂无评论，需要你第一个站出来表达观点！
Copyright & 2015 Rong360.com Inc. All Rights Reserved. 京公网安备号
融360 - 银行 版权所有如何合理地进行个人资产配置？
转自微信公众号 包子君为什么要进行资产配置？这个话题太简单，篇幅有限，就不讲了，直接上干货，没错，又是枯燥的干货。1、首先来认识一下有哪些可以进行配置的工具？可以进行资产配置的工具主要包括四大类：现金类资产（货币等，想花就能花，但是收益率低啊）；保障类资产（各种保险，这个主要是一种个人的风险对冲工具，非常重要，以防万一用的，这个一定要有）；固定收益率资产（在有钱花和有了保障的基础上，要考虑资产保值了，这时候可以买些银行理财产品、债券、债券型基金、保本基金等）；权益类资产（要资产增值就要高风险高收益，而且对投资者有很高的要求，包括股票、混合型基金、股票型基金、股权等等）；2、如何进行个人或者家庭资产配置呢？其实有工具，这个工具叫做标普资产配置图。它把人们要配置的钱分为四类：要花的钱、要保本的钱、要保本的增值的钱和生钱的钱。3、如何配置要花的钱？这个要看个人收益支出情况，一般而言要花的钱保留3-6个月的生活费；对应到我们上面的资产工具，就是现金类工具，除了现金和银行存款外，您可以配置货币基金、国债ETF、国债逆回购等工具。当然这类资产不宜配置过多，因为配置的越多，整个组合的资产收益就越低；4、如何配置保命的钱?这里主要是保险了，国人似乎很多人对保险产品存在一定的误解。其实，保险就是通过支付保险费的方式，把风险损失转移给保险公司，达到以小博大的效果。换言之，就是以有限的财务支出，避免无限的财务损失。这是一个非常好的个人或家庭风险对冲的工具。至于怎么买保险了，对于老百姓来说，把保险买简单了，就是要记住这样一个组合就可以：重大疾病保险+寿险+意外伤害保险+住院医疗保险+意外医疗保险。（钱不够的情况下，优先买重疾险和寿险）这样一个组合，就能做到----意外的门诊可以报销，住院的医疗费用可以报销（无论什么病，住院就可以），重大疾病能得到提前给付，意外死亡和残疾可以得到给付，疾病死亡也可以得到赔付。买了这样的保险组合，就基本可以算是保障全面了，当然，这属于保障类的组合，养老的风险要由养老保险解决。5、在有钱花和有保障的情况，该考虑资产的保值对应到资产工具就是固定收益率资产，这些包括债券、债券型基金、保本基金、保本的银行理财产品等等；另外投资者还可以应该购买孩子的教育年金和自己的养老年金。6、如何配置资产增值部分的钱这个首先要认识到自己的风险-收益特征是什么样的，如果你年纪比较轻，可能多配置一些风险的资产，如果您的年龄比较大就应多配置一些低风险的资产；如果你的收入比较固定，例如您是教师或者公务员等，那您也可以多买一些权益类的资产；而如果你的收入波动比较大，例如您是销售人员（工资主要看提成），那么建议您多配置一些固定收益的资产。要知道你的风险偏好和资产的收益特征是匹配的，用数据来说话，据过去十年的数据测算，一般来说，收益和风险的对照参考如下：其实你要了解的是高波动率的资产更适合定投（至于基金定投还有哪些细节呢？推荐各位看官看下方阅读原文中的文章。）； 但资产组合的收益需要低波动和稳收益！不信你看，资产的收益率波动幅度越大，产期来看收益是越不如稳定收益的资产组合的。要提高组合的收益，就需要知道组合的收益主要来源于资产配置的情况，这是明茨伯格说的，不是我说的。所以，你要关注的是如何配置你的钱生钱部分的资产，而不是考虑择时。因为在中国很多投资者本来都想好好择时来着的，结果最后却变成了高买低卖，要知道你是没办法克服你在资本市场中的贪婪和恐惧的，更何况大部分投资者还不专业！另外你需要知道的是你配置的资产（以A股威力）持有时间越长，收益的确定越高，潜在的回报也越高！过去10年任何时点买入A股指数：持有1年获得正收益率的概率是72%；持有2年获得正收益率的概率是82%；持有3年获得正收益率的概率是91%；持有4年获得正收益率的概率是97%；持有5年获得正收益率的概率是99%；而事实上持有10年，过去10年都是赚钱的。那么如何进行将生钱的钱进行资产配置呢？2012年4月至今只投A股年化收益是5%；50%投资与A股另外50%投资于债券的年化收益是11%；而25%A股+25%美股+50%债券的收益是10%。但是如果进行动态调整话，收益则高达14%，而风险确是最小的。解释一下什么叫动态资产配置 ？就是假设50%资金买股票，另外50%资金买债券。当股票涨了，而债券没涨，这时候两类资产价值就不是50：50了，所以这时候需要卖出部分股票买入债券，以维持这两类资产之间50：50的比率。这样做的好处，其实就相当于对不同的资产进行低买高卖！所以你要做的就是进行动态地在权益类和固定收益类资产中进行合理的资产动态配置。权益类资产可以进一步在大票小票、海内海外之间进行分散地动态配置。总结一下今天如何进行个人资产合理配置？把生活用钱、保命的钱、保值的钱和增值的钱分开配置；其中保命的钱优先买重大疾病险和寿险；增值的钱的配置，要忽略择时，重点进行不同类型资产的动态配置，并长期拿着！好了，今天就码到这里，祝各位新春快乐。【声明】腾讯证券已取得该自媒体授权，再次转载需得到原自媒体授权。本文仅代表作者个人观点，与腾讯无关。更多精彩内容欢迎搜索关注微信公众号：腾讯证券（qqzixuangu）。
正文已结束，您可以按alt+4进行评论
相关搜索：
您认为这篇文章与"新一网（08008.HK）"相关度高吗？
看过本文的人还看了
[责任编辑：alexhydra]
热门搜索：
腾讯理财超市
同类产品年涨&27%
今年以来收益&13%
近1月涨&7.41%
7日年化收益&2.97%
本日热门资讯
一周热门资讯
Copyright & 1998 - 2018 Tencent. All Rights Reserved