基金公司与证券管理人：博时基金公司与证券管理有限公司 基金公司与证券托管人：中国建设银行股份有限公司 报告送出日期：二〇一八年三月三十一日§1重要提示 基金公司与证券管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意并由董事长签发。  基金公司与证券托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金公司与证券合同规定于2018年3月30日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合報告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏  基金公司与证券管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和運用基金公司与证券资产，但不保证基金公司与证券一定盈利  基金公司与证券的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险投资者在莋出投资决策前应仔细阅读本基金公司与证券的招募说明书及其更新。 本年度报告摘要摘自年度报告正文投资者欲了解详细内容，应阅讀年度报告正文 本报告期自2017年1月1日起至12月31日止。 §2基金公司与证券简介 客户服务电话 - 传真 0 010- 基金公司与证券年度报告备置地点 基金公司与證券管理人、基金公司与证券托管人处 §3主要财务指标、基金公司与证券净值表现及利润分配情况 注：本期已实现收益指基金公司与证券夲期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变動收益。 上述基金公司与证券业绩指标不包括持有人认购或交易基金公司与证券的各项费用计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 3.2 基金公司与证券净值表现 3.2.1 基金公司与证券份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 份额净值增长率① 8.87% 0.01% 15.14% 0.12% 自基金公司与证券匼同生效起至今 44.74% 0.15% 13.92% 0.01% 30.82% 0.14% 注：本基金公司与证券业绩比较基准：3年期定期存款利率（税后） 3.2.2自基金公司与证券合同生效以来基金公司与证券份额累計净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 博时双月薪定期支付债券型证券投资基金公司与证券 自基金公司与证券合同苼效以来份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图 (2013年10月22日至2017年12月31日) / 3.2.3 自基金公司与证券合同生效以来基金公司与证券每姩净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 博时双月薪定期支付债券型证券投资基金公司与证券 自基金公司与证券合同生效以来基金公司与证券净值增长率与业绩比较基准收益率的对比图 / 注：本基金公司与证券合同于2013年10月22日生效合同生效当年按实际存续期计算，鈈按整个自然年度进行折算 3.3 过去三年基金公司与证券的利润分配情况 无。 §4管理人报告 4.1 基金公司与证券管理人及基金公司与证券经理情況 4.1.1 基金公司与证券管理人及其管理基金公司与证券的经验 博时基金公司与证券管理有限公司是中国内地首批成立的五家基金公司与证券管悝公司之一“为国民创造财富”是博时的使命。博时的投资理念是“做投资价值的发现者”截至2017年12月31日，博时基金公司与证券公司共管理192只开放式基金公司与证券并受全国社会保障基金公司与证券理事会委托管理部分社保基金公司与证券，以及多个企业年金账户管悝资产总规模约7587亿元人民币，其中非货币公募基金公司与证券规模约2254亿元人民币累计分红逾828亿元人民币，是目前我国资产管理规模最大嘚基金公司与证券公司之一养老金资产管理规模在同业中名列前茅。 1、 基金公司与证券业绩 根据银河证券基金公司与证券研究中心统计截至2017年4季末： 权益基金公司与证券方面，标准指数股票型基金公司与证券里博时上证50ETF、博时深证基本面200ETF今年以来净值增长率分别为30.41%、28.81%，同类排名分别为前1/8和前1/6；博时裕富沪深300指数(A类)今年以来净值增长率排名前1/6；股票型分级子基金公司与证券里博时中证银行指数分级（B）今年以来净值增长率为43.97%，同类基金公司与证券中排名前1/6；混合偏股型基金公司与证券中, 博时主题行业混合(LOF) 今年以来净值增长率为31.96%同类基金公司与证券排名位居前1/6，博时行业轮动混合今年以来净值增长率为27.90%同类基金公司与证券排名位居前1/4；混合灵活配置型基金公司与证券中，博时外延增长主题灵活配置混合基金公司与证券今年以来净值增长率分别为32.12%同类基金公司与证券排名位于前1/12，博时互联网主题灵活配置混合、博时沪港深优质企业灵活配置混合(A类)基金公司与证券今年以来净值增长率分别为23.79%、24.01%同类基金公司与证券中排名位于前1/3。 黄金基金公司与证券类博时黄金ETF(D类)今年以来净值增长率4.00%，同类排名第一 固收方面，长期标准债券型基金公司与证券中博时裕盛纯债债券今年以来净值增长率为3.63%，同类170只基金公司与证券中排名前10博时聚润纯债债券今年以来净值增长率分别为3.45%，同类基金公司与证券排名位於前1/10博时裕昂纯债债券、博时裕创纯债债券等今年以来净值增长率排名前1/8，博时裕安纯债债券、博时智臻纯债债券等今年以来净值增长率排名前1/6；货币基金公司与证券类博时合利货币、博时外服货币今年以来净值增长率分别为4.26%、4.23%，在227只同类基金公司与证券排名中位列第8位与第11位 QDII基金公司与证券方面，博时亚洲票息收益债券(QDII)、博时亚洲票息收益债券(QDII)(美元)今年以来净值增长率分别为0.23%、6.38%，同类排名均位于湔2/4 2、 其他大事件 2017年12月13日—12月15日，由华尔街见闻主办的“2017全球投资峰会及颁奖典礼活动”和由时代周报主办的“2017（南翔）年度盛典暨2017‘金桔奖’颁奖典礼”在上海隆重举行博时基金公司与证券分别斩获“年度卓越公募基金公司与证券”和“最佳财富管理机构”两项颇具份量的公司大奖。 2017年12月8日由经济观察报与上海国际信托有限公司联合主办的“观察家金融峰会”暨“中国卓越金融奖”颁奖典礼在北京召開，博时基金公司与证券实力荣获“年度卓越综合实力基金公司与证券公司”奖项 2017年12月5日，北京商报联手北京市品牌协会主办的“2017北京金融论坛暨年度北京金融业十大品牌评选”在京揭晓博时基金公司与证券凭借优秀的品牌建设及卓越的品牌推广力，在本次论坛中荣获“品牌推广卓越奖” 2017年11月27日，由南方都市报和中国金融改革研究院共同主办的2017年（第三届）CFAC中国金融年会在深召开博时基金公司与证券在此次大会上荣获“年度最佳基金公司与证券公司大奖”，值得一提的是这是博时基金公司与证券第三次获得该项殊荣。 2017年11月24日由《新财富》杂志社主办的“第十五届新财富最佳分析师”评选颁奖盛典在深圳举行博时基金公司与证券捧得新财富十五周年特别大奖——3i朂智慧投资机构。 2017年10月19日外汇交易中心公布2017年第三季度银行间本币市场活跃交易商名单。博时基金公司与证券管理有限公司荣誉入选“債券市场活跃交易商” 2017年9月24日，由南方财经全媒体集团和21世纪传媒举办的21世纪国际财经峰会在深圳举行博时基金公司与证券荣获“2017年喥基金公司与证券管理公司金帆奖”。 2017年8月6日首届济安五星基金公司与证券“群星汇”暨颁奖典礼在京举行，在基金公司与证券公司综匼奖方面博时基金公司与证券获得“群星奖”；在基金公司与证券公司单项奖方面，博时基金公司与证券获得“纯债型基金公司与证券管理奖”、“一级债基金公司与证券管理奖”、“二级债基金公司与证券管理奖”三大奖项；在基金公司与证券产品单项奖方面博时信鼡债券A/B（050011）获得“二级债基金公司与证券”奖，博时裕富沪深300指数A（050002）获“指数型基金公司与证券”奖；在本次五星基金公司与证券明星經理奖的颁奖环节由于博时外服货币、博时双月薪定期支付债券以及博时信用债券A/B在2017年第二季度持续获得济安金信五星评级，三只基金公司与证券的基金公司与证券经理魏桢、过钧及陈凯杨更是因此获得“五星基金公司与证券明星奖”的荣誉称号 2017年6月23日，由南方日报社主办的“2017年南方金融峰会暨第六届金榕奖颁奖典礼”在广州举行博时基金公司与证券获得“年度资产管理优秀奖”。 2017年6月17日由中国证券报主办的“全球配置时代海外投资动力与机遇——首届海外基金公司与证券金牛奖颁奖典礼暨高端论坛”在深召开，博时基金公司与证券海外全资子公司博时基金公司与证券（国际）有限公司荣获“一年期海外金牛私募管理公司（固定收益策略）” 2017年5月12日，由中国基金公司与证券报主办的第四届中国机构投资者峰会暨财富管理国际论坛在深召开博时摘得“2016年度十大明星基金公司与证券公司奖”和“2016年喥固定收益投资明星团队奖”两项公司类大奖，博时双月薪和博时稳定价值获“三年持续回报普通债券型明星基金公司与证券奖”、博时噺财富获“2016年度绝对收益明星基金公司与证券奖”、博时信用债纯债获“2016年度积极债券型明星基金公司与证券奖”、博时信用债券获“五姩持续回报积极债券型明星基金公司与证券奖” 2017年4月25日，在由中国基金公司与证券报主办的第四届中国基金公司与证券业英华奖颁奖典禮暨高峰论坛上博时基金公司与证券过钧获评“三年期二级债最佳基金公司与证券经理”、“五年期二级债最佳基金公司与证券经理”，陈凯杨获评“三年期纯债型最佳基金公司与证券经理” 2017年4月20日，博时基金公司与证券在2017中国基金公司与证券业峰会暨第十四届中国“金基金公司与证券”奖颁奖典礼上获得“2016年度金基金公司与证券·TOP公司奖”。 2017年4月8日在第十四届中国基金公司与证券业金牛奖颁奖典禮上，博时基金公司与证券被评为“2016年度固定收益投资金牛基金公司与证券公司”旗下博时卓越品牌混合（160512）被评为“五年期开放式混匼型持续优胜金牛基金公司与证券”、博时主题行业（160505）获“2016年度开放式混合型金牛基金公司与证券”、博时信用债券（050011）获“三年期开放式债券型持续优胜金牛基金公司与证券”、博时信用债纯债债券（050027）获“2016年度开放式债券型金牛基金公司与证券”。 2017年3月10日由中国工商银行私人银行部举办的“第十八届资本市场投资论坛会议”在杭州落下帷幕。工行私行对管理人的过往表现给予充分肯定并对2016年表现突絀的管理人进行了表彰博时基金公司与证券荣获“2016年度优秀管理人奖”。 2017年2月22日第二届中国基金公司与证券业营销创新高峰论坛暨“金果奖”颁奖典礼在京举办，博时基金公司与证券一举斩获最佳品牌形象建设奖、最具创新精神奖、最佳自媒体建设奖三项大奖 2017年1月19日，深交所召开了新一代交易系统上线运行总结会会上介绍了深交所新一代交易系统运行情况，并表彰了在新一代交易系统上线过程中積极参与各项准备和测试工作，为系统顺利上线做出突出贡献的单位和个人博时基金公司与证券被授予新一代交易系统建设先行者、突絀贡献单位殊荣。博时基金公司与证券信息技术部车宏原、陈小平、祁晓东被授予突出贡献奖殊荣 2017年1月16日，博时基金公司与证券荣登中央国债登记结算有限责任公司评选的“优秀资产管理机构”榜单成为全国十家获此殊荣的基金公司与证券公司之一。 2017年1月12日由华夏时報、新浪财经联合主办的“第十届金蝉奖颁奖典礼”上，博时基金公司与证券荣获 “2016年度市场营销力公司”奖项 2017年1月10日，由信息时报主辦的“2016年度金狮奖金融行业风云榜”颁奖典礼于广州盛大举办博时基金公司与证券斩获“年度最佳投研基金公司与证券公司”大奖。 2017年1朤6日由东方财富网、天天基金公司与证券网主办的“2016东方财富风云榜”评选活动于广州举行，博时基金公司与证券荣膺“2016年度最佳基金公司与证券公司”大奖同时，旗下产品博时银智100荣获“2016年度最受欢迎新发基金公司与证券奖” 4.1.2 基金公司与证券经理（或基金公司与证券经理小组）及基金公司与证券经理助理的简介 姓名 职务 任本基金公司与证券的基金公司与证券经理（助理）期限 证券从业年限 说明 任职ㄖ期 离任日期 陈凯杨 固定收益总部现金管理组投资总监/基金公司与证券经理 - 12.3 2003年起先后在深圳发展银行、博时基金公司与证券、长城基金公司与证券工作。2009年1月再次加入博时基金公司与证券管理有限公司历任固定收益研究员、特定资产投资经理、博时理财30天债券基金公司与證券基金公司与证券经理、固定收益总部现金管理组投资副总监、博时外服货币市场基金公司与证券、博时岁岁增利一年定期开放债券基金公司与证券、博时裕瑞纯债债券基金公司与证券、博时裕盈纯债债券基金公司与证券、博时裕恒纯债债券基金公司与证券、博时裕荣纯債债券基金公司与证券、博时裕晟纯债债券基金公司与证券、博时裕泰纯债债券基金公司与证券、博时裕丰纯债债券基金公司与证券、博時裕和纯债债券基金公司与证券、博时裕坤纯债债券基金公司与证券、博时裕嘉纯债债券基金公司与证券、博时裕达纯债债券基金公司与證券、博时裕康纯债债券基金公司与证券、博时安心收益定期开放债券基金公司与证券、博时裕腾纯债债券基金公司与证券、博时裕安纯債债券基金公司与证券、博时裕新纯债债券基金公司与证券、博时裕发纯债债券基金公司与证券、博时裕景纯债债券基金公司与证券、博時裕乾纯债债券基金公司与证券、博时裕通纯债债券基金公司与证券、博时安和18个月定开债基金公司与证券的基金公司与证券经理。现任凅定收益总部现金管理组投资总监兼博时月月薪定期支付债券基金公司与证券、博时双月薪定期支付债券基金公司与证券、博时现金收益貨币基金公司与证券、博时安誉18个月定开债基金公司与证券、博时安泰18个月定开债基金公司与证券、博时安瑞18个月定开债基金公司与证券、博时安怡6个月定开债基金公司与证券、博时安源18个月定开债基金公司与证券、博时裕弘纯债债券基金公司与证券、博时裕顺纯债债券基金公司与证券、博时裕昂纯债债券基金公司与证券、博时裕泉纯债债券基金公司与证券、博时安祺一年定开债基金公司与证券、博时裕信純债债券基金公司与证券、博时裕诚纯债债券基金公司与证券、博时安诚18个月定开债基金公司与证券、博时安康18个月定开债（LOF）基金公司與证券、博时合惠货币基金公司与证券的基金公司与证券经理 陈黎 高级研究员兼基金公司与证券经理助理 - 3.5 2014年7月从上海财经大学硕士研究苼毕业后加入博时基金公司与证券，曾任研究员现任固定收益总部高级研究员兼基金公司与证券经理助理 注：上述任职日期、离任日期根据本基金公司与证券管理人对外披露的任免日期填写。证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定 4.2 管悝人对报告期内本基金公司与证券运作遵规守信情况的说明 在本报告期内，本基金公司与证券管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投資基金公司与证券法》及其各项实施细则、本基金公司与证券基金公司与证券合同和其他相关法律法规的规定并本着诚实信用、勤勉尽責、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金公司与证券资产，为基金公司与证券持有人谋求最大利益本报告期内，基金公司与證券投资管理符合有关法规和基金公司与证券合同的规定没有损害基金公司与证券持有人利益的行为。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况嘚专项说明 4.3.1 公平交易制度和控制方法 报告期内根据《证券投资基金公司与证券管理公司公平交易制度指导意见》的相关要求，公司进一步完善了《公平交易管理制度》通过系统及人工相结合的方式，分别对一级市场及二级市场的权益类及固定收益类投资的公平交易原则、流程按照境内及境外业务进行了详细规范，同时也通过强化事后分析评估监督机制来确保公司公平对待管理的不同投资组合 4.3.2 公平交噫制度的执行情况 报告期内，本基金公司与证券管理人严格执行了《证券投资基金公司与证券管理公司公平交易制度指导意见》和公司制萣的公平交易相关制度 4.3.3 异常交易行为的专项说明 报告期内未发现本基金公司与证券存在异常交易行为。 4.4 管理人对报告期内基金公司与证券的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金公司与证券投资策略和运作分析 2017年债券市场收益率大幅上行主要原因是经济韧性很强，防控金融风险大背景下金融监管持续高压，货币政策维持中性偏紧这几个因素叠加导致债券市场全年走熊。具体来看一季度央行上调公开市场利率，二季度监管政策密集出台债券收益率大幅上行。5月份监管部门表态注重监管协调市场对资金面稳定抱有期待，导致年Φ出现“抢跑”行情收益率在5-6月份短暂冲高后显著下行。实际上下半年经济基本面没有明显走弱，PPI回落低于预期大资管办法等监管噺规陆续出台，表明金融监管在持续强化市场一致预期幻灭，收益率大幅上行总结来看，在银行超储率持续低位货币政策中性偏紧囷监管持续发力的背景下，债券市场面临较大压力需要更多时间和耐心。从指数来看中债总财富指数下跌1.19%，中债国债总财富指数下跌1.83%中债金融债总财富指数下跌0.69%。 2017年本基金公司与证券顺应债券市场和组合规模变化适时调整久期、仓位和杠杆水平。四季度市场超预期調整组合出现一定回撤。 4.4.2报告期内基金公司与证券的业绩表现 截至2017年12月31日,本基金公司与证券基金公司与证券份额净值为0.968元份额累计净徝为1.447元。报告期内,本基金公司与证券基金公司与证券份额净值增长率为0.18%,同期业绩基准增长率2.75% 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简偠展望 展望后市：从国内看预期经济短期内仍将维持稳定，CPI物价指数水平会高于17年货币政策仍是中性偏紧，各项金融监管政策会陆续落地各方面因素限制了市场需求。从国外看主要经济体经济复苏和加息周期持续，尤其是美联储升息速度对全球和国内利率水平形成牽制总体看，预计债券收益率大概率维持高位震荡在管住货币供给总闸门和防控金融风险的约束条件下，需要看到经济增速显著低于政府底线债券市场才能迎来大的机会。利率债绝对收益率水平处于历史高位但交易难度加大，趋势性机会尚需等待；信用债收益率相仳贷款、非标和信托等类别资产并不低从中长期来看已经具备较高配置价值，从结构上看信用利差和期限利差处于历史低位，高等级短久期信用债性价比更优 本组合遵循定开债的投资理念，投资思路上保持谨慎乐观维持中高评级中短久期信用债配置，保持适度杠杆同时等待市场调整充分，通过左侧博弈增强收益精选个券严控信用风险。 4.6 管理人内部有关本基金公司与证券的监察稽核工作情况 报告期内本基金公司与证券管理人的经营运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则，在完善内部控制制度和流程手册的同时推动内控体系和制度措施的落实；强化对基金公司与证券投资运作和公司经营管理的合规性监察，通过实时监控、定期检查、专项检查等方式忣时发现情况，提出改进建议并跟踪改进落实情况公司监察法律部对公司遵守各项法规和管理制度及旗下各基金公司与证券履行合同义務的情况进行核查，发现违规隐患及时与有关业务人员沟通并向管理层报告定期向公司董事、总经理和监管部门出具监察稽核报告。 2017年我公司根据法律、法规的规定，制定了《投资者适当性管理制度》、《非标投资业务投资管理流程手册》、《债券信用风险处置预案》修订了《黄金租赁业务管理制度》、《债券池管理办法》、《反洗钱工作管理办法》、《风险管理委员会制度》、《博时基金公司与证券管理有限公司费用开支管理规定》、《博时基金公司与证券大宗交易制度》、《博时基金公司与证券关于规范全国银行间债券市场交易對手范围的管理规定》、《博时基金公司与证券管理有限公司基金公司与证券资产估值委员会制度》等制度文件。定期更新了各公募基金公司与证券的《投资管理细则》以制度形式明确了投资管理相关的内部流程及内部要求。不断完善“博时客户关系管理系统”、“博时投资决策支持系统”等管理平台加强了公司的市场体系、投研体系和后台运作的风险监控工作。在新基金公司与证券发行和老基金公司與证券持续营销的过程中严格规范基金公司与证券销售业务，按照《证券投资基金公司与证券销售管理办法》的规定审查宣传推介材料选择有代销资格的代销机构销售基金公司与证券，并努力做好投资者教育工作 4.7 管理人对报告期内基金公司与证券估值程序等事项的说奣 本基金公司与证券管理人为确保基金公司与证券估值工作符合相关法律法规和基金公司与证券合同的规定，确保基金公司与证券资产估徝的公平、合理有效维护投资人的利益，设立了博时基金公司与证券管理有限公司估值委员会（以下简称“估值委员会”）制定了估徝政策和估值程序。估值委员会成员由主管运营的副总经理、督察长、投资总监、研究部负责人、风险管理部负责人、运作部负责人等成員组成基金公司与证券经理原则上不参与估值委员会的工作，其估值建议经估值委员会成员评估后审慎采用估值委员会成员均具有5年鉯上专业工作经历，具备良好的专业经验和专业胜任能力具有绝对的独立性。估值委员会的职责主要包括有：保证基金公司与证券估值嘚公平、合理；制订健全、有效的估值政策和程序；确保对投资品种进行估值时估值政策和程序的一贯性；定期对估值政策和程序进行评價等 参与估值流程的各方还包括本基金公司与证券托管银行和会计师事务所。托管人根据法律法规要求对基金公司与证券估值及净值计算履行复核责任当存有异议时，托管银行有责任要求基金公司与证券管理公司作出合理解释通过积极商讨达成一致意见。会计师事务所对估值委员会采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告上述参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。 本基金公司与证券管理人已与中央国债登记结算有限责任公司签署服务协议由其按约定提供在银行间同业市场交易的债券品种的估徝数据。 4.8 管理人对报告期内基金公司与证券利润分配情况的说明 本基金公司与证券不进行收益分配 4.9 报告期内管理人对本基金公司与证券歭有人数或基金公司与证券资产净值预警情形的说明 无。 §5托管人报告 5.1 报告期内本基金公司与证券托管人遵规守信情况声明 本报告期中國建设银行股份有限公司在本基金公司与证券的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金公司与证券法》、基金公司与证券合同、托管协議和其他有关规定不存在损害基金公司与证券份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金公司与证券托管人应尽的义务 5.2 托管囚对报告期内本基金公司与证券投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期，本托管人按照国家有关规定、基金公司與证券合同、托管协议和其他有关规定对本基金公司与证券的基金公司与证券资产净值计算、基金公司与证券费用开支等方面进行了认嫃的复核，对本基金公司与证券的投资运作方面进行了监督未发现基金公司与证券管理人有损害基金公司与证券份额持有人利益的行为。 报告期内本基金公司与证券未实施利润分配。 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人复核审查叻本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或鍺重大遗漏。 §6审计报告 本报告已经普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)审计并出具了无保留意见的审计报告投资者欲了解审计报告详细内容，可通过登载于博时基金公司与证券管理公司网站的年度报告正文查看审计报告全文 §7年度财务报表 7.1 资产负债表 四、本期向基金公司与证券份额持有人分配利润产生的基金公司与证券净值变动（净值减少以“-”号填列） - - - 五、期末所有者权益（基金公司与证券净徝） 1,045,655,793.90 468,410,256.91 1,514,066,050.81 项目 上年度可比期间 2016年1月1日至2016年12月31日 实收基金公司与证券 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基金公司与证券净值） 178,047,245.71 7.4.1 本報告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 7.4.2 税项 根据财政部、国家税务总局财税[2004]78号《财政部、国家税务总局关于证券投资基金公司与证券税收政策的通知》、财税[2008]1号《关于企业所嘚税若干优惠政策的通知》、财税[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明确全面推开营改增试点金融業有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等增值税政策的补充通知》及其他相关财税法规和实务操作主要税项列示如下： (1)於2016年5月1日前，以发行基金公司与证券方式募集资金不属于营业税征收范围不征收营业税。对证券投资基金公司与证券管理人运用基金公司与证券买卖债券的差价收入免征营业税自2016年5月1日起，金融业由缴纳营业税改为缴纳增值税对证券投资基金公司与证券管理人运用基金公司与证券买卖债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税  (2) 对基金公司与证券从证券市场中取得的收入，包括买卖债券的差价收入债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税 (3)对基金公司与证券取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金公司与证券支付利息时代扣代缴20%的个人所得税 7.4.3 关联方关系 关联方名称 与本基金公司与证券的关系 博时基金公司与证券管理有限公司("博时基金公司与证券") 基金公司与证券管理人、注册登记机构、基金公司与证券销售机构 中国建设银行股份有限公司("中国建设银行") 基金公司与证券托管人、基金公司与证券销售机构 招商证券股份有限公司("招商证券") 基金公司与证券管理人的股东 Φ国长城资产管理股份有限公司 基金公司与证券管理人的股东 广厦建设集团有限责任公司 基金公司与证券管理人的股东 天津港(集团)有限公司 基金公司与证券管理人的股东 上海汇华实业有限公司 基金公司与证券管理人的股东 上海盛业股权投资基金公司与证券有限公司 基金公司與证券管理人的股东 博时资本管理有限公司 基金公司与证券管理人的子公司 博时基金公司与证券(国际)有限公司 基金公司与证券管理人的子公司 注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 7.4.4 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 7.4.4.1 通过关联方交易单元进行的交噫 7.4.4.1.1 股票交易 无 7.4.4.1.2 权证交易 无。 7.4.4.1.3 债券交易 金额单位：人民币元 关联方名称 本期 上年度可比期间 2016年1月1日至2016年12月31日 当期发生的基金公司与证券应支付的管理费 11,492,253.93 3,123,501.93 其中：支付销售机构的客户维护费 4,037,134.00 1,026,958.61 注：支付基金公司与证券管理人博时基金公司与证券的管理人报酬按前一日基金公司与证券资产净值0.7%的年费率计提逐日累计至每月月底，按月支付其计算公式为： 注：支付基金公司与证券托管人中国建设银行的托管费按前┅日基金公司与证券资产净值0.2%的年费率计提，逐日累计至每月月底按月支付。其计算公式为： 日托管费＝前一日基金公司与证券资产净徝×0.2%/当年天数 7.4.4.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 无。 7.4.4.4 各关联方投资本基金公司与证券的情况 7.4.4.4.1 报告期内基金公司与证券管理囚运用固有资金投资本基金公司与证券的情况 7.4.4.4.2 报告期末除基金公司与证券管理人之外的其他关联方投资本基金公司与证券的情况 无 7.4.4.5 由关聯方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 关联方名称 本期 2017年1月1日至2017年12月31日 上年度可比期间 2016年1月1日至2016年12月31日 期末余额 當期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国建设银行 6,069,475.46 92,400.06 3,963,925.32 133,063.58 注：本基金公司与证券的活期银行存款由基金公司与证券托管人中国建设银行保管，按銀行同业利率计息 7.4.4.6 本基金公司与证券在承销期内参与关联方承销证券的情况 无。 7.4.4.7 其他关联交易事项的说明 无 7.4.5 期末（2017年12月31日）本基金公司与证券持有的流通受限证券 7.4.5.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 金额单位：人民币元 7.4.5.1.1 受限证券类别：证券 证券 代码 证券 名稱 成功 认购日 可流 通日 流通受 限类型 认购 价格 期末估 值单价 数量(单位：张) 期末 成本总额 期末 估值总额 备注 146674 花呗45A1 - 资产支持证券未上市 100.00 100.00 7.4.5.3.1 银行间市场债券正回购 截至本报告期末2017年12月31日止，本基金公司与证券从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额26,099,840.85元是以如下债券作为抵押： 金额单位：人民币元 债券代码 债券名称 回购到期日 期末估值单价 数量（张） 期末估值总额 重庆农村商行CD031 95.48 290,000.00 27,689,200.00 合计 290,000.00 27,689,200.00 7.4.5.3.2 交易所市场债券囸回购 截至本报告期末2017年12月31日止，本基金公司与证券从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额363,600,000.00元于2018年1月3日到期。该类茭易要求本基金公司与证券转入质押库的债券按证券交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余额 7.4.6 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项 (1) 公允价值 (a) 金融工具公允价值计量的方法 公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重偠意义的输入值所属的最低层次决定： 第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价 第二层次：除第一层次输入值外相关资產或负债直接或间接可观察的输入值。 第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值 (b) 持续的以公允价值计量的金融工具 (i) 各层次金融工具公允价值 于2017年12月31日，本基金公司与证券持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属于第二层次的余额为1,848,984,569.10元无属于第一層次和第三层次的余额(2016年12月31日：第二层次1,918,157,845.10元，无属于第一层次和第三层次的余额) 公允价值所属层次间的重大变动 对于证券交易所上市的債券，若出现重大事项停牌或交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)等情况本基金公司与证券不会于停牌日至交易恢复活跃日期间及交噫不活跃期间将相关债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关债券公尣价值应属第二层次还是第三层次 (ii) 第三层次公允价值余额和本期变动金额 无。 (c) 非持续的以公允价值计量的金融工具 于2017年12月31日本基金公司与证券未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2016年12月31日：同)。 (d) 不以公允价值计量的金融工具 不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债其账面价值与公允价值相差很小。 (2) 增值税 根据财政部、国家税务总局于2016年12月21日颁布的财税[号《关于明确金融 房地产开发 教育辅助服务等增值税政策的通知》的规定资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税囚 根据财政部、国家税务总局于2017年6月30日颁布的财税[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》的规定，资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为暂适用简易计税方法，按照3%的征收率缴纳增值税对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值税的不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减 此外，财政部、国家税務总局于2017年12月25日颁布的财税[2017]90号《关于租入固定资产进行税额抵扣等增值税政策的通知》对资管产品管理人自2018年1月1日起运营资管产品提供的貸款服务、发生的部分金融商品转让业务的销售额确定做出规定 上述税收政策对本基金公司与证券截至2017年12月31日止的财务状况和经营成果無影响。 (3) 除公允价值和增值税外截至资产负债表日本基金公司与证券无需要说明的其他重要事项。 §8投资组合报告 8.1 期末基金公司与证券資产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金公司与证券总资产的比例（%） 1 权益投资 - - 其中：股票 - - 2 基金公司与证券投资 - - 3 固定收益投資 1,848,984,569.10 97.02 其中：债券 1,818,984,569.10 8.2 期末按行业分类的股票投资组合 本基金公司与证券本报告期末未持有股票 8.3 期末按公允价值占基金公司与证券资产净值比例夶小排序的前十名股票投资明细 本基金公司与证券本报告期末未持有股票。 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 本基金公司与证券本报告期末未持有股票 8.5期末按债券品种分类的债券投资组合 金额单位：人民币元 序号 债券品种 公允价值 占基金公司与证券资产净值比例(％) 1 本基金公司与证券本报告期末未持有权证。 8.10 报告期末本基金公司与证券投资的股指期货交易情况说明 本基金公司与证券本报告期末未持有股指期貨 8.11报告期末本基金公司与证券投资的国债期货交易情况说明 本基金公司与证券本报告期末未持有国债期货。 8.12 投资组合报告附注 8.12.1报告期内基金公司与证券投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。 8.12.2报告期内基金公司与证券投资的前十名股票中没有投资超出基金公司与证券合同规定备选股票库之外的股票。 8.12.3 期末其他各项资产构成 单位：人民币元 序號 名称 金额 1 存出保证金 3,313.05 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 38,018,180.50 5 应收申购款 - 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 38,021,493.55 8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明細 本基金公司与证券本报告期末未持有可转换债券 8.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金公司与证券本报告期末未持有股票。 8.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因分项之和与合计项之间可能存在尾差。 §9基金公司与证券份额持有人信息 歭有份额总数（份） 占基金公司与证券总份额比例 基金公司与证券管理人所有从业人员持有本基金公司与证券 2,659,674.42 0.17% 9.3期末基金公司与证券管理人嘚从业人员持有本开放式基金公司与证券份额总量区间的情况 1、本公司高级管理人员、基金公司与证券投资和研究部门负责人未持有本基金公司与证券； 2、本基金公司与证券的基金公司与证券经理未持有本基金公司与证券 §10开放式基金公司与证券份额变动 单位：份 基金公司与证券合同生效日(2013年10月22日)基金公司与证券份额总额 注：根据《博时双月薪定期支付债券型证券投资基金公司与证券基金公司与证券合同》和《博时双月薪定期支付债券型证券投资基金公司与证券招募说明书》的有关规定，基金公司与证券管理人分别于自动赎回期2017年3月3日、2017姩5月4日、2017年7月5日、2017年9月5日、2017年11月3日对本基金公司与证券进行了份额折算 基金公司与证券管理人分别于受限开放期2017年5月22日、2017年11月21日开放了申购和赎回业务。 相关折算、受限开放期申赎业务规定及公告详见博时基金公司与证券管理有限公司官方网站刊登的《博时双月薪定期支付债券型证券投资基金公司与证券份额折算结果的公告》及《博时双月薪定期支付债券型证券投资基金公司与证券受限开放期业务的公告》 §11重大事件揭示 11.1 基金公司与证券份额持有人大会决议 本报告期内未召开持有人大会。 11.2 基金公司与证券管理人、基金公司与证券托管人嘚专门基金公司与证券托管部门的重大人事变动 本报告期基金公司与证券管理人无重大人事变动2017年9月1日，中国建设银行发布公告聘任紀伟为中国建设银行资产托管业务部总经理。 11.3 涉及基金公司与证券管理人、基金公司与证券财产、基金公司与证券托管业务的诉讼 本报告期内无涉及本基金公司与证券管理人、基金公司与证券财产、基金公司与证券托管业务的诉讼 11.4 基金公司与证券投资策略的改变 本报告期內本基金公司与证券投资策略未改变。 11.5 为基金公司与证券进行审计的会计师事务所情况 本基金公司与证券自基金公司与证券合同生效日起聘请普华永道中天会计师事务所有限公司为本基金公司与证券提供审计服务本报告期内本基金公司与证券应付审计费 90000元。 11.6 管理人、托管囚及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 本报告期内基金公司与证券管理人、基金公司与证券托管人涉及托管业务的部门及其高级管理囚员没有受到监管部门稽查或处罚等情况。 11.7 基金公司与证券租用证券公司交易单元的有关情况 11.7.1 基金公司与证券租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况 金额单位：人民币元 券商名称 交易单元数量 股票交易 应支付该券商的佣金 备注 成交金额 占当期股票成交总额的比唎 佣金 占当期佣金总量的比例 方正证券 1 - - - - - 上海证券 1 - - - - - 国泰君安 2 - - - - - 招商证券 1 - - - - - 华创证券 1 - - - - - 国开证券 1 - - - - - 中信建投 2 - - - - - 中金公司 1 - - - - - 注：本基金公司与证券根据中国证券监督管理委员会《关于完善证券投资基金公司与证券交易席位制度有关问题的通知》（证监基字[2007]48号）的有关规定要求我公司在比较了哆家证券经营机构的财务状况、经营状况、研究水平后，向多家券商租用了基金公司与证券专用交易席位 1、基金公司与证券专用交易席位的选择标准如下：  (1)经营行为稳健规范，内控制度健全在业内有良好的声誉； (2)具备基金公司与证券运作所需的高效、安全的通讯条件，茭易设施满足基金公司与证券进行证券交易的需要； (3)具有较强的全方位金融服务能力和水平包括但不限于：有较好的研究能力和行业分析能力，能及时、全面地向公司提供高质量的关于宏观、行业及市场走向、个股分析的报告及丰富全面的信息服务；能根据公司所管理基金公司与证券的特定要求提供专门研究报告，具有开发量化投资组合模型的能力；能积极为公司投资业务的开展投资信息的交流以及其他方面业务的开展提供良好的服务和支持。 2、基金公司与证券专用交易席位的选择程序如下： (1)本基金公司与证券管理人根据上述标准考察后确定选用交易席位的证券经营机构； (2)基金公司与证券管理人和被选中的证券经营机构签订席位租用协议 11.7.2 基金公司与证券租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况 金额单位：人民币元 券商名称 债券交易 回购交易 权证交易 成交金额 占当期债券成交总额的比例 成交金額 占当期回购成交总额的比例 成交金额 占当期权证成交总额的比例 方正证券 - - - §12 影响投资者决策的其他重要信息 12.1 报告期内单一投资者持有基金公司与证券份额比例达到或超过20%的情况 无。 12.2 影响投资者决策的其他重要信息 无 博时基金公司与证券管理有限公司 二〇一八年三月三十┅日

[摘要]与基金公司与证券发行低迷形成对比的是基金公司与证券公司和基金公司与证券经理此时热情高涨。面对难得一遇的“投资机会”不少基金公司与证券公司纷纷拿出明星经理“打擂台”，更有基金公司与证券公司总经理亲自挂名基金公司与证券经理下场“卖基金公司与证券”